• Партнерские программы (CPA)
  • Бизнеc
  • Банки
  • Заработок в интернет
  • Работа
  • Инвестиции
  • Здоровье
  • Майнинг
  • Вебмани
  • Блокчейн
  • Криптовалюты
  • Форекс
  • Как узнать свой пароль от Wi-Fi сети
    Как увеличить быстродействие компьютера
    Лучшие антивирусы 2015 года
    Как найти человека в интернете
    Как удалить вирусы с ПК
    Как установить Windows 10

    Торговля на фондовом рынке: брокеры список ценные бумаги акции новости курсы валюты участники развитие индексы (лучший российский мировой виды инструменты аналитика цены суть прогнозы для начинающих онлайн 2018)

    admin
    |
    |
    просмотров: 430
    |
    Опубликовано: 11-12-2018, 19:54
    Торговля на фондовом рынке: брокеры список ценные бумаги акции новости курсы валюты участники развитие индексы (лучший российский мировой виды инструменты аналитика цены суть прогнозы для начинающих онлайн 2018)
    Торговля на фондовом рынке регламентирована определёнными правилами, есть функции, инструменты для покупки и продажи компаний, или долей в них. Дает инвесторам возможность, посредством приобретения акций, купить часть в интересующем их бизнесе; компаниям — получить деньги на развитие, через продажу своих ценных бумаг. Бизнес сегодня является основой финансовой системы большинства стран. По этой причине, без фондового рынка мировой экономике было бы невозможно нормально развиваться и удовлетворять нужды каждого члена общества.

    Деятельность фондового рынка предполагает обращение особого вида товара – ценных бумаг.

    Взятые в отрыве от своего содержания, ценные бумаги как таковой ценности не представляют.

    Вместе с тем, за каждой ценной бумагой «скрывается» то, что и определяет ее стоимость.

    Это – конкретные активы, несущие реальную ценность или способные генерировать некоторый денежный поток.

    Таким образом, фондовый рынок выступает в роли «локомотива» экономики, является неотъемлемой его частью.

    В силу этого фондовый рынок призван решать следующие важнейшие экономические задачи:

    [1] обеспечение ПРИТОКА финансовых ресурсов в форме инвестиций, необходимых для развития производства;

    [2] управление в допустимых пределах уровнем инфляции;

    [3] перераспределение финансового капитала из СЛАБОЭФФЕКТИВНЫХ отраслей экономики в растущие, требующие дополнительного финансирования для стабильного развития;

    [4] формирование индикаторов фондового рынка, позволяющих судить о СОСТОЯНИИ экономики в целом;

    [5] покрывать ДЕФИЦИТ бюджета (федерального, местного) за счет аккумулирования – специально для этих целей – огромных финансовых ресурсов.

    Решение обозначенных задач является важнейшей ФУНКЦИЕЙ фондового рынка.

    Таким образом, фондовый рынок – это особый финансовый институт, являющийся элементом инвестиционного рынка, призванный за счет привлечения и распределения финансовых ресурсов решать сложные макроэкономические задачи финансирования процесса производства, покрытия дефицита бюджета, регулирования инфляционного воздействия на экономику, а также обеспечивать циркуляцию ценных бумаг.

    Структура фондового рынка

    Пока мы просто представим схематическое изображение фондового рынка без детального углубления в сущность его элементов, которые мы просто обозначим.

    Ценные бумаги могут вращаться:

    [1] внутри специально созданной для этого среды – биржевого рынка, предполагающего участие профессиональных участников (тех, кто работает на платной основе, в частности, брокеров) или

    [2] непосредственно среди непрофессиональных участников рынка ценных бумаг (тех, кто покупает/продает ценные бумаги «с рук» на так называемом внебиржевом рынке).

    фондовый рынок, что такое фондовый рынок, фондовый рынок это, фондовый рынок понятие, определение фондовый рынок, структура фондового рынка, рынок ценных бумаг, биржевой рынок, внебиржевой рынок, первичный рынок, вторичный рынок

    И на том, и на другом рынках возможно [1] первичное размещение ценных бумаг (в таком случае соответствующий сегмент фондового рынка именуется первичным рынком) или [2] вторичное размещение ценных бумаг (тогда говорят — вторичный рынок).

    Каждый из представленных элементов пересекается многочисленными связями с другими элементами. Все вместе эти элементы образуют высокотехнологичную СИСТЕМУ осуществления и регулирования финансовых операций с ценными бумагами.
    Условия функционирования фондового рынка

    Для нормального жизнеобеспечения фондового рынка необходимо соблюдение ряда условий, которые мы перечислим далее.

    Даже беглое знакомство с ним может объяснить, почему фондовый рынок не может быть создан на «пустом месте»…

    Итак, условиями функционирования фондового рынка можно смело признать следующие:

    [1] наличие среды, включающей достаточное (обычно – неограниченно большое) количество тех, кто покупает, и тех, кто продает, ценные бумаги;

    [2] нормативно закрепленное беспрепятственное движение капитала;

    [3] развитая инфраструктура, включающая современные торговые системы, которые позволяют сводить воедино покупателей и продавцов ценных бумаг;

    [4] качественное информационное обеспечение.

    Последнее условие, пожалуй, наиболее значимое. Фактически оно требует от фондового рынка и его участников предельной прозрачности и открытости о предлагаемых услугах, квалификации, правилах торговли и т.д.
    Регулирование фондового рынка

    Во всем мире функционирование фондового рынка находится под пристальным присмотром уполномоченных государственных организаций.

    Применительно к российским реалиям, регулирование фондового рынка обеспечивается Департаментом допуска на финансовый рынок Банка России, на который возложены полномочия по выдаче лицензий, благодаря которым их обладатели вправе на профессиональной основе работать с ценными бумагами.

    Подобные лицензии могут быть выданы [1] фондовым биржам, [2] инвестиционным фондам, [3] финансовым брокерам, [4] инвестиционным компаниям.

    Все перечисленные институты являются профессиональными участниками фондового рынка.

    Вместе с тем, по фондовому рынку «слоняются» и совсем другие субъекты, которых условно можно «согнать» в группу, скажем так, непрофессиональных (не по знаниям и навыкам, конечно, а по степени занятости на рынке ценных бумаг) участников фондового рынка.

    Речь идет, конечно, о [1] банковских учреждениях, [2] страховых организациях, [3] негосударственных пенсионных фондах, [4] физических лицах.
    Преимущества фондового рынка

    Непредвзятый взгляд со стороны позволяет выделить качества фондового рынка, которые несут его участникам удобство, комфорт и дополнительную пользу.

    Мы имеем в виду преимущества фондового рынка, коими являются:

    [1] возможность получения потенциально БОЛЕЕ высокой прибыли по сравнению с теми же банковскими депозитами;

    [2] РАЗНООБРАЗИЕ объектов инвестирования;

    [3] относительно невысокий ПОРОГ вхождения;

    [4] возможность САМОСТОЯТЕЛЬНО формировать свой инвестиционный портфель и принимать независимые инвестиционные решения;

    [5] большой инвестиционный потенциал ОТЕЧЕСТВЕННОГО фондового рынка;

    [6] возможность осуществления неограниченных по ВРЕМЕНИ инвестиций;

    [7] генетическая предрасположенность к использованию ИНТЕРНЕТ-технологий и других высокотехнологичных способов управления ценными бумагами.

    Перспективы фондового рынка

    Подавляющее число финансовых аналитиков на протяжении последнего десятилетия склонны к весьма радужным прогнозам относительно перспектив отечественного фондового рынка.

    Главная ценность этого рынка – потенциально высокая доходность, которая, правда, сопряжена и с достаточно высокими финансовыми рисками…

    Ситуацию на фондовом рынке Российской Федерации регулярно отслеживают мировые рейтинговые агентства вроде Fitch или Moody’s, которые положительно оценивают способность государства отвечать по своим обязательствам.

    Благосклонность рейтинговых агентств может означать только одно: российский фондовый рынок на ближайшие несколько лет сохранит инвестиционную привлекательность для всех категорий инвесторов.

    Для чего он необходим ?

    1. Позволяет владеть частью компании, через покупку акций на бирже.

    Ежедневная торговля ценными бумагами на фондовом рынке обеспечивает удобную и технологичную возможность для приобретения и продажи бизнеса. Когда человек покупает хотя бы одну акцию, он автоматически становится владельцем небольшой частички самого предприятия. Следовательно если компания будет расти, то и цена акций начнёт увеличиваться, соответственно и каждый акционер получит прибыль.

    А также держатель ценных бумаг, как частичный собственник, имеет право:

    получать часть ежегодной прибыли фирмы (выплачиваемой обычно в виде дивидендов);
    голосовать на собраниях акционеров, проводимых с целью выбора состава совета директоров, и решения других важных управленческих вопросов;
    на часть денег, полученных от продажи имущества, в случае прекращения деятельности предприятия.

    2.Позволяет компаниям, привлекать дополнительные средства, для развития.

    Ещё одной важнейшей функцией фондового рынка, является то что он даёт возможность компаниям, размещающим свои акции и облигации на бирже, расти и развиваться намного быстрее. На привлечённые деньги, фирмы увеличивают обороты, вводят новые технологии создания товара и предоставления услуг, осуществляют наем персонала, повышают свою конкурентоспособность. В комплексе все это позволяет компании получать больше прибыли. Всего этого без денег инвесторов, было бы добиться куда труднее.

    3.Осуществление отбора.

    Ещё одной особенность фондового рынка является то что он, представляет собой место где наглядно демонстрируется, то как фирмы более, надёжные, перспективные, умеющие хорошо, и честно работать постепенно вытесняют те, которые этим параметрам не соответствуют.

    Так как плохим фирмам труднееконкуренты

    Заслужить доверие;
    Реализовать свой продукт;
    Что не менее важно, привлечь деньги потенциальных инвесторов.

    О критериях которым должна соответствовать сильная, и конкурентоспособная фирма читайте в материале — Акции какой компании будут расти.

    Выше, были рассмотрены основы фондового рынка. Двигаемся дальше.

    Виды рынка.

    Для того чтобы лучше разобраться в том — как торговать на фондовом рынке, следует разобраться в его видах. Фондовый рынок делится на две категории —первичный, и вторичный рынок.

    На первичном рынке, осуществляется продажа вновь выпущенных организацией ценных бумаг (эмиссия). На этой стадии, и происходит вливание денежных средств инвеститоров в экономику компании. Часто, такие сделки носят закрытый характер. Далее, инвесторы купившие акции на первичном рынке, стараются как можно выгоднее для себя, реализовать собственный капитал. Так и образуется вторичный рынок.

    На вторичном рынке, осуществляется перепродажа ценных бумаг и облигаций которые были выпущены ранее. Именно тут происходит наибольшее количество операций производимых, на фондовой бирже. Данный вид рынка служит для перепродажи долей компании (пакетов акций на нём) между крупными первичными покупателями, а также между более мелкими инвестиционными компаниями и частными инвесторами. Сами фирмы чьи акции перепродаются на вторичном рынке, не получают от этого ни малейшего дохода. Вторичный рынок является основополагающим так, как без него существование первичного было бы не целесообразно.

    Также у вторичного рынка существуют свои подвиды:

    Биржевой вид, более распространенный, на нем все операции происходят непосредственно на рынке. То есть покупатель акций не видит продавца, а саму сделку контролирует фондовая биржа, выступая при этом посредником.
    Не биржевой, тут все происходит напрямую между покупателем и продавцом, без участия фондовой биржи.

    Каких правил придерживаться при инвестирование на фондовом рынке.

    Ниже представлены несколько простых правил, которые сделают фондовый рынок для начинающих более безопасным местом, и позволят чувствовать себя там намного уверение.



    Покупайте акции только тех компаний в которых вы уверенны, и которыми бы вы хотели владеть сами.

    Избегайте всевозможных фьючерсов, опционов, стоп-лостов, плечей, шортов, и.т.д. не пытайтесь спекулировать.

    Старайтесь инвестировать регулярно, небольшими суммами, так как это позволит максимизировать ваш доход. Даже если вы располагаете достаточно крупной суммой денег, лучше разбить ее на несколько частей и вкладывать в течении времени каждый месяц.

    Это (благодаря волантности) позволит получить больший доход.Старайтесь диверсифицироать свой инвестиционный портфель. Другими словами, не вкладывайте все деньги в одну компанию а, лучше выберите несколько, распределите свои средства между ними (рекомендуется 8-10). Так вы не только минимизируете риски, но и можете получить больший доход благодаря более сильному, пусть даже и временному, росту одной или нескольких фирм.

    Важно помнить!!!

    Как сказал Уоррен Баффетт, один из величайших инвесторов в истории:

    «Если вы не собираетесь владеть акцией 10 лет, то нет смысла приобретать и на 10 минут.»

    Тут стоит отметить, что исходя из показателей цены на 1 акцию предприятия, на промежутке в 10 лет, можно судить об эффективности компании, о качестве управления ею, и о надобности предприятия в целом. Если цена акций постепенно растет на протяжении 10 лет и более, то это говорит о надежности фирмы, её росте и повышении прибыли.

    При обратной динамике если цена акций последние 10 лет неуклонно падает, то в
    лучшем случае это может говорить о скором выкупе такой компании, более успешным конкурентом, а, в противном случае о её скором банкротстве, если руководство не предпримет срочные меры. Динамика акций, является прямым отражением предприятия и его действий в целом.

    При покупке акций следует относиться к этому как к приобретению бизнеса. Ошибка многих инвесторов заключается в том что при падении курсовой стоимости акций, они стараются как можно быстрее избавиться от них (психологический фактор) такой подход является спекулятивным и не ведет не к чему хорошему. Следует понять что владельцы бизнеса не избавляются от него при наступлении кризиса, пусть даже им и приходится и нелегко. Более того, время экономического упадка, это блестящая возможность купить акции по относительно низкой стоимости, так как после преодоления тяжелого периода в экономике цены на акции сильных компаний, возрастают многократно.

    Биржа не является местом для спекуляций, и заработка денег из воздуха. В редких случаях игра на колебаниях может приносить доход, но очень короткий срок. Так как спекуляция, это использование фондового рынка не по его прямому назначению. Поэтому 90—95% спекулянтов, проигрывают рынку в долгосрочной перспективе. Вложение же в хорошею, и известную компанию, на длинном промежутке времени, дает феноменальные результаты.

    Но, многое не приравнивают покупку акций к приобретению бизнеса, пытаются играть на колебаниях, считают что деньги на бирже переносит не развитие предприятия и рост его доходов, а средства, проигравших достаются победителям (принцип тотализатора), отсюда и рождается ложный стереотип что фондовый рынок — это казино.

    История и инфраструктура фондового рынка в России

    Ключевое значение любого фондовго рынка состоит в предоставлении возможности концентрации и последующей аккумуляции значительного количества временно свободных финансовых средств. Чтобы перенаправить их на развитие областей экономики государства, обладающих наибольшим потенциалом. Организации — компании, корпорации и др. — и частные лица, являющиеся владельцами свободных денег приобретают один из видов ценных бумаг, торгуемых на биржах, с целью увеличения своего капитала. Деньги, отдаваемые в качестве платы за ценные бумаги называются инвестициями, а покупатели акций, облигаций и т.д. — инвесторами.

    Компании, выставляющие ценные бумаги на продажу на одной из бирж с целью привлечения свободного капитала в качестве инвестиций, являются эмитентами. Зачастую инвестируемые средства привлекаются с целью развития различных аспектов деятельности корпорации — производства, последующей реализации товаров, услуг либо каких-либо программ.

    Таким образом, внутренняя инфраструктура фондового рынка представляет собой посредника в сделках для инвестора и эмитента. Обеспечивая аккумуляцию инвестиционных средств, ФР распределяет крупные финансовые потоки, направляя их на прирост количества эмитентов для ЦБ. Которые, в свою очередь, выступают гарантом высокого уровня доходности. Кроме того, важнейшей функцией ФР является страховка инвесторов и их средств от внезапных потерь, обусловленных инфляцией и прочими малоконтролируемыми факторами. Это достигается путём сбыта ценных бумаг при необходимости без значительных потерь для последующего возврата финансовых средств инвесторам.

    История формирования фондового рынка в России

    История российского ФР берёт начало в начале 90-х годов прошлого века. В течение последних 26-ти лет устоялась, преодолев множество неудач, чёткая инфраструктура. А также сформировались значительные группы профессиональных трейдеров, инвесторов и других участников рынка. Кроме того, возникновение фондового рынка повлекло закономерное изменение и расширение действующего законодательства Российской Федерации. Поскольку некоторый личный опыт, а также опыт аналогичных рынков в других странах, послужили базой для системы регулирования рыночной системы, служащей как для защиты инвесторов, так и для страхования интересов других групп участников.

    Сегодня, в 2017 году, вся деятельность биржи ценных бумаг РФ осуществляется Московскими и Санкт-Петербургскими органами. Причём на Петербург приходится лишь 10% от всего объёма рынка. Около 87% сосредоточено в столице, а остальные 3% распределяются между региональными департаментами фондового рынка, расположенными в Новосибирске, Екатеринбурге, Нижнем Новгороде и других городах.

    В 1995 году с целью частичного слияния отдельных бирж локального значения была создана РТС. Систему, изначально основанную на западном ПО, в 1998 году сменил уникальный комплекс программного обеспечения, разработанный отечественными программистами, благодаря чему удалось расширить функционал, улучшив при этом качество. К примеру, появилась возможность работать с полным списком ценных бумаг и валют, который ранее ограничивался только акциями и долларами США. Данные, передаваемые на РТС для последующей обработки поступают от крупнейших финансовых информаторов по всему земному шару, что позволяет работать с международными биржами и инвесторами из любого государства, привлекая, соответственно, более крупный денежный поток.

    С 2002 года начинает свою работу акционная биржа, утверждение которой сделало первый шаг к доступности инвестирования широкому кругу россиян.

    Деятельность ФБ подразумевает возможность регулирования минимального и максимального размера пакета приобретаемых на ММВБ ценных бумаг. Чаще всего ограничения обусловлены стоимостью акций конкретной корпорации. Соответственно тем меньше будет размер доступного пакета, чем выше будет курс конкретной ценной бумаги. Преимущество РТС здесь состоит в том, что там ограничений почти нет. Что позволяет работать с крупными пакетами акций. Кроме того ордеры формируются относительно числа акций, а также устанавливаются определённые условия для лотов. Например, кратность 10 тысячам USD в том случае, если стоимость одной единицы ЦБ исчисляется центами и др.

    Посредники и брокеры

    Если взглянуть на дилерские центры и брокерские компании, то проступает схожая картина. Подавляющее большинство посредников цепочки Инвестор — Рынок включает множество элементов разной степени важности, но основные составляющие сосредоточены в столице Российской Федерации городе Москва. Причём наибольшую степень распространения имеет концепция инвест. банка, способного предоставить все виды услуг посредника. Последнее справедливо как в отношении рынка ЦБ, так и к банковским услугам.

    В наше время владельцы сравнительно небольшого капитала предпочитают работать преимущественно с акциями отечественных компаний. А также организаций из стран бывшего СССР. Кроме того, на новом витке развития инвестирования растёт активность в сфере торговли муниципальными и корпоративными ценными бумагами, а также число брокерских центров по всему миру.

    За прошедшие 10 лет роль фондового рынка, занимающегося ценными бумагами, значительно выросла как в делах частных компаний, так и в государственных. В частности, немалое влияние ФР оказывает на процесс корректировки ликвидности финансов как в отдельно взятой стране, так и на территориях альянсов и всего мира. Деятельность таких крупных организаций, как Банк России, способствовала тому, чтобы средние ставки доходности сблизились с общерыночным состоянием экономики.

    Как и в любой другой глобальной системе, на российском ФР есть лидеры, в простонародье называемые «голубыми фишками». В частности здесь можно выделить СберБанк, Газпром, Сургутнефтегаз и другие.
    Структура ФР РФ

    Регуляторы являются одним из важнейших элементов любого торгового процесса на рынке фондов. Для большинства профессиональных организаций и частных участников основным регулятором выступает ФСФР, коммерческие банковские предприятия работают с ЦБ РФ. Таким образом, ФСФР отвечает за деятельность брокеров, депозитариев, регистраторов, оценщиков различного имущества, предприятий управления. Кроме того, она занимается выдачей лицензий для профессиональных инвесторов, занимается законодательными вопросами и т.д.

    Профессиональными участниками рынка ценных бумаг в Российской Федерации называются бизнесмены — представители различных компаний, ищущих инвесторские взносы либо иностранный капитал в качестве финансирования бизнеса. А также инвесторы. А чаще инвест. институты, постоянно проявляющие определённую степень активности на рынке путём заключения сделок, связанных с ЦБ, и регулированием активов. К этой группе относятся инвест. компании, брокеры и дилеры, организации управления, занимающиеся вопросами регулирования ресурсной базы для пенсионных и паевых фондов, а также инвестициями с долгими сроками, поступающими от и в ПФ и страховых компаний.

    С популяризацией интернета на фондовом рынке возникла ещё одна группа профессиональных участников — трейдеры. Эти люди не заинтересованы в долгосрочных вкладах, предпочитая торговать онлайн в реальном времени. Путём аналитики ситуации на ФР и курсовой динамики составляется прогноз и открывается соответствующая сделка. Средний доход трейдера во много раз превышает аналогичные показатели инвестора, но и риск гораздо выше.

    Лучшие игроки, как ещё называют трейдеров, утверждают, что риск можно минимизировать. Но для этого нужно максимально серьёзно относиться к данному виду деятельности — отслеживать новости, учитывать при работе глобальные проблемы экономики, рейтинги предприятий, лидирующих в различных сферах деятельности. Помимо всего прочего, популяризация трейдинга спровоцировала возникновение множества обзоров и обучающих руководств, связанных с торговлей на биржах.

    Специальные институты

    Депозитарии — специальные институты, зарегистрированные и внесённые в соответствующий реестр; предназначаются для удержания и хранения ЦБ.

    К списку обязанностей депозитария относятся:

    Отслеживание и подтверждение обязательств, предписанных депоненту ценной бумагой;
    Актуализация данных по счёту депонента, а также регистрация каждой новой операции по дате её совершения;
    Отправление депоненту данных об активах, переданных эмитентом либо держателем реестра обладателей ценных бумаг, в полном объёме.

    В Российской Федерации в роли депозитария могут выступать также коммерческие банки либо аналогичные банковские предприятия.

    Реестродержателями называют специнституты, имеющие лицензию, позволяющую хранить данные о правах конкретных лиц на владение ценными бумагами в качестве личной собственности.

    Биржа — это организованная централизованная платформа для осуществления торговых сделок. Существует три вида бирж: валютные, фондовые и товарно-сырьевые, каждая, соответственно, занимается своим подтипом активов:

    Валютные — торгуют валютой и валютными парами;
    Фондовые — осуществляют сделки, связанные с ценными бумагами;
    Товарно-сырьевые — занимаются контрактами на покупку и продажу каких-либо товаров, ресурсов и сырья.

    Современный фондовый рынок России является достаточно популярным местом как для получения дохода частными лицами, так и для развития бизнеса различными корпорациями. Капитализация ФР, получившая новый виток в 2016-м году, привела к тому, что для многих компаний стало целью выбиться в топ списка продавцов своих акций и других ценных бумаг. Кроме того, привлечение инвестиций на ФР сейчас является одним из наиболее действенных методов финансирования бизнеса, в особенности это относится к небольшим предприятиям.

    Фондовый рынок (от англ. "stock market") — это открытый рынок ценных бумаг, где каждый желающий может продавать и покупать активы (иногда его еще называют финансовым рынком). Сокращенно ФР.

    ФР работает как источник для привлечения капитала в развивающиеся компании. Хотя для большинства участников — это скорее источник для спекуляции.

    На фондовом рынке крупные инвесторы перераспределяют свои активы. Проще говоря, это инструмент, которыми пользуются люди для управления своим капиталом или активами.

    Под ценными бумагами понимается целые сектора в мире финансов:

    акции
    облигации
    фьючерсы
    товары
    опционы
    векселя

    Однако чаще всего рядовые инвесторы используют две основные категории: акции и облигации, как самый ликвидный и доступный инструмент для торговли.

    Рекомендую ознакомиться со следующими базовыми статьями о ценных бумагах:

    Что такое акции простыми словами
    Что такое облигации для начинающих
    Фьючерсы — что это такое
    Акции и облигации — основные отличия
    Как купить облигации физическому лицу

    Как купить акции физическому лицу
    Как зарабатывать деньги на акциях
    Дивиденды — что это и как их получать

    Фондовый рынок является прямым отражением текущей ситуации в экономике страны, показывает ее инвестиционный климат. Чем дороже относительно предыдущих годов находится уровень стоимости ценных бумаг, тем развитие экономика. Конечно, это не является аксиомой, но взаимосвязь между экономикой и рынком почти линейная.

    В одной стране может быть множество фондовых рынков. В России существует лишь одна крупная биржа ценных бумаг — ММВБ. За рубежом существуют множество подобных бирж. Самыми известными и крупными являются:

    NYSE, NASDAQ (Нью-Йорк, США)
    TSE (Токио, Япония)
    SSE (Шанхай, Китай)

    Примечание

    Форекс — не является фондовым рынком

    Работают эти рынки работает 5 дней в неделю. В нашей стране он работает с 10:00 до 18:40. В других странах это время сдвинуто в соответствии с их часовыми поясами. В США время работы биржи меньше - всего 6 часов.

    2. Классификация рынка ценных бумаг

    Всего разделяют два вида рынка ценных бумаг:

    1 Первичный рынок ценных бумаг — это самое первое размещение бумаг (IPO). Это длительный процесс, который требует участия множество регулирующих органов, поиска инвесторов и прочее. Обычный частный инвестор не может принимать участие в этом процессе.

    2 Вторичный рынок ценных бумаг — это текущий рынок, на котором может торговать любой желающий перепродавая уже выпущенные инструменты. Здесь происходят активные покупки и продажи, а цена ценных бумаг активно движется.

    Эти два рынка преследуют разные цели. У первого цель привлечь как можно больше денег при первичном размещение. Стартовая цена обычно фиксируется и потом идет как эталон. К тому же компания за продажу акций получает именно столько денег, за сколько будет произведено размещение.

    У второго рынка цель исключительно спекулятивная. Капитал постоянно перетекает из одного актива в другой и т.д. В итоге разница покупки и продажи и является той прибылью или убытком каждого инвестора.

    После выхода ценный бумаги на вторичный рынок ее курс может сильно снизится из-за переоценки. Многие инвесторы могут потерять свои средства, вкладываясь в новые бумаги сразу после добавления их на биржу.

    3. Задачи фондового рынка

    Перераспределение средств между участниками торгов (кто-то становится богаче, кто-то беднее). Но за счет инфляции ценные бумаги склонны к росту на большом временном интервале.

    Привлечение средств для развития бизнеса
    Привлечение средств для государства и бюджета. Делается за счет приватизации компаний и выпуска облигаций ОФЗ.
    Зеркало отражение текущего состояния экономики. Рынок начинает расти прежде, чем экономические показатели начинают улучшаться.

    В России лишь малая часть населения инвестирует в ценные бумаги. Это связано со множеством факторов. С 2015 года в России появился новый вид биржевого счета ИИС, который предлагает частным инвесторам налоговые вычеты. Фактически, предлагаемая привилегия являются "бонусом" с целью привлечения денег с населения в российский фондовый рынок ММВБ. На западе подобные счета существуют уже давно.

    4. Участники биржевого рынка

    На Российском фондовом рынке участвуют сотни тысяч инвесторов. На Американском рынке их число исчисляется десятками миллионов.

    Глобально участников можно разделить три вида

    Эмитенты (те, кто выпускают ценные бумаги)
    Инвесторы (те, кто покупают ценные бумаги)

    Профессиональные участники (брокеры, дилеры). Брокеры — это юридические лица, которые исполняют заявки клиентов на покупку и продажу ценных бумаг (физические лица не могут напрямую выйти на биржу без соответствующих лицензий (ФСФР), которые есть только у брокерской компании);

    5. Как начать торговлю на фондовом рынке

    Для начала торговли на фондовом рынке, физическому лицу достаточно открыть брокерский счет и пополнить его. Это быстро, бесплатно и доступно каждому. Рассмотрим небольшую инструкцию — как начать торговать ценными бумагами.

    5.1. Выбор брокера

    Торговать на рынке ценных бумаг физическим лицам можно только через брокеров. Это не означает, что он будет распоряжаться Вашими деньгами. Просто Вы работаете через него (он как промежуточное звено между биржей ММВБ и Вами).

    На рынке есть множество брокерских компаний. Брокеры зарабатывают за счет комиссии с оборота своих клиентов.

    Я работаю на рынке уже с 2011 года. За это время уже успел поработал с несколькими компаниями. Могу порекомендовать работать со следующими брокерами, которые, на мой взгляд, являются лучшими по всем показателям:

    Финам
    БКС Брокер

    Это два гиганта, которые оказывают услуги большей половине всех трейдеров в России. Комиссия у брокеров крайне маленькие: за оборот 0,0354% до 1 млн. рублей. Если оборот выше, то комиссия будет еще ниже: 0,0295%, 0,0236%, 0,0177% и т.д. Через эти компании можно покупать американские акции, валюту, облигации, товары и прочее. Есть услуги следования стратегиям профессионалов и прочее.

    Остальные брокеры являются менее надежными и не оказывают столь профессиональную поддержку. Также комиссии за торговый оборот у них будут куда выше. Например, брокер Сбербанка берет 0.1% за торговый оборот, это выше, чем у Финама в 3 раза! При этом никаких преимуществ Вы не получаете платя столь высокую комиссию. Я бы сказал, что даже наоборот, Вы получаете еще более худший сервис за большие деньги.

    5.2. Открывайте биржевой счет

    После регистрации у брокера, откроется возможность открытия биржевого счета. Как его открыть лучше спросить у брокера по телефону. Это отнимет буквально пару минут.

    Рекомендую открывать ИИС, чтобы потом иметь возможность получить налоговый вычет. Правда, чтобы его получить необходимо, чтобы ИИС был открыт не менее трех лет. Пополнить его можно и позже, важна лишь дата открытия. В любом случае рекомендую открыть его на будущее (это бесплатно).

    5.3. Пополнение счета

    Пополнить свой брокерский счет можно без комиссии. Для этого достаточно сделать межбанковский перевод или принести наличные средства в банк.

    Я лично предпочитаю использовать безналичный перевод через дебетовую карту Тинькофф (обзор карты »). Вы ее можете пополнять без комиссии с любой другой банковской карты, а также делать межбанковские переводы без комиссии. Очень удобно.

    5.4. Открывайте первые сделки

    После пополнения счета можно начинать торговать. Вы самостоятельно можете принимать решения когда и что купить. Например, сегодня облигации. Через месяц продать их и купить акции, потом через какое-то время продать и купить валюту. И все эти операции с минимальными комиссиями на одном счете.

    6. Типы сделок на фондовом рынке

    Глобально можно разделить на две позиции:

    Лонг (торговля на повышение). Самый популярный тип сделки. Позволяет покупать ценные бумаги на долгосрок не платя никаких комиссий.

    Шорт (торговля на понижение). Для этого необходимо брать взаймы у брокера ценные бумаги. За долг приходятся платить ежедневно, поэтому долго держать подобную позицию не выгодно (конечно, это при условии, что рынок не валится).

    На фондовом рынке есть следующие типы ордеров:

    Лимитированная заявка. Самая простой тип ордера. Выставляется заявка с объемом и ценой. Как только рыночная цена доходит до нее, то ордер исполняется. Это наиболее выгодный и предсказуемый тип заявок.


    Рыночная заявка. Покупка по текущей рыночной цене. На неликвидном рынке чревато сильной переплатой за спред. На ликвидных рынках можно пользоваться в случае пробоев уровней.

    Стоп заявка. Можно указать цену по достижению которой будет автоматически проданы акции по рыночной цене. То есть далеко не факт, что если указать стоп цену 100, то она исполнится по ней. Скорее всего, цена будет ниже: 99.9 и т.д. Читайте более подробно: стоп-лосс и тейк-профит

    Стоп лимитированная. Указание цены, после которой будет автоматически куплен актив по рыночной цене. Например, если рынок растет и пробивает важный уровень, то можно на автомате купить по цене пробоя.

    7. FAQ по фондовому рынку

    7.1. Шортить на фондовом рынке — что это

    "Шортить" на фондовом рынке означает торговать на понижение. Фактически это означает, что Вы продаете ценные бумаги которых у Вас нет в наличии, чтобы купить их дешевле через какое-то время.

    Брокер дает Вам в долг ценные бумаги для продажи. Если позиция открывается и закрывается в течении дня, то за это не берется никаких комиссий. Если позиция переносится на следующий день, то автоматически взымается комиссия на сумму взятую в долг под 14% годовых. Если открывать позицию на 1-3 дня, то это будет крайне маленькие сборы. Например, за три дня возьмется 0.11% от суммы долга.

    Шортить имеет смысл, если Вы трейдер. Инвесторы никогда не открывают позиции на понижение.

    Примечание

    Шортить иногда называют по-другому: "короткая позиция".

    7.2. Ввод и вывод средств

    Ввод и вывод средств на фондовый рынок осуществляется без комиссии. Все зависит от брокеров, но рассмотренные выше компании не взымают никаких комиссий:

    Финам
    БКС Брокер

    В случае прибыли от торговли на акциях или облигациях будет взыматься налог 13% от дохода. Например, если Вы открыли счет в мае, поторговали в плюс и решили вывести деньги в сентябре, то с дохода автоматически спишется налог.

    Если Вы не будете выводить деньги до конца года, то в начале следующего будет предложено оплатить налог на прибыль. Брокер сам составит декларацию и отправит в налоговую. От Вас потребуется лишь средства для этого.

    Организационная структура фондового рынка

    Прежде всего, следует отметить, что сложившаяся структура рынка ценных бумаг не результат централизованного проектирования, а сложившаяся эволюционным путем, постоянно меняющаяся исходя из текущих потребностей система. Практически все, что сегодня считается необходимым условием функционирования фондового рынка, было когда-то придумано для преодоления возникавших противоречий.

    Некоторые нововведения затем отмирают за ненадобностью, другие – подтверждают свою актуальность и становятся общим правилом. Однако, никакие правила или организационные структуры, не становятся самостоятельной ценностью и могут быть изменены для дальнейшего развития бизнес-процессов.

    Описывая структуру рынка ценных бумаг, следует предупредить, что это не географически обозначенная торговая площадка, и не только система отношений между продавцами и покупателями. В структуре фондового рынка можно выделить:

    организованный рынок - сделки заключаются внутри определенных структур: бирж, виртуальных торговых площадок;

    небиржевой (свободный) рынок - торговля ценными бумагами происходит без биржевого посредничества и биржевых правил;
    кассовый рынок (кэш, слот) – характеризуется немедленной оплатой по заключенным сделкам;

    срочный рынок – где оплата откладывается на оговоренный срок;

    денежный рынок – срок обращения ценных бумаг не более года, таким образом происходит купля-продажа векселей, чеков, краткосрочных облигаций;

    рынок капиталов (инвестиционный) – место торговли акциями, долгосрочными облигациями.

    Существуют и другие критерии классификации фондовых рынков, однако этот материал слишком обширен и заслуживает специального исследования.

    Среди участников рынка ценных бумаг нужно выделить в первую очередь:

    эмитентов – первых продавцов ценных бумаг; как правило, это лица выпустившие бумаги в обращение и несущие ответственность по обязательствам в этих бумагах содержащихся;

    инвесторов – приобретателей ценных бумаг, средства которых являются источником финансирования для эмитентов и их проектов;

    Следующей категорией участников фондового рынка являются посредники:

    брокеры – профессиональные участники, производящие операции с ценными бумагами по поручению клиента и за его счет, доход брокера составляет комиссионное вознаграждение от клиента;

    дилеры – такие же посредники, но проводящие операции за свой счет и получающие прибыль от разницы между ценой покупки и продажи;

    управляющие компании – юридические лица, производящие сделки от имени своих клиентов и в их интересах за оговоренное вознаграждение.

    Также среди участников фондового рынка выделяют его организаторов и регуляторов. На неорганизованном, внебиржевом рынке эти лица, разумеется, отсутствуют.

    Организаторами рынка являются:

    расчетные центры – предприятия, ведущие расчетные счета других участников рынка и производящие расчеты по сделкам;
    регистраторы и депозитарии – занимаются учетом, регистрацией, хранением и оформлением перехода прав собственности на ценные бумаги.

    Также среди профессиональных участников рынка обычно присутствуют консультанты, снабжающие заинтересованных лиц необходимой информацией и получающие от них вознаграждение.

    Обязательными элементами организованного фондового рынка являются различного рода контролирующие органы, как государственные, так и сформированные другими постоянными участниками на принципах самоуправления. Внутренние органы бирж занимаются, в первую очередь, регулированием текущей деятельности, государственные – следят за соблюдением законодательства.

    Таков общий обзор такой сложной и постоянно меняющейся структуры как рынок ценных бумаг. На самом деле эта система гораздо сложнее и ее развитие и совершенствование продолжается и будет продолжаться, т.к. у всех изменений в этой области есть мощный «двигатель» - постоянное движение мощных финансовых потоков направленных на получение прибыли и приумножение капитала.

    Суть фондового рынка заключается в том, он позволяет компаниям привлекать инвестиции за счёт выпуска ценных бумаг, а инвесторам получать прибыль от владения акциями. Он также является составной частью экономики любой страны, давая возможность развивать инфраструктуру и благосостояние людей.

    Что продается на фондовом рынке

    Как было сказано выше, на фондовом рынке оборачиваются ценные бумаги, но они могут быть разными. Выделяют следующие активы фондового рынка:

    Обыкновенные акции — самый распространенный вид актива, представляющий собой долю в собственности компании с правом получения дивидендов и участия в собрании акционеров.

    Привилегированные акции — на биржевом жаргоне «префы», они позволяют получать фиксированный доход с дивидендов, но ограничивают права по участию в собрании акционеров.

    Облигации — это по своей сути долговая расписка, дающая право на получение её номинальной стоимости с процентами по истечении определенного срока. Могут быть государственными, корпоративными или муниципальными.

    Отличия акций от облигаций

    Таким образом, на фондовом рынке продают различные виды акций и облигаций. Векселя не реализуются на централизованных площадках, а передаются лично от должника к кредитору. Производные виды активов (фьючерсы, опционы) оборачиваются на срочном рынке, который фактически не является частью фондового.

    Участники рынка ценных бумаг

    Для полного представления механизма рынка также следует обратить внимание на его участников:

    эмитенты;
    инвесторы;
    посредники;
    участники механизма биржи.

    В качестве эмитентов выступают компании, которые выпускают свои акции на биржу. Первичная эмиссия бумаг называется IPO. За счёт этого эмитент получает инвестиции для развития своего бизнеса и роста прибыли компании.

    Под инвесторами понимается несколько категорий участников:

    Частные (физические лица). Независимо от капитала, это могут быть как крупные инвесторы, так и мелкие трейдеры.
    Корпоративные (организации и юридические лица). Дополнительно можно отметить коллективные (паевые и инвестиционные фонды, пенсионные, страховые организации).

    Государственные (муниципальные образования). Государство имеет в собственности немалую долю акций в различных компаниях.

    В качестве посредников выступают брокерские компании. Они позволяют получить доступ к рынку инвесторам.

    Участники механизма биржи:

    Дилеры (маркетмейкеры) — создают ликвидность на рынке и берут на себя обязательства по котированию инструментов;
    Депозитарии — ведут учёт ценных бумаг и хранят сертификаты;
    Реестродержатели — ведут реестры ценных бумаг по договору с эмитентом.

    В итоге, как и на любом рынке, здесь есть персонал, организующий торги и позволяющий совершать операции, а также посредники. Вместо производителя какого-либо товара выступает эмитент акций. Основными участниками (покупателями и продавцами) являются инвесторы, именно они формируют спрос и предложение, как следствие, и цену.

    Какие бывают фондовые рынки

    В зависимости от характера движения ценных бумаг выделяют:

    Первичный рынок — здесь обращаются только впервые выпущенные ценные бумаги в результате IPO, в дальнейшем бумаги переходят на вторичный рынок;

    Вторичный рынок — на данном рынке происходит основной оборот ценных бумаг, которые уже прошли IPO и закрепились на бирже;

    Третий рынок — внебиржевой рынок, который охватывает торговлю бумагами, не прошедшими листинг, т.е. не зарегистрированными на бирже;

    Четвёртый рынок — здесь оборачиваются крупные пакеты акций между институциональными инвесторами, у частных лиц нет сюда доступа.

    По территориальному признаку существуют фондовые рынки:

    России;
    США;
    Великобритании;
    Японии;
    Китая и многих других стран.

    Крупнейшие фондовые рынки мира по размеру капитализации.

    Существует довольно много различных классификаций, но они имеют не самое большое значение для инвестора и его понимания структуры биржи.

    Как выйти на фондовый рынок

    Для того, чтобы начать торговлю на фондовом рынке, достаточно зарегистрировать счёт у брокера. Следует учитывать, что реальные сделки открываются только у лицензированных брокерских компаний.

    Лучшие брокеры для покупки и инвестиций в акции:
    eToro Libertex FinmaxFX

    eToro

    Брокер eToro предлагает огромное количество акций и ETF на американских, европейских и азиатских рынках. Более чем 12-летний опыт работы и регулирование CySEC и MiFID. По мимо огромного списка акций, для солидных инвесторов есть инвестиционные фонды и другие инвестиционные возможности. Профессиональный брокер для покупки и заработка на ценных бумагах. Минимальный депозит $500.

    Для открытия счёта достаточно иметь паспорт. Сам процесс можно выполнить дистанционно (по интернету). После прохождения процедуры по открытию счёта нужно установить на компьютер специальный терминал для открытия сделок. В нём будут проводиться все транзакции.

    Кто-то считает что фондовый рынок отвечает только за ценные бумаги, но это далеко не так. Достаточно посмотреть на то, чем торгуют на фондовых биржах и все станет понятно. Там есть валюта, сырье, ценные бумаги и производные финансовые инструменты, которые облегчают финансовые торги.

    При этом с Английским названием все тоже не так однозначно. Словосочетание stock market ранее тоже трактовалось как рынок ценных бумаг. Но сейчас, с развитием современных технологий мы выходим на понимание того, что нельзя разделять три составляющих одного рынка на отдельные сферы, поэтому в понятии фондового рынка определяются большинство «товаров» для инвестирования.

    Теперь разберемся, чем торгуют на фондовом рынке. Если дело касается ценных бумаг, то основными товарами будут акции и облигации. Еще обращаются на рынке вексели и сертификаты, но гораздо реже. Разберемся с тем, что такое акция и облигация, рассмотрим их основные отличия и выгоды от той или иной ценной бумаги.

    Акция – долевая ценная бумага, которая дает владельцу право на часть имущества организации при ликвидации, а также получение дивидендов.

    Акции бывают непривилегированными и привилегированными. Их главное отличие в том, что доход по первым колеблется в зависимости от финансового результата, а доход по вторым стабилен, но их владелец не имеет права голоса в совете директоров. Более распространены непривилегированные акции.

    Облигация – долговая ценная бумага, которая гарантирует владельцу право получить от эмитента номинальную цену этой бумаги.

    Более консервативный финансовый инструмент, который позволяет получать прибыль с большим шансом.

    Производные инструменты – фьючерсы и опционы.

    Участников фондового рынка можно разделить на несколько категорий:

    Эмитенты – лица, которые выпускают ценные бумаги;
    Инвесторы – лица, которые покупают ценные бумаги.

    Помимо этих двух категорий, есть те, кто отвечают за работу биржи: депозитарии, управляющий реестром, клиринговая палата и пр. Эти органы отвечают за функционирование всей системы. Благодаря им осуществляется связь между всеми участниками, ежесекундно происходят продажи. За свою работу они берут небольшую комиссию.

    Также есть еще две особых категории участников:

    Брокер – лицо, осуществляющее операции по купле/продаже ценных бумаг от имени и за счет клиента.

    Это могут быть как кредитные организации, так и специальные компании, которые осуществляют брокерскую деятельность. Сейчас в их компетенцию еще входит доверительное управление (использование средств клиента для получения его прибыли), консультации, обучение и т. д.

    Дилер – лицо, осуществляющее операции купли/продажи ценных бумаг от своего имени и за свой счет путем публичного объявления цены покупки/продажи.

    Это профессиональные участники рынка, которым требуется лицензия на осуществление своих операций. Регулированием условий для получения таких лицензий является банк. На начальном этапе, при минимальных оборотах по торговому счету можно использовать лишь базовые инструменты, что не позволяет разогнаться до хороших денежных средств в короткие сроки.

    Функции фондового рынка

    Теперь поговорим о глобальной функции фондового рынка. Она позволит понять сущность этого явления, что приблизит к получению прибыли еще на один шаг.

    Итак, главная функция фондового рынка – перераспределение средств. Все то же самое, что в термине «инвестирование». Люди, у которых есть избыток денежных средств отдают свои деньги тем, у кого есть недостаток денежных средств.

    Зачастую бывает так: компания нуждается в свободных средствах для развития -> выпускает акции -> привлекает средства -> развивается -> выплачивает дивиденды (прибыль).

    В Америке и на Западе экономическую важность фондового рынка сложно переоценить. К примеру, в Америке настолько сильно развит неорганизованный рынок ценных бумаг, что акции компаний, которые только создались можно было купить буквально в гараже.

    Этим пользовались как биржевые брокеры (продавали бесполезные ценные бумаги незнающим инвесторам) так и трейдеры, которые надеялись получить выгоду с этих бумаг, если они вдруг пойдут вверх. Сейчас все обстоит несколько иначе.

    На Западе задачей перераспределения очень активно занимаются банки. Они привлекают денежные ресурсы от населения, увеличивая свои денежные возможности до максимума, и перенаправляют их на фондовый рынок.

    Покупая акции или облигации компаний или даже государств, они дают тем денежные средства, в которых заемщики нуждаются. И после этого получают прибыль как от кредитов, так и от операций с ценными бумагами, и снова перенаправляют денежные средства на покупку ценных бумаг.

    Замкнутый круг, благодаря которому можно успешно стимулировать развитие экономики, бизнеса любых масштабов и, что самое главное, сокращать разрыв между классами.

    А что же сейчас с фондовым рынком в России? Ответ на этот вопрос не настолько однозначен. С одной стороны, мы имеем слабое развитие культуры инвестиций среди обычного населения, а с другой – разговоры Центробанка о переходе на инвестиционную модель экономики. С такими заявлениями можно смело рассчитывать на то, что уже через 10-15 лет, культура покупки ценных бумаг в России значительно вырастет, и знание фондового рынка, а также механизмов его работы, будет чрезвычайно цениться.

    Из этой функции вытекает и другая – управление государственным бюджетом. Можно увеличить гос. бюджет за счет средств населения – путем выпуска облигаций федерального займа. Таким образом, привлекаются свободные денежные средства населения и с их помощью погашаются основные дыры в бюджете.

    Деятельность фондового рынка в России регулируется Центральным Банком.

    Как происходит торговля на фондовом рынке

    Самостоятельная торговля на фондовом рынке для частного инвестора просто нереальна, особенно в реалиях современной Российской экономики.

    Для того чтобы напрямую купить акции на бирже, потребуется:

    Получить лицензию;
    Внести вступительный взнос. На ММВБ – 3 миллиона рублей;
    Купить специальный софт, который стоит от 100 тысяч рублей.

    Именно поэтому весь механизм торговли для новичков и трейдеров, не имеющих огромных капиталов, упирается в брокеров. Как уже говорилось ранее, это юридические лица, которые осуществляют сделки по поручению клиентов. За свои услуги они получают комиссию, зарабатывая таким образом.

    Если вы не планируете заниматься торговлей на бирже самостоятельно, или у вас нет больших свободных денежных средств, рекомендуется использовать услуги брокера. Но если есть возможность самостоятельно получить лицензию биржевого игрока, то настоятельно рекомендуется это сделать, ведь брокер взимает комиссию, что существенно уменьшает прибыль по каждой сделке.
    Как начать торговлю на фондовом рынке

    Именно поэтому чтобы начать торговлю на фондовом рынке, нужно осуществить следующие операции:

    Шаг 1. Выбор брокера. Это один из самых важных этапов, благодаря которому можно либо начать получать прибыль (первое время играть в убыток или в ноль) или в один момент обанкротиться. Для того чтобы подобрать хорошего брокера, первое на что нужно смотреть – стабильность выплат. Неважно сколько вы заработали, важно то, сколько вы можете забрать.

    Один из известных игроков в покер говорил:

    Тогда было не проблемой выиграть деньги в покер. Главной проблемой было уйти с выигрышем.

    Конечно, сейчас стало меньше нечестных брокеров, но тем не менее они есть. После этого – стоимость услуг, комиссионные, программное обеспечение и прочие прикладные параметры.

    Шаг 2. Установка программного обеспечения на компьютер пользователя и его базовая настройка. Один из самых легких этапов, потому что у большинства брокеров есть своя служба поддержки, которая сможет помочь при решении всех технических вопросов.

    Гораздо сложнее – узнать обо всех функциях терминала. Зачастую они достаточно сложные в освоении, и для того, чтобы понять, за что каждая из кнопок отвечает, может уйти несколько дней. После этого можно сказать что терминал освоен, теперь можно спокойно начинать торговать.

    Шаг 3. Открытие демо-счета. На этом этапе мы не учимся и даже не тестируем стратегию. Просто проверка функционала трейдерского терминала. Игра на демо-счете и на реальном иногда очень сильно отличаются, прежде всего из-за психологии и давления реальных денег.

    Для начинающих такие счета опасны тем, что они могут дать ложное мнение о том, что они что-то умеют и могут сразу выходить в плюс. Просто протестируйте способности терминала, немного поторгуйте, поймите, когда нужно применять вашу стратегию и теперь открывайте реальный счет.

    Шаг 4. Открытие реального счета и внесения первого депозита. С этого момента начинается долгий путь становления от трейдера-новичка до матерого волка на фондовом рынке. Этот путь зачастую занимает не один и не два года, но начинается он именно с этого шага.

    Шаг 5. Начало игры на бирже по уже разработанной стратегии. С этого момента трейдер получает прибыли, убытки, закрывает доходные позиции, или проигрывает все свои деньги на счете. Все зависит только от торгующего.

    Шаг 6. Сбор информации, предварительный анализ, получение знаний и подготовка стратегии. Это будет нулевой этап, который каждый должен пройти еще до того, как перейти к первому шагу – выбор брокера.

    Как заработать на фондовом рынке

    Есть два главных способа заработка на бирже – инвестиционная деятельность и спекулятивная. Их главное отличие в том, что инвестиции – среднесрочное и долгосрочное вложение денежных средств с целью получения прибыли от реализации, дивидендов, погашения ценных бумаг. Спекулятивная же деятельность предполагает куплю-продажу ценных бумаг с целью перепродажи и заработка на колебании цен.

    Более доходный способ – спекулятивный. Более надежный – инвестиционный.

    Теперь о том, как можно заработать инвестируя:

    Покупать акции. Самый рискованный вид ценных бумаг. Он позволяет получать ежегодные дивиденды, которые зависят от финансового результата деятельности предприятия. Рекомендуется покупать акции достаточно надежных эмитентов – Google, Apple, Samsung и т. д.

    Покупать облигации. Более надежный способ вложения денежных средств. Проценты по некоторым облигациям сравнимы с банковскими депозитами, но тем не менее они являются довольно прибыльным инструментом, если уметь сочетать доходность и риски. Ведь всем известно, что чем выше доходность ценной бумаги, тем выше по ней риски неуплаты – банкротства компании-эмитента. При этом развивающиеся компании, наоборот, ставят цену ниже среднерыночной, чтобы таким образом компенсировать риски инвесторов и привлечь к ним внимание.

    Покупать сертификаты. Один из самых неоднозначных способов. Сертификат – один из финансовых инструментов, своеобразный аналог банковского вклада. С несколькими отличиями – сумму сертификата можно поставить абсолютно любую, сертификат можно передать, реализовать без потерь процентов и т. д.

    Спекулянты имеют более узкий круг способов заработка:

    Перепродажа акций. Один из самых главных способов заработка. Он может принести доходность до 20-30% в день, но и убытки могут быть огромными. Очень рискованный способ, требующий хороших знаний от трейдера;

    Использование фьючерсов и опционов. Они позволяют перенести покупку на будущий период по текущим ценам.

    В зависимости от способа заработка, варьируется прибыль, риски и финансовые инструменты, которыми добывается доходность. Каждый трейдер должен сам выбрать, в каких объемах он собирается торговать, с помощью чего и на какую прибыль рассчитывает, и уже от этого следует выбирать финансовый инструмент.

    Что такое голубые фишки

    Голубыми фишками признаются самые стабильные компании, которые гарантированно выплатят своим инвесторам денежные средства, обладают колоссальной стабильностью и как следствие низкими рисками и низкой доходностью. Голубые фишки – основа для консервативного инвестирования.

    В России в роли голубых фишек выступают сырьевые компании, Сбербанк, ВТБ, Московская биржа и другие крупные компании. Они отличаются более высокой стабильностью на протяжении последних нескольких лет, гарантированно приносят инвесторам деньги и ежегодно привлекают дополнительные денежные средства путем дополнительного выпуска акций и облигаций.

    Советы начинающим инвесторам

    А теперь пять реальных советов, которые могут помочь инвесторам получать гарантированную прибыль:

    Постоянно изучайте фондовый рынок. Рынок ценных бумаг – это почти то же самое, что и IT-технологии. Он постоянно развивается, постоянно в движении. Он изменчив, текуч и благодаря этому нет определенного способа победить и обогатиться. Внимательно изучайте тенденции, изменения, просматривайте новости, новые стратегии, ищите способы усовершенствовать ваши навыки. Все это пригодится и все это сделает доступным игру в плюс.

    Помните, что вы играете не только против других трейдеров, но и брокера. Многие забывают этот факт и часто на длинной дистанции уходят в минус, несмотря на то, что вроде бы играли в плюс. Те несколько процентов, которые удерживаются брокером и всем биржевым аппаратом, очень сильно бьют по карману обычного трейдера.

    Имейте четкую стратегию. Каждый должен подобрать и адаптировать стратегию торговли под себя. Сочетание манеры игры на бирже с чертами характера, склонностью к рискам, требованиям к прибыли и множеством психологических факторов позволяет добиваться высоких результатов просто следуя одному «стилю игры». Но при этом стратегия должна быть достаточно гибкой, чтобы адаптироваться под изменения рынка.

    Эмоциональный контроль. Это не значит полный отказ от импульсивных сделок «по интуиции». Это означает анализ всех торгов и поиск оптимального метода. Даже если трейдер будет совершать большинство прибыльных сделок, которые он открыл благодаря своей интуиции – так и нужно продолжать. Но если эмоциональные решения приносили только убытки, то рекомендуется пересмотреть подход к открытию сделок. Анализ и только анализ.

    Ведение дневника сделок. Наверное, один из самых важных советов. Дневник сделок – место, куда записывается вся информация: когда была открыта сделка, суть операции, какая стратегия, что ожидалось, что получилось, прибыль или убыток, почему была открыта сделка. И после каждого дня проводится анализ, который позволяет выявить, что оказалось прибыльным, а что убыточным. Со временем такой дневник вырастает в полноценную аналитическую тетрадь трейдера, благодаря которой он может отслеживать свой прогресс, а также получает возможность проанализировать, какой из подходов приносит ему больший доход.

    Эти несложные советы действительно могут помочь торговать на фондовой бирже еще успешнее, чем ранее.
    Основные ошибки начинающих инвесторов

    Теперь о пяти основных ошибках начинающих инвесторов:

    Слишком раннее фиксирование прибыли. Новички стараются фиксировать прибыль, как только она появляется. Это очень ошибочный подход. В идеале фиксировать прибыль нужно либо на момент пика цен, либо на момент спада, но такая ситуация достигается очень редко. Лучше переждать и на первых признаках противоположного тренда сразу же продавать или покупать;

    Эмоциональная игра. Как уже говорилось ранее – отсутствие эмоционального контроля может привести к нежелательным сделкам. Лучше лишний раз проконтролировать свои эмоции. Ведь по лицу опытного трейдера не поймешь, потерял ли он 2 000$ сейчас или выиграл;

    Отсутствие дневника. Как говорилось выше: дневник – один самых важных элементов для самоанализа;

    Постоянная смена стратегий. Поиск оптимальной стратегии – одна из особенностей фондового рынка в целом, но при этом постоянная смена стратегий ни к чему хорошему привести не может. Ведь нельзя быстро понять всех подводных камней той или иной стратегии не поиграв с ней на практике. Именно поэтому нужно потратить некоторые время на изучение стратегии, научиться ею играть и только потом менять, если она не подходит для фондового рынка.

    Отсутствие механизма фиксирования убытков. Это одна из самых главных ошибок, которая при торговле с плечом брокера может привести к полному обнулению банковского счета. Стоп–лосс – это опция, при которой фиксируются убытки. Она обычно ставится ниже текущей цены, если вы покупаете, и выше, если продаете. Такой инструмент есть в каждом торговом терминале, и он позволяет минимизировать риски. Грамотное его использование оградит от ненужных убытков.

    Суть фондового рынка емко можно отразить одной фразой – я выигрываю только тогда, когда проигрывают другие. И это самое эффективное определение игры на бирже.

    Действительно, когда какой-то игрок совершает неверное решение, другой выигрывает. Именно этим и хорош фондовый рынок. Он позволяет играть против таких же трейдеров, обычных людей.

    Фондовый рынок – важный инструмент как для государства, так и для обычных людей. Он позволяет эффективнее перераспределять денежные ресурсы как между секторами экономики, так и между отдельными юридическими и физическими лицами.

    Фондовый рынок – место, где нельзя останавливаться в своем развитии. Можно только идти вперед в погоне за новыми навыками, тенденциями, изменениями и прибылью. Без этого нельзя добиться выдающихся результатов.

    Есть несколько книг, которые обязательны к прочтению каждому, кто хочет сколько-нибудь ознакомиться с техникой биржевой игры и биржевых инвестиций:

    Александр Элдер – Основы биржевой торговли. Теоретически устаревший в плане торговых стратегий справочник, который позволяет понять психологию игры на фондовой бирже, осознать, что влияет на цены. Если говорить совсем грубо – справочник биржевой прикладной психологии;

    Бенджамин Грэхем – Разумный инвестор. Книга, которая нужна прежде всего тем, кто хочет сделать качественный пассивный доход с помощью ценных бумаг. Искать нужно последнюю редакцию, так как в ней содержатся действительно практические советы, на основе текущих биржевых ситуаций. Подойдет как новичкам, так и профессионалам.

    Эти две книги – фундамент понимания биржевой игры и инвестирования. С их помощью можно создать некую базу, от которой можно будет отталкиваться при изучении дополнительных материалов.

    Если вы планируете зарабатывать на финансовом рынке при помощи брокера Форекс или любого другого, то следует для начала ознакомиться с основными функциями фондового рынка и разбираться в его работе.

    Функции фондового рынка

    У него имеется большое количество функций, среди которых выделяются:

    перераспределительная
    финансирование дефицита
    централизация капитала
    учетная
    стимулирование

    Привлечение средств

    Для развития финансирования своей деятельности многие организации и государства выпускают ценные бумаги. Во время продажи акций, облигаций, фьючерсов происходит привлечение средств в бюджет. Если мы говорим о государственных ценных бумагах, то происходит привлечение средств в государственную казну.

    Распределение капитала

    Игроками фондового рынка являются участники с различными финансовыми возможностями. Финансовый рынок предлагает им при помощи него использовать самый разный уровень капитала для участи в сделках. Когда они совершаются, то происходит перераспределение капитала.

    В сделках могут принимать участие:

    государство
    государственные компании
    частные фирмы
    частные инвесторы

    Благодаря их активному участию образуются финансовые потоки посредством торговли на такой площадке, как фондовая биржа акциями, облигациями или фьючерсами, которые в последующем перераспределяются.

    Регуляторная функция

    Фьючерсы и прочие ценные бумаги обладают своей определенной стоимостью. Она формируется в зависимости от того насколько востребованы на данный момент те или иные из них. Рынок еще и во многом благодаря этому считается активным. Ведь благодаря совершаемым сделкам определяется капитализация.

    Классификация фондового рынка

    Современные фондовые рынки могут быть нескольких видов. Они определяются несколькими критериями. В частности, имеется два основных параметра, по которым их можно подразделить на категории:

    Первичный рынок ценных бумаг
    Вторичный рынок ценных бумаг

    Кроме того, рынок подразделяется на категории еще и последующим критериям:

    по срокам: срочный, среднесрочный, долгосрочный
    по эмитентам: рынок государственных облигаций, частных фирм
    типам ценных бумаг

    Первичный рынок ценных бумаг

    Данный рынок характеризуется тем, что на нем происходит торговля теми ценными бумагами, которые только недавно были выпущены, и у них еще не было ни одного владельца. У него имеется одна особенность, которую нельзя не учитывать, если местом получения дополнительного дохода является фондовая биржа, где совершаются сделки по таким бумагам. Она заключается в постоянном колебании цены и спекуляции.

    Вторичный рынок ценных бумаг

    Это вид рынка ценных бумаг характеризуется тем, что на нем проводятся сделки по купле продаже ценных бумаг, которые уже находились в обращении и имели хотя бы одного владельца. Обычно у них уже имеется своя установившаяся рыночная стоимость. Участникам нет необходимости для совершения по ним сделок суетиться. Благодаря этому сделки проводятся в спокойной обстановке.

    Что можно купить на фондовом рынке

    Каждый участник самостоятельно может определить, какие инструменты финансового рынка можно использовать для торговли. Они представлены несколькими видами. Для того чтобы определиться можно почитать новости фондового рынка и ознакомиться с тем, какие инструменты наиболее востребованы, и при помощи каких из них можно совершать на данный момент успешные сделки.

    Что купить на фондовом рынке?

    На фондом рынке можно совершать сделки по следующим видам инструментов:

    опционы
    акции
    облигации
    фьючерсы

    Акции

    Акции представляют собой разновидность ценных бумаг, при покупке которых, человек вносит свой вклад в капитал компании. Он равен стоимости одной акции. После совершения сделки у него появляется право на получение части дохода фирмы. При владении 50-ю процентами акций одной из фирм, у человека имеется возможность иметь право на половину ее прибыли.

    Облигации

    Облигации представляют собой обязательства. Благодаря такому ценному документу участник финансового рынка имеет возможность получить от компании (эмитента) денежную выплату при ее предъявлении. Выпускаться такие бумаги могут либо государством, либо частными или государственными компаниями.

    Опционы

    Во время торговли различными инструментами участники рынка строят свои предположения по поводу того, каким образом может измениться цена того или иного финансового инструмента. Затем происходит покупка опциона по определенной стоимости. Торговые роботы Форекс позволяют автоматизировать подобную работу на бирже, создавая своим владельцам почти пассивный доход. «Почти» означает, что следить за роботами, дорабатывать их и менять алгоритмы в зависимости от рыночной ситуации все же необходимо. Для того чтобы успешно торговать опционами, представленными валютными инструментами, например, можно изучить финансовые рынки курсы валют.

    Фьючерсы

    Фьючерсы представляют собой обязательства между сторонами, по которым одна из них обязана передать другой товар по определенной стоимости.

    Как заработать на фондовом рынке?

    Фондовый рынок характеризуется тем, что на нем имеются большие возможности для заработка компаний, которые владеют или готовы приобрести ценные бумаги. Участники такого рынка имеют возможность использовать самые разные стратегии, но им можно будет пользоваться только тремя торговыми направлениями.

    Инвестиции в ценные бумаги

    Валютный рынок предлагает заработать путем использования спекулятивных методов. Благодаря рынку ценных бумаг имеется возможность при помощи финансовых инструментов получать стабильный доход. Некоторые опытные участники финансового рынка советуют для получения большей прибыли стараться совмещать инвестиции и трейдинг. Таким образом, часть акций, например, можно продать, а часть оставить для получения пассивной прибыли.

    Спекуляция на ценных бумагах

    Спекулянты стремятся заработать как можно больше на данный момент. Они не интересуются возможность получения пассивного дохода в долгосрочной перспективе. Они стремятся покупать ценные бумаги за меньшую стоимость, а продавать за более высокую. Иногда это стратегия Форекс или трейдеров, сотрудничающих с другими брокерами. Большая часть современных участников рынка предпочитают заключать краткосрочные или среднесрочные сделки.

    Продажа акций и облигаций

    Этот метод является оптимальным для компаний, которые хотят привлекать капитал путем совершения сделок с ценными бумагами. Этот вид заработка изначально был создан для них. В некоторых случаях компаниями используется фондовый рынок для того чтобы сделать риски по сделкам меньше.

    Участники фондового рынка

    Сделки по купле продаже при помощи различных инструментов являются ответственным мероприятием, что должно регулироваться правилами. Их должен соблюдать каждый участник финансового рынка. У них должны быть специализированные разрешения и лицензии.

    биржа
    дилер
    брокер

    Биржа

    Биржа представляет собой компанию, которая регулирует проведение сделок по правилам. Для ведения такой деятельности организация обязана иметь лицензию. Биржа является одним из самых главных маркеров большого количества параметров. Основная роль при этом отведена фондовому индексу. Они у каждого вида биржи свои. На данный момент во всем мире имеется 2300 фондовых индексов.

    Дилер

    Дилер представляет собой лицо, которое принимает активное участие в сделках купли продажи от своего имени. В большинстве случаев такие участники рынка являются представителями частных компаний. По российскому законодательству дилером не может стать частное лицо. На данного участника фондового рынка возлагается одна из самых важных функций, которая заключается в его поддержании.

    Брокер

    Брокер представляет собой лицо, совершающее сделки не от своего имени, а от лица компании - его клиента. На основе договора он заключает сделки по купле-продаже. Частное лицо не может начать торговать на фондовом рынке без заключения соглашения брокером. Это связано с тем, что у брокера имеется торговое место на фондовом рынке.
    Рейтинг брокеров фондового рынка

    Для каждого трейдера одним из самых надежных инструментов может стать рейтинг самых популярных брокеров, которые уже успели зарекомендовать себя на финансовом рынке с наилучшей стороны. Благодаря нему имеется возможность сравнить их параметры и выбрать для себя оптимального партнера для дальнейшего сотрудничества.

    ТОП-5 брокеров фондового рынка:

    # Биржа
    1
    Альпари
    2
    БСК Брокер
    3
    Открытие Брокер
    4
    Финам
    5
    Церих

    Инвестиционные фонды

    Инвестиционные фонды – это те участник рынка, которые принимают участие в сделках за свой собственный счет. Они выходят на рынок для того чтобы торговать, покупать ценные бумаги и получать прибыль. Такие инвесторы нередко объединяются в хедж-фонд.

    Частные инвесторы

    Многие частные инвесторы не торопятся выходить на фондовый рынок во многом из-за сложившегося мнения о том, что участию в его торгах нужно уделять большое количество времени. Однако все же есть те, которые стремятся вкладывать свои деньги в ценные бумаги для приумножения своего капитала. При этом они выбирают стратегии, позволяющие им добиваться огромного успеха.

    Советы для участников фондового рынка

    Работа на фондовом рынке

    Для того чтобы начать торговать на финансовом рынке очень важно пройти достаточно хорошее обучение. Оно поможет в последующем подобрать для себя оптимальную стратегию для совершения сделок. На сегодняшний день имеется большое количество организаций, которые предлагают отличные программы для обучения. Если планируете заниматься торговлей опционами, для обучения потребуется совсем немного времени, которое составляет в среднем до 15 часов. Для торговли на финансовом рынке, то обучающий путь затянется.

    Любые инвестиции - это риск

    На первых порах не исключено, что прибыль будет меньше по размеру, чем вложения. Однако не стоит останавливаться, потому что с неудачными моментами изначально сталкивались практически все участники финансового рынка.

    Инвестиционный дневник

    Для того чтобы добиваться успеха в сфере трейдинга, необходимо вести свой инвестиционный дневник по каждой сделке. Его также можно использовать для того чтобы проводить технический анализ фондового рынка. Можно анализировать свои ошибки и не допускать их в будущем.

    Стратегия торговли

    Для того чтобы стать успешным игроком финансового рынка необходимо использовать стратегию. Она представляет собой набор правил, которым нужно следовать в любой ситуации. Отступать от данных правил нельзя ни когда сделки удачные, ни когда они не завершаются успехом.

    Советы трейдеров

    Всегда следует прислушиваться к своим более опытным коллегам, которые уже добились успеха, и плохого никогда не посоветуют. Они расскажут, как правильно использовать кредитное плечо брокера, например. Советами никогда не следует пренебрегать особенно начинающим трейдерам, которые только ищу оптимальные стратегии. Практически у каждого опытного игрока рынка имеется несколько правил, которым они следуют. Их можно взять на заметку и пользоваться.

    Что делать НЕ надо!

    После принятия решения торговать на фондовом рынке, необходимо знать несколько вещей, которые точно делать не нужно. На первых порах важно пройти обучение. Оно позволит подготовиться. И когда придет время заключать сделки, то многие новички начинают совершать ошибки, которые не приводят к ожидаемым результатам. Первое, что не нужно делать – это не паниковать, потому что даже у самых опытных тредейров случаются подобные ситуации и нужно просто все проанализировать и стараться добиваться успеха.

    Долгое нахождение в убытке

    Очень важно добиваться максимальных высот. Не следует огорчаться, когда на первых порах будут появляться убытки. Главное улучшать свои показатели по сделкам и стремиться к высотам. Анализируйте каждую из них, чтобы понять, что было сделано неправильно, и исключить вероятность ошибок в будущем.

    Ранняя фиксация прибыли

    Основной чертой каждого трейдера является то, что он всегда готов к тому, что он на сделке может потерять прибыль. Не стоит заранее фиксировать свою прибыль, а затем огорчаться, если она окажется меньше из-за возможных потерь.

    Торговля на открытии рынка

    Новичкам лучше не пользоваться возможностями торговли на открытии рынка, потому что при этом очень важно обладать методиками для поиска оптимальных сделок. У опытных трейдеров получается это делать. Они уже могут после открытия рынка говорить об успехе тех или иных сделок. Новички не обладают достаточными навыками для принятия таких решений.

    Следует различать понятия фондовая биржа и фондовый рынок

    Фондовый рынок - это составная часть рынка капиталов, абстрактное понятие, служащее для обозначения совокупности механизмов и действий, которые дают возможность осуществлять торговлю ценными бумагами, такими как: акции, облигации и производными финансовыми инструментами.

    Фондовая биржа - это организация, которая предоставляет место, для совершения торговых сделок и сводит вместе покупателей и продавцов ценных бумаг. У каждой фондовой биржи есть физический адрес, правила и расписание работ.
    Фондовый рынок

    Представим себе, вы собственник завода по выпуску, какой-либо продукции. На рынке ваше предприятие уже несколько лет и оно не плохо себя зарекомендовало. Количество на заказы продукции завода растет изо дня в день, расширяется сеть сбыта.

    И однажды вы понимаете, что для увеличения объема производства и повышения рентабельности, вам понадобиться более дорогостоящее и новое оборудование. И где же взять деньги? Это действительно извечный вопрос для всех предпринимателей. Для этого существуют необходимые варианты.

    Вариант 1.

    Изъять из оборота средства (не очень подходящий вариант, без оборотного капитала, т.е. без средств на закупку сырья, оплату транспортных издержек, выплату зарплат персоналу - производство может остановиться).

    Вариант 2.

    В банке взять кредит (для этого вам нужно составить бизнес план, доказать банку его эффективность, предоставить залог, застраховать этот залог и потом, может быть, вам дадут кредит под немалые проценты).

    Но есть еще один вариант - использовать фондовый рынок в качестве поиска средств. Как это делается?

    Можно пойти двумя путями.

    Путь 1.

    Акционироваться - т.е. продать часть своего предприятия инвесторам. Вы разделяете стоимость своего завода на много равных частей, иначе говоря - акции. И затем продаете эти части через фондовый рынок. В итоге у вашего предприятия появляются дополнительные владельцы, а у вас необходимый капитал для развития.

    Путь 2.

    Занять деньги - через тот же фондовый рынок. Вы выпускаете долговые обязательства, иначе говоря - облигации на сумму, которая вам необходима и потом продаете эти облигации на бирже с обещанием выкупить их обратно, через определенный срок и заплатить процент покупателям. Ставка вознаграждения, срок действия облигаций и их первичная стоимость - обговариваются заранее.

    По сути, вы берете тот же кредит сразу у большого количества кредиторов, причем по более низкой цене и без залога. Конечно, процесс это не такой простой, как кажется на первый взгляд. Для того чтобы выйти на фондовый рынок необходимо пройти финансовый аудит, получить кредитный рейтинг - но затраты того стоят.

    Рынок ценных бумаг обладает следующим рядом функций:

    Гармоничное распределение денежных средств между различными сферами экономики и предприятиями.
    Накопление денежной массы. Фондовый рынок обеспечивает наличие свободных финансов, благодаря которым у вкладчиков появляется широкий круг возможностей для инвестирования.

    Обеспечение возможности поиска компаниями инвесторов и взаимовыгода.
    Помощь в устранении проблем в экономике государства, что обеспечивает регуляторная функция.

    Роль участников в работе фондового рынка

    Финансовые фондовые рынки работают благодаря участию некоторых субъектов:

    Эмитенты. Таким участником фондового рынка может быть юридическое лицо, государственный орган исполнительной или местной власти. По сути, это продавцы: они выпускают ценные бумаги, которые обозначают сферу их деятельности. Последний процесс называется эмиссией.

    Инвесторы. Инвесторами могут быть физические и юридические лица – компании, предприятия, государственные органы. Вышеуказанные лица используют свой капитал для покупки ценных бумаг с целью дальнейшего получения прибыли. Это рискующие лица, ведь если проект убыточный, средства будут утеряны.

    Профессиональные участники. Ими являются третьи лица, которые непосредственно представляют сам рынок ценных бумаг. Они-то и обеспечивают основную работу. К данной группе можно отнести трейдеров, брокеров, дилеров. Эти лица являются посредниками, профессионально представляют одну из сторон. Профессиональные участники получают свой процент от успешно заключенной сделки, поэтому в их интересах - участие в как можно большем оформлении подобных договоров купли-продажи.

    Видовая принадлежность рынка ценных бумаг

    В зависимости от роли в процессе производства рынок ценных бумаг делят на два вида:

    Первичный. На таком рынке размещаются в открытом или закрытом виде новые ценные бумаги. Он как раз и является регулятором рыночной экономики, а также играет ключевую роль в формировании капитала государства, определяет скорость, масштаб и динамику развития национальной экономики.

    Вторичный. Осуществляет перепродажу уже выпущенных ценных бумаг. Существование вторичного фондового рынка значительно облегчает деятельность всех субъектов. Благодаря ему реальные инвестиции начинают расти.

    Структура вторичного рынка включает в себя четыре подвида. Первый и основной – фондовая биржа. Она обеспечивает продажу только котирующихся ценностей. Операции, совершаемые на последующих рынках, составляют внебиржевой оборот. Второй рынок, внебиржевой, отличается от вышерассмотренного тем, что обеспечивает сделки, в которых объектом продажи могут выступать незарегистрированные ценные бумаги.

    Отличие третьего рынка в том, что ценности в договорах купли-продажи зарегистрированы на посредников. Покупателями четвертого рынка являются только институциональные инвесторы. Прелесть операций, совершаемых на этом рынке в том, что они проходят через компьютерные системы. При этом посредники в таких сделках не нужны.

    Представители фондовых бирж

    Крупнейшие компании фондового рынка находятся в США, Японии и России.

    Одним из наиболее известных представителей бирж является NYSE. Это Фондовая биржа Нью-Йорка, оборот которой составляет около шестнадцати с половиной триллионов долларов. Благодаря аудиту состояния различных компаний NYSE выделяет восемь индексов. Последние показывают состояние определенного сектора экономики.

    Еще одной крупной фондовой биржей является NASDAQ. Это также американская торговая площадка, которая занимается продажей ценных бумаг. Капитал биржи составляет пять триллионов, в биржевой список входит три тысячи двести компаний, среди которых, кстати, находятся и четыре российские компании фондового рынка. Торговая система NASDAQ включает тринадцать индексов.

    В тройку лидеров входит TSE. Это Токийская торговая площадка по продаже ценных бумаг. Объем рыночной капитализации TSE равен четырем триллионам, а листинг включает в себя 2414 компаний. Продажей ценных бумаг через этот фондовый рынок занимается множество крупных японских корпораций.


    Российский фондовый рынок на мировом уровне представляет Московская биржа. Она образовалась в 2011 году вследствие соединения ММБ и РТС. Оборот капитала составляет 23800 миллиардов рублей. Биржевой список включает в себя 280 компаний. Главными на Московской бирже являются два индекса. Один отвечает за рубли – ММВБ, другой за валюту – РТС.

    Виды ценных бумаг

    Фондовый рынок – это в первую очередь ценные бумаги. А они бывают нескольких видов:

    Акции. Это те условные ценности, которые выпускаются для того, чтобы покупатель мог подтвердить свое владение частью прибыли компании. В некоторых случаях (если данное право оговорено условиями) инвесторам также предоставляется право на управление этим предприятием.

    Чаще всего это владельцы контрольного пакета акций. В том случае, если компания объявила о своем закрытии, инвестор имеет право на часть имущества. Это имущество в процентном соотношении равно количеству акций. Акции делятся на два типа – простые и привилегированные. Последние отличаются тем, что сумма прибыли не изменяется.

    Облигации. Эти ценные бумаги предусматривают выплату дивидендов, а также право на возврат средств за облигацию. Эти бумаги делятся на три типа – государственные, частные и корпоративные. Данные ценности отличаются наибольшей надежностью и стабильностью. Прибыль может быть хоть и небольшой, но фиксированной. Для инвестирования более крупных средств подходят облигации федерального займа.

    Вексели. Эти бумаги закрепляют обязательство уплаты необходимой суммы. Все пункты договора, такие как сумма и дата возврата, четко прописываются векселем. Данный тип бумаг бывает простым и переводным.

    Торговля на фондовом рынке может осуществляться также с помощью производных ценных бумаг. Такими финансовыми инструментами являются:

    Фьючерс. Это срочный контракт, в котором устанавливается только стоимость и дата поставки.

    Форвардный контакт. Также является договоренностью срочного типа, согласно которой утверждается качество, количество товара либо дата поступления валюты. Стоимость и курс валют оговариваются во время заключения договора.
    Опцион. Согласно этой сделке покупатель имеет право реализовывать определенную торговую операцию какого-либо актива.

    Фондовый рынок России также представлен производными финансовыми инструментами. Они имеют достаточную популярность благодаря тому, что участвуют в спекуляциях. Наибольший интерес в таких операциях представляют фьючерсы на акции Сбербанка и Газпрома, индекс РТС.

    Организатор торгов

    Связующим звеном между инвесторами и эмитентами являются фондовые биржи, которые непосредственно занимаются организацией торгов. Фондовый рынок – это совокупность нескольких критериев:

    Система торговли, которая обеспечивает прием предложений от покупателей и продавцов.

    Расчетная плата, занимающаяся финансовыми вопросами. В список вопросов входят такие операции как перевод денег эмитенту, снятие средств со счета инвестора. Также клиринговая палата ведет учет объемов торгов.

    Депозитарный отдел занимается также экономической частью, контролирует все безналичные расчеты.

    Инвестирование в акции

    Чтобы вложить свои деньги в ценные бумаги, необходимо иметь специальное разрешение для деятельности в сфере фондовых рынков. Также необходим первоначальный взнос, который может быть достаточно крупным и составлять несколько миллионов рублей. Ну и без программного обеспечения тоже никуда не деться.

    Без посредников при операциях с ценными бумагами не обойтись. Посредниками выступают брокеры фондового рынка, которые способствуют выходу на любую торговую платформу. Поэтому немаловажным является выбор хорошего брокера. Лучше отдать предпочтение зарубежным компаниям.

    Получение дивидендов

    Ценные бумаги приносят доход благодаря росту их стоимости. Предугадать, какие акции являются выгодными и перспективными, трудно, особенно новичку. Для этого есть особые специалисты – трейдеры. Они могут осуществлять торговые операции за своего наймодателя.

    Российская фондовая биржа предлагает ценные бумаги сырьевой и банковской отраслей. Эмитентами на Московской торговой платформе являются не только отечественные, но и зарубежные компании (например, Facebook и Apple).

    Фондовый рынок распределяется на виды, исходя из способов классификации.

    По характеру движения ценных бумаг:

    Первичный фондовый рынок —  это фондовый рынок , на котором размещаются впервые выпущенные ценные бумаги. Первичным рынком называется биржа, на которой размещаются акции или облигации сразу после выпуска — ценные бумаги поступают сюда напрямую от эмитента, выпустившего бумаги. Первое поступление ценных бумаг на фондовый рынок —  это не конечный результат, а начало. Эмитент хочет, чтобы его акции попали на вторичные финансовые рынки и капитал увеличивался, происходила покупка и продажа бумаг, и таким образом цена двигалась. Первое размещение делится на два вида:

    Частное размещение —  акции предоставляются нескольким частным инвесторам и находятся в ограниченном доступе для других участников рынка.
    Публичное размещение (IPO) —  размещение для широкого круга лиц через посредников, которыми выступают биржи.

    Вторичный фондовый рынок. На нем происходят сделки с впервые размещенными акциями. Новые акции не размещаются на этом рынке. Там происходит оборот уже выпущенных финансовых средств —  покупка и продажа. Именно под этой площадкой часто подразумевают фондовый рынок. Задача вторичного рынка — дать инвесторам спокойно перепродавать и перепокупать актив. Без существования такого рынка, движение капитала было бы невозможным.

    Третий фондовый рынок. На нем ведется торговля акциями компаний, которые не зарегистрированы на бирже, т.е. не прошли процедуру листинга. Этот фондовый рынок называют внебиржевой торговлей и используется как площадка для обмена активами для крупных институциональных инвесторов.

    Четвертый фондовый рынок. Электронные системы для прямого обмена пакетами ценных бумаг между институциональными инвесторами.

    Классификация фондового рынка по виду ценных бумаг.

    Фондовый рынок облигаций —  ветка фондового рынка, где торгуют векселями и облигациями. Это виды долговых расписок. Отличаются тем, что держатели таких ценных бумаг получают фиксированную прибыль в виде процента от суммы займа. Погашается бумага в долгосрочные периоды: от 1 года до 30 лет.

    Государственные облигации считаются доходным и надежным инструментом, которым располагает фондовый рынок . По ним гарантируется конкурентный процент и стабильность выплат.

    Фондовый рынок акций —  экономические правоотношения по выпуску, первичной продаже акций и их повторному движению на рынке. Акционерная форма управления субъектом хозяйственной деятельности является выгодной из-за легкости в управлении, популярности принятых решений, входа и выхода из дела, а также получения дохода и капитализации.

    Срочный фондовый рынок —  рынок, на котором происходит заключение сделок, связанных с коротким временем (форварды, фьючерсы, опционы). Это краткосрочные спекулятивные ордера, направленные на быстрое получение прибыли.

    Другие, менее популярные, классификации фондового рынка:

    По форме организации (организованный и неорганизованный, биржевой и внебиржевой).
    По территориальному принципу (международные, национальные и региональные рынки).
    По эмитентам (рынок ценных бумаг предприятий, рынок государственных ценных бумаг и т. п.).
    По срокам (рынок кратко-, средне-, долгосрочных и бессрочных ценных бумаг).

    Преимущества фондового рынка.

    Инвестирование в акции как дополнительный доход.

    Владение акциями не обязывает инвестора день и ночь находится на бирже. По статистике, 80% инвесторов в США являются частными лицами, а 20% приходится на крупные фонды и богатых инвестиционных банкиров.

    Акции рассматриваются как дополнительный источник дохода на долгосрочную перспективу. Люди просто хранят деньги в ценных бумагах. Наличие ценных бумаг на руках у инвесторов —  это финансовая подушка безопасности, которая подстрахует в качестве проблем с работой или бизнесом.

    Удобство прогнозирования.

    Новости компаний и состояние фондового рынка доступны широкому кругу общественности. Имея на руках даже 1% акций, инвестор уже будет знать что творится в компании и чего ждать от котировок на ценные бумаги.

    Если же владение акциями не присутствует, а торговля производится преимущественно на CFD-контрактах, то это сложнее. Но даже при таких раскладах акции реагируют довольно предсказуемо. К примеру, доход повышает капитализацию, а капитализация —  стоимость акций.

    С другими ценными бумагами дела обстоят так же. Облигации преимущественно государственные и считаются надежным инструментом для получения прибыли с высокой доходностью.

    Прогнозирование цен.

    Фондовый рынок прозрачен, и потому инвестор всегда видит сделки других трейдеров и понимает, где сосредоточен интерес биржевых игроков. Фондовый рынок —  это те же законы спроса и предложения, потому легко предугадать движение рынка исходя из интересов других трейдеров.

    Дополнительная прибыль.

    Наличие ценных бумаг подразумевает возможность заработка посредством перепродажи бумаг по выгодному курсу и перспективу получения дополнительной выгоды.

    В случае акций, это дивиденды. Другие же ценные бумаги дают возможность получить прибыль в виде годовых или месячных процентов по займам, что делает держание ценной бумаги выгодной на долгосрочную перспективу без надобности поиска способа для сбыта.

    Волатильность и ликвидность.

    Фондовый рынок не любит застоев, в нем постоянно идут торги. Потому акции покупаются и продаются с бешенной скоростью. Часто инвесторы делают несколько покупок и продаж актива за один финансовый день, что является нормой.

    Другим же специфическим явлением будет тот факт, что акции, находящиеся на бирже после листинга, это ценные бумаги мировых гигантов. Такие компании не обесценятся в считанные дни, а то и не потеряют позиций вовсе. Таким образом, любая тенденция делает фондовый рынок стабильно идущим в направлении этого тренда.

    Участники фондового рынка.

    Сюда относятся пять групп участников, взаимоотношения между которыми и называют фондовый рынок :

    Эмитенты — организация, выпустившая ценные бумаги;
    Инвесторы — покупатели ценных бумаг;

    Посредники — конторы, которые сводят между собой фондовый рынок и инвестора. Сюда относятся. Брокеры — участники рынка ценных бумаг, которые совершают операции за счет средств инвестора (брокер только юридическое лицо). Дилеры — участники рынка ценных бумаг, совершают операции с ценными бумагами за свой счет ( только юридическое лицо, являющееся коммерческой организацией).

    Организации инфраструктуры;
    Организации регулирования и контроля.

    Фондовый рынок: Эмитенты.

    Эмитенты — компании, чьи акции покупают инвесторы. Т.е. это профессиональные участники рынка ценных бумаг, которые выпускают ценные бумаги в обращение и несут обязательства перед их владельцами.

    На практике эмитенты — первые продавцы ценной бумаги. В широком смысле этого слова подразумевается не только выпуск бумаги, а и принятие обстоятельств по ней. То есть на стадии эмиссии разрабатываются также и права с обязательствами по бумагам, и порядок участия нового акционера в жизни компании.

    Фондовый рынок: Инвесторы.

    Инвесторы — участники рынка ценных бумаг, юридические и физические лица, которые вкладывают свободные капиталы или сбережения в ценные бумаги. Инвестор одновременно будет и эмитентом, если он осуществляет собственный выпуск ценных бумаг.

    В отличии от эмитента, которого называют первым продавцом ценной бумаги, инвестора нельзя назвать ее конечным покупателем. Задача —  заработать на спекуляции, потому инвестор будет неоднократно выступать как в роли продавца, так и в роли покупателя.

    Деление участников фондового рынка на эмитентов и инвесторов производится не по положению относительно купли-продажи ценной бумаги, а по отношению к имущественным правам и обязательствам по каждой ценной бумаге.

    Инвесторы также делятся на подкатегории. В основе классификации лежит потребность инвестора и цель, которую он преследует, вступая на фондовый рынок. Ввиду этого, инвесторов делят на:

    Стратегических,
    Институциональных,
    Частных.

    Для стратегических инвесторов в приоритете стоит управление компанией и участие в принятии решений. Влиятельность инвестора определяется количеством акций, которые он приобрел.

    Это приводит к тому, что стратегические инвесторы покупают пакеты акций не менее 25%. В противном случае они не окажут влияние на жизнь компании.

    Институциональные инвесторы вкладывают средства с целью получения прибыли, т.е. покупая ценные бумаги и не инвестируя в производство напрямую. Обычно они скупают акции нескольких предприятий, формируя пакет акций. Акции каждой из компаний независимо реагируют на изменения, которые показывает фондовый рынок.

    Такими инвесторами выступают инвестиционные фонды, пенсионные фонды, страховые компании, банки и другие финансовые учреждения. Получают прибыль от изменения стоимости ценных бумаг и роста процентных ставок по дивидендам.

    Частные инвесторы — в основном население, наиболее многочисленная часть инвесторов как количественно, так и по инвестиционной мощности.

    Посредники на фондовом рынке.

    Фондовые посредники —  это финансовые компании, биржевая деятельность для которых является прямым видом занятости. Налаживают мосты между эмитентами, покупателями и продавцами ценных бумаг. Посредники имеют государственные лицензии на занятие брокерскими и дилерскими услугами.

    Брокеры — фондовые посредники, проводящие операции с ценными бумагами за счет средств клиента в соответствии с договорами поручения или комиссии. Брокер получает доход в виде комиссионного вознаграждения.

    При оказании брокером услуг по размещению эмиссиоционных ценных бумаг, брокер вправе приобрести за свой счет не размещенные в срок, предусмотренные договором, ценные бумаги.

    Дилеры — фондовые посредники, проводящие операции с ценными бумагами за свой счет. Доход составляет разницу между ценой продажи и ценой покупки ценной бумаги.

    Управляющие компании —  посредники, которые управляют капиталом, который формируется от сбыта ценных бумаг, или ценными бумагами. Представительство на доверительной основе, где клиент, вышедший на фондовый рынок , предоставляет экспертам право на распределение средств.

    Фондовые посредники могут быть только юридическими лицами, могут образовываться в организационно-правовых формах, обязательно наличие для них государственной лицензии на соответствующий вид посредничества.

    Организации инфраструктуры.

    Организации инфраструктуры рынка ценных бумаг условно делят на две группы:

    организации, обслуживающие только рынок — расчетные центры, депозитарии, регистраторы;
    организации, обслуживающие сразу многие рынки — электронные системы информации, газеты, журналы, юридические службы и т.п.

    Организаторы рынка ценных бумаг — организации, способствующие заключению сделок с ценными бумагами.

    К организаторам рынка ценных бумаг относятся фондовые биржи и внебиржевые организаторы рынка.

    Расчетные центры — организации банковского типа, которые ведут расчетные счета участников рынка и производят расчеты по финансовым операциям.

    Депозитарии оказывают услуги по хранению ценных бумаг и учету и переходу прав собственности на ценные бумаги от одного владельца к другому.

    Регистраторы ведут реестры владельцев именных ценных бумаг, если их число по данной бумаге превышает 500.

    Организации регулирования и контроля.

    Организации представлены либо соответствующими органами государства, либо организациями участников рынка, которым предоставлены права по контролю и регулированию как со стороны государства, так и со стороны профессионалов рынка.

    В состав российского финансового рынка входит три основных сегмента – фонды, валюта, сырье и товары. На валютном реализуется валюта, на товарном товары и сырье, на фондовом – ценные бумаги. Далее мы подробнее расскажем вам, что такое фондовый рынок, кто является его участником, и как можно начинать зарабатывать.

    Что продается

    Фондовый рынок – это определение биржи финансовых услуг, инструментов и участников. Тут торгуют:

    Акциями – денежными ценными бумагами, которые приобретаются за наличный капитал, близкий по цене к акции, в общий капитал компаний. После покупки акции владелец получает законное право на часть дохода с нее. Заработок организации, который владелец берет себе, это дивиденд – их выплата осуществляется каждый год. По решению директоров (собирается совет) ежегодная прибыль может быть отменена в целях переинвестирования активов и увеличения доходности инструмента в перспективе.

    Облигациями – обязательствами, в соответствие с которыми эмитент должен выдавать предъявителю указанные денежные суммы. В роли эмитента может выступать государство или отдельная фирма – соответственно, бумаги будут корпоративными либо государственные (второй вариант налогом не облагается). Поскольку облигации намного стабильнее акций по своим финансовым показателям, начинать трейдинг рекомендовано именно с них.

    Опционами – данный инструмент предполагает построение предложения относительно изменения стоимость финансового инструмента на определенный временной промежуток, затем осуществляется покупка опциона, названная стоимость считается премией. По истечении суток или другого срока прежние результаты аннулируются. Если прогноз был верным, выплачивается вложенная сумма денег с прибылью, если нет, вложения забираются.

    Фьючерсами – обязательствами одной стороны предоставить второй указанный товар на определенных условиях (объемы, цены). Торговля фьючерсами на бирже свободная.

    Фондовый рынок простым языком – это площадка для торговли, но заработать тут можно только в случае подорожания инструмента, в отличие от Форекса, где трейдеры играют и на повышении, и на понижении стоимости.

    Типы рынков

    Выделяется два основных типа фондовых рынков – вторичный и первичный. На первичном используются новые ценные бумаги, то есть те, которые были выпущены впервые, на вторичном – выпущенные ранее. В первом случае товар поставляет эмитент, во втором посредник.

    В чем состоят особенности фондового рынка, можно сказать с учетом всех критерием. Например:

    эмитент – частная компания, государство;
    территориальная принадлежность – национальная, международная, региональная структура;
    тип ценных бумаг – фьючерсы, облигации, акции;
    биржевой критерий – биржевые, внебиржевые сделки;
    сроки – краткие, средние, долгие, бессрочные;
    отрасли и другие параметры.

    Участники фондового рынка – это:

    Эмитенты – производители ценных бумаг.
    Инвесторы – люди, которые делают вложения в покупку ценных бумаг.
    Профессиональные игроки – компании, частные лица, которые торгуют на фондовых рынках в интересах третьих лиц.

    Профессиональные участники – это посредники, которые принимают участие в торгах по поручительству. Цель работы – приумножить вложенный клиентом капитал, в качестве оплаты они берут определенный процент от сделки. Уровень работы брокеров может быть очень разным – тщательно выбирайте того, кому планируете доверить свои сбережения. Наличие лицензии на ведение соответствующей деятельности обязательно.

    Как проходят торги

    Главное звено фондового рынка – это организатор торгов, без которого покупка, продажа ценных бумаг была бы невозможной. Крупнейшие российские игроки – РТС (опционы, фьючерсы), ММВБ (акции). Для заключения сделок у инвестора должна быть лицензия – она выдается после прохождения обучения. Также вам нужно будет внести вступительный взнос 3 млн. рублей и оплатить программное обеспечение. Такие требования объясняются серьезностью платформы и исключают участие в торгах случайных лиц. Также торговать можно через брокера. В данном случае вы будете оплачивать абонентское обслуживание и комиссию за каждую сделку. После объявления начала торгов делаются ставки и оцениваются индексы.

    Как самому начать торговать на фондовом рынке

    Торговля на фондовых рынках начинается с выбора поля деятельности и инструментов для торгов. Далее:

    Выбирайте брокера – лица, через которого вы будете заключать сделки.
    Открывайте счет в выбранной валюте.
    Вносите на него деньги.
    Открывайте сделки.

    Без наличия соответствующих знаний, навыков эффективная торговля практически невозможна. Очень желательно пройти специализированное обучение – сделать это можно в любой специализированной организации, в компании брокера, бесплатно онлайн. Чем больше вы знаете о том, как работает рынок, тем больше шансов будет выиграть и меньше прогореть.

    Советы для участников фондового рынка

    Для новичков заключение сделок на фондовой бирже – непростая задача, но, действуя с умом, вы не потеряете денег:

    Знайте, во что вкладываете – если вы понимаете, с чем имеете дело, по каким принципам работает данная область, добиться требуемых результатов будет намного проще.

    Диверсифицируйте средства – если денег много, их нужно делить на разные вклады и корзины. Удача не может сопутствовать всегда, а так вы не потеряете все.

    Будьте дисциплинированы – это основа успеха. Ставьте цели и формируйте план их достижения.

    Тратьте меньше, чем зарабатывайте – жизнь на пределе выматывает и побуждает совершать необоснованные поступки.
    Не поддавайтесь эмоциям – расчет, строгая последовательность действий помогут приумножить финансовый портфель.

    Обязательно пройдите обучение – без него трудно понять, что к чему. Есть много краткосрочных программ, которых будет достаточно для старта.

    Участниками фондового рынка являются:

    Эмитенты – те, кто выпускает (производит) на рынок ценные бумаги;
    Инвесторы – покупатели ценных бумаг;
    Профессиональные участники рынка – частные лица и компании, для которых торговля на фондовом рынке является профессиональной деятельностью (дилеры, брокеры, трейдеры и пр.).

    Если с эмитентами и инвесторами все довольно просто и понятно, то с профессиональными участниками немного сложнее.

    Попробуем пояснить, в чем заключается особенность их работы. В отличие от инвесторов они не приобретают ценные бумаги в собственность, а участвуют в торгах по поручению своих клиентов. Следовательно, они выполняют функции посредников.

    фондовый рынокЦель их работы – преумножение вложенного клиентом капитала путем совершения определенных операции на фондовом рынке.

    Фактически они занимаются спекуляцией «купил-дешевле, продал – дороже».

    За свою работу они получают денежное вознаграждение в виде процентов от полученного на торгах дохода. Кроме того, чтобы получить возможность работать на фондовой бирже, они обязаны подтвердить свою компетентность и получить соответствующую лицензию.

    Лицензии выдаются государственной структурой, которая называется Федеральная служба по финансовым рынкам (ФСФР). Она очень жестко подходит к выдаче лицензий, а также внимательно следит за любыми нарушениями, которые служат причиной для отзыва лицензии.

    По этой причине попасть на фондовый рынок мошенникам очень сложно и каждый участник рынка дорожит своей лицензией. Поэтому, если вы до сих пор не инвестируете свои накопления на фондовом рынке из-за недоверия к его участникам, то можете отбросить свои страхи, так как вы имеете дело с одним из самых цивилизованных и контролируемых рынков.

    По крайней мере, обвесить вас на продуктовом рынке гораздо проще, чем “кинуть” на деньги на фондовом рынке, хотя теоретически и это возможно.
    Классификация фондовых рынков

    В первую очередь надо отметить, что существует 2 основных типа фондовых рынков: первичный и вторичный. Тут все просто.

    Первичный рынок – это рынок, на котором предлагаются новые, выпущенные впервые ценные бумаги.
    Вторичный рынок предполагает торговлю бумагами, которые ранее уже были выпущены и куплены на первичном рынке.

    фондовый рынокТо есть в первом случае покупатель получает товар непосредственно у эмитента (производителя), а во втором – у перекупщика (посредника).

    Фондовые рынки также можно разделить на несколько разновидностей и по некоторым другим критериям:



    по эмитентам – рынок государственных ценных бумаг, рынок ценных бумаг частных компаний и т.д.
    по территориальному признаку – международный рынок, национальный рынок, региональный рынок;
    по видам предлагаемых и покупаемых ценных бумаг – рынок акций, облигаций, фьючерсов и других производных ценных бумаг и т.д.;
    по биржевому критерию – биржевой и внебиржевой рынок;

    по сроку – рынок краткосрочных, среднесрочных, долгосрочных и бессрочных ценных бумаг;
    по отраслям и некоторым другим параметрам.

    Функции фондового рынка

    Суть и функции фондового рынка не сильно отличаются от деятельности других рынков, например того же продуктового рынка. Основная задача это свести покупателей и продавцов. Другими словами фондовый рынок – это место в котором собираются продавцы и покупатели.

    После того, как они встретились, становится очевидным вторая важная функция фондового рынка, которая заключается в концентрации свободных капиталов и денежных накоплений. Т.е. фондовый рынок предлагает инвесторам множество вариантов вложения денег, которые затем накапливаются на рынке.

    Также, фондовый рынок выполняет распределительную функцию. О ней мы упоминали в самом начале статьи. Накопленные капиталы распределяются между различными отраслями экономики, переходят от одних предприятий к другим. К этой же функции относится и ликвидация дефицита государственного бюджета за счет выпуска гособлигаций.

    Наконец, фондовый рынок является инструментом привлечения иностранного капитала. К примеру, если на российском рынке появится интересная и перспективная компания, то она сможет привлечь деньги иностранных инвесторов для своего развития, которые будет использовать опять же на российском рынке.

    Таким образом, это будет полезно не только для компании, которая привлекла иностранный капитал, но и для жителей России, так как они смогут претендовать на новые рабочие места. Выигрывает бюджет страны или того региона, в котором работает компания, так как она будет выплачивать большее количество налогов.

    Каким образом происходит торговля ценными бумагами

    Важнейшим звеном на фондовом рынке выступает организатор торгов, благодаря которому, собственно и происходит купля-продажа ценных бумаг. Обычно организатором торгов выступает фондовая биржа.

    На российской сцене ключевыми игроками являются Московская межбанковская валютная биржа (ММВБ) и Российская торговая система (РТС).

    На ММВБ в основном торгуют акциями, а на РТС преимущественно фьючерсами и опционами.

    Плохая новость! Если у вас есть в наличии свободные средства, на которые вы хотите купить акций, например, с целью получения дохода превосходящего банковский депозит, то самостоятельно сделать это на одной из перечисленных фондовых бирж вам вряд ли удастся.

    Во-первых, у вас должна быть лицензия, получить которую можно после прохождения специального обучения.
    Во-вторых, для участия в торгах на бирже ММВБ, вам потребуется внести вступительный взнос в размере трех миллионов рублей.
    В-третьих, вам потребуется специальное программное обеспечение, которое стоит не малых денег.

    Хорошая новость! Именно поэтому у нас так востребованы услуги брокеров, управляющих компаний и других профессиональных участников рынка. Заниматься самостоятельной торговлей в обход посредников имеет смысл тогда, когда у вас большой капитал и вы готовы заниматься этим серьезно и профессионально.

    Но если вы не имеете больших денег, то вы вполне можете заниматься торговлей на фондовом рынке через одного из многочисленных брокеров. Правда тогда вам придется платить ему абонентское обслуживание и комиссию за каждую сделку.

    ля лучшего понимания рассмотрим простой пример: представим компанию, занимающуюся выпуском какого-либо товара, которая испытывает нехватку средств для продолжения производства. Компания от своего имени эмитирует (выпускает) на фондовый рынок определенные ценные бумаги.

    В то же время вторая компания, которая владеет заветной суммой денег, ради которой, собственно, и были выпущены бумаги, покупает их. Таким способом, используя фондовый рынок, и перераспределяется капитал между предприятиями и отраслями экономики.

    Функции рынка ценных бумаг ненамного отличаются от функций других рынков, а именно:

    Главной задачей является сведение продавцов и покупателей, так сказать, обеспечить "место встречи" заинтересованных лиц.
    Второй по счету, но не по важности, функцией, которой наделен фондовый рынок, является концентрация свободных денежных средств, предоставляя инвесторам широкий выбор для инвестиций, как следствие чего, накапливается денежная масса на бирже.
    Третьей немаловажной функцией, которую выполняет рынок ценных бумаг, является распределительная функция, о которой уже упоминалось выше. Средства распределяются между разными сферами экономики.

    Также путем выпуска государственных облигаций становится возможным ликвидировать дефицит государственного бюджета.


    Рынок ценных бумаг работает при помощи следующих субъектов:

    Эмитенты – субъекты, занимающиеся выпуском (эмиссией) ценных бумаг.
    Инвесторы — те, кто покупают ценные бумаги на фондовом рынке с целью инвестирования.
    Профессиональные участники, представляющие рынок ценных бумаг – лица (как физические, так и юридические) , профессионально занимающиеся деятельностью на рынке ценных бумаг (трейдеры, брокеры, дилеры и пр.).


    Попробуем прояснить, чем именно занимаются последние.

    Профессиональные участники выступают посредниками, действуя на рынке по поручению клиентов, что отличает их от инвесторов, которые покупают ценные бумаги в качестве собственности.

    Целью их занятия является преумножение инвестиционного капитала клиента путём заключения спекулятивных сделок купли-продажи, используя фондовый рынок, за что они получают вознаграждение.

    Условно рынок ценных бумаг можно разделить на:

    Первичный рынок – это фондовый рынок, на который эмитируются новые ценные бумаги. Размещение может быть как открытого, так и закрытого типа.
    Вторичный рынок существует для того, чтобы можно было торговать уже выпущенными и купленными ценными бумагами первичного рынка.

    Таким образом, покупатель приобретает ценные бумаги у производителя (эмитента) на первичном рынке, а на вторичном уже у посредника (спекулянта).


    Фондовый рынок предполагает так же ряд других критериев классификации: по эмитенту (бумаги государственные / частных компаний), по территориальному признаку (международный/ национальный/ региональный рынок) и т.д.

    Крупнейшие фондовые биржи мира
    По статистике наиболее крупной фондовой биржей, представляющей рынок ценных бумаг, является Нью-Йоркская Фондовая Биржа (NYSE), с рыночной капитализацией более 16,613 трлн. долларов США.

    Регулярный анализ показателей всех котирующихся компаний NYSE позволяет рассчитывать 8 индексов, среди которых и самый известный NYSE Composite Index.

    Второй по важности торговой площадкой, представляющей рынок ценных бумаг, является так же американская биржа NASDAQ с капитализацией около 5 трлн. долларов США. В листинге биржи насчитывается около 3200 компаний, 4 из которых российские.

    Будучи торговой системой, биржа NASDAQ предоставляет свои индексы деловой активности, которых насчитывается 13 штук, ведущим из которых является сводный индекс NASDAQ Composite. Каждый индекс характеризует ситуацию в той или иной отрасли экономики.

    Токийская фондовая биржа (TSE) является третьей по объемам рыночной капитализации (около 4 трлн. долларов США) биржей. На фондовом рынке биржи присутствуют ценные бумаги 2414 компаний, прошедших листинг, среди которых крупнейшие японские компании, такие как Honda, Mazda, Toyota, Sony, Nikon и Casio. Главными индексами TSE являются NIKKEI 225 и TOPIX.

    В России главной биржей является Московская биржа, которая образовалась после слияния ММВБ и РТС в 2011 году. Капитализация рынка акций составляет 23 790 млрд рублей. В листинге всего 280 компаний, но среди них такие российские гиганты, как Газпром, Сбербанк и Лукойл и многие другие.

    Ведущие индексы акций на Московской бирже являются: индекс ММВБ (который в рублях) и индекс РТС (в долларах США).

    Рынок ценных бумаг: финансовые инструменты
    Существуют такие виды ценных бумаг:

    Акция (простая и привилегированная);
    Облигация (еврооблигация, ОФЗ);
    Чек;
    Инвестиционный пай и т.д.

    Акция – это такой вид ценной бумаги, которая выпускается (эмитируется) на фондовый рынок с целью закрепления права её владельца на дивиденды (часть прибыли) акционерного предприятия. Также владелец акций имеет право принимать участие в управлении Акционерным обществом.

    Помимо этого, если предприятие начнет процесс ликвидации, то владелец акций имеет право на часть имущества.

    Акции бывают двух видов: простые и привилегированные (размер дивидендов, в данном случае будет фиксированным).

    Облигация – вид ценной бумаги, предполагающий право владельца облигации на возврат номинальной стоимости облигации, а также предусмотренного процента по ней в определенный срок.

    Облигации могут быть, в зависимости от эмитента:
    Государственными;
    Корпоративными;
    Частными.

    Эта ценная бумага является надежным инструментом с относительно небольшой, но фиксированной доходностью.

    Наиболее надежные ценные бумаги этого типа, представлены облигациями федерального займа и больше подходят для размещения крупных денежных средств.

    Вексель – простой вид обязательства векселедателя оплатить соответствующую сумму денежных средств. Векселем указывается все реквизиты договора. Бывают простые и переводные векселя.


    Также существует понятие производных финансовых инструментов, которые предлагает фондовый рынок. К таким инструментам относятся:

    Фьючерсные;
    Форвардные;
    Опционные операции.

    Необходимо отметить, что производная ценная бумага имеет бездокументарную форму. Эти виды ценных бумаг, как правило, являются объектом спекулятивного интереса.

    Фьючерс - типичный срочный контракт купли-продажи актива на бирже, заключая который продавец и покупатель оговаривают только уровень цены и срок поставки через рынок ценных бумаг.

    Форвардный контракт — срочный контракт, согласно которому стороны соглашаются на поставку товара определенного качества и количества, либо же валюты на согласованную дату в будущем. Цена на товар, курс валют и остальные условия фиксируются на момент свершения сделки.

    Опцион — вид производного инструмента, согласно которому одна из сторон сделки приобретает право, но не обязательство, реализовать торговую операцию определенного актива по заранее условленной цене в предусмотренный договором момент в будущем.

    Также продавец договора принимает обязательство совершить обратную сделку купли-продажи актива согласно условиям опциона через ценные бумаги.

    Фондовый рынок России, также как и другие мировые фондовые рынки, включает в себя производные ценные бумаги.

    Наибольшим спросом и интересом, со стороны спекулянтов, пользуются фьючерсы на индекс РТС (RI), фьючерсы на пару рубль/доллар (Si), фьючерс на акции Сбербанка (SR) и Газпрома (GZ).

    Ценные бумаги на фондовом рынке
    Итак, я подошел к главной части статьи, а именно - где же происходит торговля ценными бумагами.

    Важнейшим звеном, связывающим рынок ценных бумаг, выступает организатор торгов, через которого, собственно, и реализуется покупка и продажа ценных бумаг. Обычно организатором является фондовая биржа.

    Далее я рассмотрю несколько основных бирж.

    Любая современная биржа обязана иметь:

    Торговую систему, в которой рынок ценных бумаг собирает заявки купли-продажи.
    Клиринговую (расчетную) палату, которая учитывает объем средств участников торгов, занимается перечислением средств продавцу ценных бумаг, списывая со счета покупателя.
    Депозитарный центр, который так же, как и клиринговая палата, учитывает объемы торгов, и занимается поставкой ценных бумаг покупателю, списывая их у продавца. Также занимается клирингом ценных бумаг по окончании торгов в депозитариях.

    Итак, если вы проявили заинтересованность к торговли на фондовом рынке, то вам следует знать следующее.

    Если вы имеете свободные деньги, которые желаете вложить в акции, то самим их купить вам вряд ли удастся.

    Во-первых, для этого необходимо иметь специальную лицензию, что бы выйти на рынок ценных бумаг.
    Во-вторых, как правило, для того что бы торговать на бирже, необходимо внести определенный денежный взнос. Например, на Московской бирже такой взнос составляет 3 миллиона рублей.
    В-третьих, для торговли необходимо иметь специальное программное обеспечение.

    "Что же делать?" - спросите вы.

    В наше время очень популярны брокерские компании, которые помогут вам легко выйти на любой финансовый рынок, предоставив всё необходимое для этого, например торговые терминалы, с помощью которых вы сможете торговать, не выходя из дома.

    Немаловажным моментом является правильный выбор брокера.

    На сегодняшний день существует широкий выбор брокеров: как российских, например "БКС" и других, так и зарубежные (например Interactive Brokers). Лично я советую выбирать зарубежного брокера.

    Выбирая брокера следует учитывать следующие критерии:

    Происхождение компании и регулирующие органы;
    Предложение финансовых инструментов;
    Размер комиссии;
    Выбор торговых платформ;
    Другие сервисы (обучение, аналитика, дополнительные программы).


    Для того, что бы выйти на фондовый рынок, вам необходимо помнить, что существует так называемый порог входа.

    Американский брокер Interactive Brokers, например, предлагает относительно низкую комиссию, но порог от $3 000 до $10 000 (смотрите торговые условия компании на сайте). Приятным условием этой компании также является наличие страхового покрытия вкладов (страховая сумма для ценных бумаг - $500 000, для наличных $250 000).

    Что бы зарегистрироваться у данного брокера, вам необходимо заполнить аппликационную и налоговую форму на сайте, и приложить все необходимые документы.

    Замечу, если вы начинающий трейдер, то есть смысл обратить свое внимание на фондовый рынок России.

    А для получения начального опыта работы вполне подойдет Московская фондовая биржа, для работы на которой можно выбрать отечественного брокера.

    Тем более, что большинство из них дают возможность использовать в торговле вышеперечисленные виды ценных бумаг и условия торговли вполне приемлемые для новичка.


    Фондовый рынок, ценные бумаги и заработок
    На чем же можно заработать используя ценные бумаги?

    Всё очень просто: на росте цены акций. Приведу примеры:

    Компания Berkshire Hathaway, акции которой выросли c 6 тысяч долларов, до 10 тысяч за 10 лет. Многие эксперты сочли это уже за более чем успешный результат и ушли из торгов. И они очень ошиблись, так как за следующие 6 лет цена возросла до 70 тысяч долларов и даже больше.

    Ценные бумаги Berkshire Hathaway

    Для второго примера возьмем знаменитый индекс Доу Джонса. В далекие 1950-е года этот индекс имел показатель 201 пункт, но в начале нового тысячелетия показатель был равен 10 940, иными словами вырос в 50 раз.

    Ценные бумаги Доу Джонса

    Также в последнее время рынок ценных бумаг очень часто предлагает различные предложения для инвесторов. Если вы не имеете достаточного опыта обращения с финансовыми инструментами на финансовых рынках, возможно, вам стоит задуматься о найме опытного трейдера, который сможет торговать за вас.

    Хотя, если вам не дает покоя пример Уоррена Баффета и тоже хочется влиться в фондовый рынок России или другой страны, то можно купить ценные бумаги надежных эмитентов, так называемых "голубых фишек".

    В России это предприятия сырьевого и банковского секторов экономики. Все они выпускают ценные бумаги, причем не только акции, но и облигации.

    Кстати, Московская фондовая биржа предоставляет доступ к акциям зарубежных эмитентов, таких как: Facebook, Apple, eBay, Alibaba и др.


    Фондовый рынок, или, как его еще называют - рынок ценных бумаг – это многогранная и непростая система, со своими законами и правилами, без которой тяжело представить современную рыночную экономику.

    Зарабатывать, используя фондовый рынок – реально! Впрочем, как и на других биржевых институтах.

    Если вы желаете научиться приумножать свои средства с помощью фондового рынка, вам следует помнить, что всего можно достичь путём кропотливого труда и накопления знаний.

    Иначе ценные бумаги станут не столько источником обогащения, сколько источником разочарования и серьезных финансовых потерь.

    В настоящее время различают два вида рынка ценных бумаг:

    - Первичный;
    - Вторичный;

    Первичный рынок ценных бумаг - это рынок, на котором торговля идет акциями, которые не были еще в обороте, и была проведена их эмиссия впервые. Как правило, это происходит когда молодая компания либо уже работающая на бирже, но не имевшая своих акций, требует дополнительных финансовых вливаний инвесторов. Данный механизм помогает привлечь на свою сторону инвестиции, и получить дополнительные средства либо для развития, либо для поддержания производства. Первичный вид является индикатором накопления инвестиций в стране. Эмитентами так же могут выступать и государственные институты.

    Вторичный рынок ценных бумаг - это рынок, на котором основная масса это не инвесторы, а спекулянты, целью которых является желание удачно купить и перепродать акции (ценные бумаги) для получения максимальной прибыли. Работа на данном рынке ведется с акциями компаний, которые находятся в обороте достаточно давно.

    Преследуя цель заработка, прибыль получают за счет курсовой разницы. Вторичный вид является, механизмом, регулирующим перераспределение капитала, обеспечивая "перетекание" капитала от одних участников к другим. Еще одну важную функцию, которую выполняет вторичный рынок ценных бумаг - это формирование действительной стоимости акции. Он своего рода "барометр" цены бумаги той или иной компании, который реагирует на изменение ситуации быстрее, чем первичный вид.

    Развитый и открытый фондовый рынок в стране характеризует, сильную и стабильную экономику, и способствует привлечению инвесторов из других стран.

    Чем же так привлекателен фондовый рынок сегодня? Почему инвестирование в ценные бумаги получило такое большое распространение?

    Очень долго фондовый рынок был недоступен обычному обывателю, поэтому вокруг биржевой торговли возникало много непонятных и невообразимых историй. В действительности же работа на фондовом рынке сводится к покупке и продаже акций разных компаний и получении выгоды. Правило "покупай дешевле и продавай дороже" является, пожалуй, точным описанием сути работы на биржах.

    В последствии, когда доступ к торговле на мировых фондовых площадках получили практически все желающие это для некоторых стало одной из важных статей дохода и заработка. Сегодня внушительный финансовый оборот, который проходит через мировые фондовые биржи составляет не один триллион долларов. Такие объемы способны влиять не только на капитал, который присутствует на торгах и цену на отдельные фондовые инструменты, но и оказывать сильное влияние на экономику разных стран.

    Финансовый рынок можно условно поделить на три сегмента: товарно-сырьевой рынок, фондовый и валютный (Форекс).

    На товарно-сырьевом и валютном рынках продаются, соответственно, товары/сырье и валюта, а вот на фондовом – ценные бумаги. Ими могут быть акции, облигации, чеки, векселя, фьючерсные и форвардные контракты, а также опционы.

    Ниже мы подробно охарактеризуем основные категории бумаг, котирующихся на фондовой бирже, а пока что познакомимся с участниками торгов.

    Всех людей, имеющих отношение к фондовому рынку, можно поделить на три группы:

    Эмитенты – компании, выпускающие ценные бумаги (например, Газпром – эмитент акций).
    Инвесторы – люди, покупающие ценные бумаги для получения от них дохода.
    Трейдеры – те, кто хочет заработать на изменении курса ценной бумаги, а не на непосредственном доходе от нее.

    Разницу между трейдерами и инвесторами легко пояснить на примере.

    Пример

    Если мы покупаем акцию Газпрома, чтобы получать с нее ежегодные дивиденды – мы выступаем как инвесторы. Если же мы купили акцию по цене 130 рублей и продали через час за 135 рублей, забрав 5 руб. прибыли – мы повели себя как трейдеры.

    Очень важно знать определение понятия «голубые фишки». В казино фишка голубого цвета – самая дорогая, на бирже этим выражением нарекли ценные бумаги крупнейших и самых надежных компаний.

    Акции «голубых фишек» гарантированно приносят дивиденды. Кроме этого, они очень ликвидны, поэтому позволяют хорошо зарабатывать на спекуляциях. По изменению цены «голубых фишек» можно судить об общем состоянии рынка.

    2. Что можно купить на фондовом рынке — обзор ТОП-4 инструментов торговли

    Давайте кратко охарактеризуем четыре основных инструмента, которыми можно успешно торговать на фондовой бирже.

    Инструмент 1. Акции

    Акция – ценная бумага, покупая которую, мы вносим капитал (равный стоимости акции) в общий капитал компании и получаем право на часть ее дохода. Например, при покупке половины всех акций мы будем забирать себе 50% дохода компании.

    Часть заработка фирмы, которую владелец акции забирает себе, называется дивидендом. Как правило, дивиденды выплачиваются ежегодно.

    Иногда Совет директоров может принимать решение не делиться прибылью с владельцами акций: она будут переинвестирована для получения еще большего дохода в будущем.

    Инструмент 2. Облигации

    Облигация – обязательство, по которому одна сторона (эмитент) обязуется выдать определенную сумму денег предъявителю облигации в назначенный срок.

    Эмитентом указанных ценных бумаг могут выступать отдельные фирмы или государство. В первом случае выпущенные ценные бумаги будут называться корпоративными, во втором – государственными. Первые облагаются налогом, вторые – нет.

    Облигации не подвержены таким резким колебаниям в цене, как акции, поэтому начинать трейдинг желательно как раз с них.

    Инструмент 3. Опционы

    Принцип опциона в следующем: мы строим предположение, как изменится цена финансового инструмента (им может быть все что угодно) через определенное время, например, через день.

    Затем мы покупаем опцион, уплачивая за него определенную сумму, допустим, десять долларов. Уплаченная стоимость называется премией опциона. Когда проходит день (или иной срок), результаты анализируются.

    Если предположение оказалось верным – мы получаем обратно вложенную сумму и еще прибыль. Если нет – просто остаемся без ранее выплаченных за опцион денег.

    Инструмент 4. Фьючерсы

    Фьючерс – это обязательство одной стороны предоставить другой определенный товар в указанном количестве по обговоренной цене в будущем.

    Пример

    Допустим, Роснефть хочет купить у Газпрома десять баррелей нефти через год. Для этого оформляется фьючерс: через год Газпром поставит Роснефти десять баррелей по той цене, которая была зафиксирована на момент подписания сторонами контракта.

    Поскольку цена на нефть меняется, фьючерсами можно свободно торговать на бирже.

    На заметку

    Если на Форексе можно торговать как на росте рынка, так и на понижении, то на фондовой бирже получится заработать только при подорожании финансового инструмента.

    Итак, основные объекты торгов мы перечислили, переходим к трем способам заработка на бирже ценных бумаг.

    3. Как можно заработать на фондовом рынке — 3 проверенных способа

    Стратегий ведения торговли на фондовой бирже (об этом на сайте есть отдельная статья) очень много, а вот направлений заработка всего три. Давайте их проанализируем.

    Способ 1. Продажа акций и облигаций

    Это направление заработка подходит только владельцам компаний, оперирующих ценными бумагами, или акционерным обществам, выпускающим акции.

    Как можно заработать на фондовом рынке

    Безусловно, фондовый рынок изначально был создан как раз для получения капиталов через продажу ценных бумаг. Если вы создали акционерное общество и выпустили акции, их размещение на бирже позволит быстро найти инвесторов.

    Кроме заработка денег, можно использовать фондовый рынок как средство минимизации рисков. Заключение опционных или форвардных контрактов дает возможность не упустить прибыль в будущем, «закрепить» за собой хорошие финансовые возможности.

    Способ 2. Инвестирование в ценные бумаги

    В статье «Что такое Форекс – рынок форекс» мы говорили, что зарабатывать на валютном рынке можно только через спекуляции, торгуя на изменениях курсов валют.

    Рынок ценных бумаг предоставляет возможность превратить торговые инструменты в источники постоянной прибыли и обеспечить себе спокойную жизнь со стабильным доходом.

    Если, например, мы покупаем акции не для спекуляций, а для получения дивидендов, то сбор большого портфеля из ценных бумаг разных компаний будет постоянно давать нам хорошие деньги.

    Многие инвесторы рекомендуют совмещать инвестиции с трейдингом. В частности, можно купить сколько-нибудь акций, которые по прогнозам должны расти, а когда цена повысится – продать большую часть бумаг и вернуть вложенные деньги.

    Оставшуюся часть акций мы используем только как источник пассивного дохода. Колебания их курса нас уже мало беспокоят, поскольку вложенные средства мы получили обратно.

    Способ 3. Спекуляции на ценных бумагах

    Спекуляции на ценных бумагах – основной и, наверное, самый доходный способ заработка на фондовом рынке, ежедневно привлекающий все больше и больше желающих освоить трейдинг.

    В отличие от инвесторов, спекулянты не интересуются дивидендами и долгосрочными перспективами той или иной ценной бумаги. Их ключевая цель – купить подешевле и продать подороже, забрав прибыль.

    О том, сколько времени трейдер может держать сделки открытыми, мы писали в статье «Форекс обучение с нуля». Большая часть игроков рынка – краткосрочники или среднесрочники, однако и без сторонников длительных торгов тоже не обходится.

    Методы аналитики на фондовом рынке аналогичны тем, что мы описывали в «Форексе для начинающих». Разница лишь в том, что фундаментальные факторы, влияющие на динамику валюты государства, обычно не воздействуют на цены акций.

    4. Торговля на фондовом рынке — 5 основных этапов

    Ниже мы перечислим последовательность этапов, которые нужно пройти для успешной торговли на фондовом рынке. Если вы читали предшествующие статьи о Форексе, то наверняка заметите, что общего очень много.

    Этап 1. Выбор брокера

    При выборе брокера – посредника в торговле – мы должны опираться на ряд важных моментов. Самое главное – прозрачность и простота вывода денег, условия торговли, доступность обучения и аналитики.

    Желательно, чтобы обучение проходило в формате вебинаров. Это дает возможность задавать вопросы преподавателю и в разы повышает качество знаний.

    Чем больше аналитических материалов предоставляет брокер – тем лучше. Если компания анализирует рынок разными подходами (и графический, и волновой анализ, к примеру) – это просто отлично.

    Этап 2. Установка терминала на компьютер трейдера

    Поскольку идти на биржу мы не планируем, нам нужно установить специальную программу – терминал для торговли. Установка проводится после выбора брокера, поскольку терминал нужно скачивать с сайта выбранной компании.

    Когда терминал установлен, очень важно его правильно настроить. В основном настройки затрагивают отображение графиков и индикаторов, перечень инструментов и другие элементы.

    Этап 3. Открытие демо-счета

    Начинать торговать необходимо всегда с учебных счетов, а не с реальных. Даже если вы имеете опыт спекуляций на Форексе, вкладывать реальные деньги в рынок ценных бумаг в первый же день не следует.

    Демо-счет помогает новичкам почувствовать себя «в своей тарелке», опробовать стратегии, проверить свою психологическую готовность к совершению торговых операций.

    Этап 4. Открытие реального счета

    К трейдингу на настоящие деньги можно перейти только после постоянного профита на демо-счете. Если учебная торговля была убыточной – внесение реальных средств положения дел не изменит.

    Опытные трейдеры советуют сначала удвоить стартовый депозит на демо, а потом уже начинать реальные торги.

    Успешные спекуляции в течение двух-трех дней не гарантируют прибыльности в будущем: рынок любит преподносить сюрпризы. Если же вы удвоили начальный капитал, не торгуя на повышенных рисках – это свидетельство вашей достаточной «зрелости».

    Этап 5. Покупка и продажа акций в соответствии с выбранной стратегией

    Когда завершена тренировка на демо-счете и внесены реальные средства, остается только получать прибыль по выбранной стратегии. Риск настоящими деньгами – совсем не то, что страх перед потерей «фантиков» учебного режима, так что будьте готовы к стрессам.

    В очень скором времени вы поймете, как важна в биржевой игре дисциплина. По сути, именно в дисциплинированности трейдера, а не в шикарном умении разбираться в рынках или «везении», заключается основной секрет успеха.

    5. Рейтинг брокеров фондового рынка России — обзор ТОП-5 компаний

    Компаний, которые предлагают себя в роли посредника на фондовом рынке, много. Очень важно суметь выбрать надежного партнера, который не обманет и поддержит хорошим обучением и разумной аналитикой.

    Мы подготовили список наиболее популярных брокерских фирм, которые позволяют успешно торговать ценными бумагами десяткам тысяч людей.

    1) Альпари

    С компанией Альпари мы подробно знакомились при изучении Форекса. Помимо валюты, Альпари дает возможность торговать несколькими фьючерсными контрактами. Скоро инструментов с фондового рынка, вероятнее всего, станет больше.

    Наверное, более качественной программы обучения, чем в Альпари, нет больше нигде: ежедневно проводится огромное количество бесплатных вебинаров, их могут просматривать даже незарегистрированные в компании люди.

    2) БКС Брокер

    Компания считается лучшим брокером на фондовом рынке РФ. Торговать здесь можно акциями, фьючерсами, облигациями, опционами и даже валютой. После регистрации удобнее всего открывать счет по тарифу «Start».

    В первые тридцать дней с момента открытия комиссия брокера составит 0,0177% от вкладываемых средств. По истечении этого срока сумма комиссионных будет зависеть от оборота.

    Зависимость комиссии в БКС от объема торгов:

    № Оборот (в рублях) Комиссия, %

    1 До 1 000 000 0,0354
    2 От 1 000 000 до 5 000 000 0,0295
    3 От 5 000 000 до 15 000 000 0,0236
    4 Свыше 15 000 000 0,0177

    Доступна отличная аналитика, качественное обучение в формате вебинаров и семинаров. При желании можно заказать индивидуальную программу занятий.

    3) Открытие-Брокер

    Открытие брокерУ рассматриваемого брокера есть три основных тарифа: для самостоятельной торговли, для открытия сделок по профессиональной аналитике, для инвестиций на индивидуальных условиях.

    Каждый тип тарифа делится на множество разновидностей, так что подобрать для себя наиболее подходящий вариант совсем не сложно.

    На наш взгляд, самое лучшее решение для новичков – торговля по аналитическим сигналам. Комиссия составляет 0,24% от оборота – не особо много. Можно открывать сделки, просто позвонив брокеру и передав приказ «голосом».

    4) Финам

    Финам больше подходит для профессиональных трейдеров. Здесь отличные обучающие программы, но не совсем подходящие для новичков торговые условия. В частности, минимальный депозит – 30 000 рублей, кредитное плечо – всего лишь 1:50.

    Что Финам предлагает в качестве альтернативы неперспективным условиям? Надежность. У Брокера есть лицензия Центрального Банка РФ, которая обеспечивает наивысший уровень качества предоставляемых услуг.

    Подобной лицензии нет даже у брокера Альпари, который входит в число компаний-лидеров СНГ.

    5) Церих

    Компания Церих, как и Финам, гордится лицензией Центробанка. Новички могут пройти здесь бесплатное обучение азам технического анализа — бесплатный курс состоит из 11 уроков. Помимо этого, доступна постоянно обновляющаяся аналитика.

    Опытные трейдеры ежедневно ведут как платные, так и бесплатные вебинары, где можно узнать все необходимое о стратегиях трейдинга и состоянии рынков. У брокера есть представительства во всех крупных городах, так что можно обучаться в «оффлайне».

    6. Как НЕ надо торговать на фондовом рынке — 5 главных ошибок начинающего трейдера

    Выше мы определили правильную последовательность этапов, которой нужно следовать для успешной торговли. Теперь выделим пять основных ошибок начинающих трейдеров и проанализируем их.

    Ошибка 1. Долгое нахождение в убыточной позиции

    «На рынке все повторяется» — говорит новичок и не закрывает сделку, хотя цена идет против него. На самом деле – да, все повторяется. Вопрос только в том, сколько времени пройдет до очередного «повтора».

    Предположим, мы открыли сделку на повышение, когда цена была на уровне 1,4165. Рынок пошел против нас, закрываться мы не стали, рассчитывая на то, что все «повторится».

    Повтор произошел? Да. Через 12 лет. Разумно ли было ждать?

    Ошибка 2. Ранняя фиксация прибыли

    Вероятнее всего, в первые дни торговли вы будете закрывать сделки при появлении минимальной прибыли. «Вдруг цена упадет и я потеряю деньги?!» — не перестанет шептать вам ваше рациональное сознание.

    Со временем вы поймете, что закрыть сделку раньше положенного срока с небольшой прибылью – ничуть не лучше, чем вылететь по Стоп Лоссу с убытком. Если мы не даем прибыли расти, то убыточные сделки (которых не избежать) съедят весь депозит.

    Ваша стратегия должна четко сигнализировать, когда надо забирать прибыль. Не действуйте на основании «интуиции», как бы рынок себя не вел.

    Пример

    Когда мы торговали в равноудаленном канале, мы закрывали сделки при достижении ценой верхней границы канала. В противном случае, даже если рынок шел против нас, ничего не предпринимали, Стоп Лосс и Тейк Профит не двигали.

    Если бы мы закрылись при кажущемся повороте цены, прибыль составила бы всего лишь несколько центов. Торговая дисциплина позволила отработать стратегию и получить запланированный доход.

    Когда предоставлялась возможность, мы закрывали часть позиции, выставляли безубыток и отпускали цену в «свободное плавание», забирая потом хорошие прибыли.

    Хотите узнать о нашей стратегии более подробно от лица профессионалов? Тогда переходите на сайт брокера Alpari, выбирайте раздел «Обучение» и ищите в перечне курс «Торговая стратегия. Базовый принцип».

    Его преподает профессиональный трейдер – Марат Газизов. Методика необыкновенно популярная, реально работающая. Кстати, на своей официальной странице в ВК Марат ежедневно ведет обзоры рынков для эффективной торговли. Заглянуть не помешает.

    Ошибка 3. Отсутствие реестра сделок и дневника трейдера

    Все сделки необходимо анализировать в дневнике, чтобы извлекать уроки из своих ошибок. По каждой сделке необходимо писать, по стратегии ли она была открыта и закрыта, прибыль была получена или убыток, какой урок можно извлечь.

    Ошибка 4. Торговля на открытии рынка

    Александр Элдер, профессиональный трейдер и эксперт биржевой торговли, отмечает, что торговлей на открытии рынка, как правило, увлекаются дилетанты. В ранние утренние часы можно неплохо подзаработать, но можно и потерять крупные суммы, поскольку ценовая динамика еще не сформировалась.

    Ошибка 5. Смешение разных стилей торговли

    Желательно выбирать какое-то одно направление торговли и развиваться, специализироваться в нем. Поверхностное изучение различных методик однозначно не даст позитивного результата.

    7. Как успешно торговать на фондовом рынке — профессиональная помощь в обучении трейдингу

    Чтобы научиться профессиональному трейдингу, очень важно пройти качественное обучение. Ниже мы рассмотрим несколько компаний, предлагающих хорошие обучающие программы.

    В первую очередь необходимо вновь упомянуть брокеров «Финам» и «Церих», которые обучают новичков торговле непосредственно на фондовом рынке.

    Помимо базовых теоретических знаний, формируются практические умения, благодаря которым начинающие трейдеры вникают в сущность функционирования рынка.

    Можно записаться на семинар «Трейдинг на финансовых рынках» от ОАО «Нефтепромбанк», где рассказывается о заработке на бирже абсолютно любого типа.

    Преподаватели разбирают наиболее популярные стратегии, все занятия полностью бесплатны.

    «Финансовая Академия» выработала собственную программу, состоящую из двух лекций и девяти практических занятий. Упор на практику дает ощутимый результат: новички торгуют на реальные деньги и выходят на прибыль уже после первых трех дней обучения.

    Если вы хотите стать профессиональным трейдером – обратите внимание на один из упомянутых нами вариантов и воспользуйтесь выгодными возможностями (к тому же, они по большей части бесплатные).

    Применений у фондового рынка есть множество. Его используют разные люди с совершенно разными целями и интересами. Всего можно выделить 3 основных группы применения:

    Бизнес. Предприниматели часто используют фондовую биржу для более эффективного ведения бизнеса. Так, именно здесь крупные компании продают свои акции и облигации, при желании бизнесмен может купить опцион или заключить фьючерсный контракт, тем самым минимизировав свои риски от внезапных колебаний на различные товары. Более детально обо всех этих ценных бумагах речь пойдет далее.

    Инвестиции. Наиболее традиционные участники фондового рынка – это инвесторы. Они приобретают ценные бумаги, что продают предприниматели, с целью заработка на этом. Инвестор ставит перед собой целью выгодно вложить деньги и получить в будущем прибыль. Как правило, он делает долгосрочное вложение и не рассчитывают на слишком большую прибыль. Редкий инвестор может похвастаться доходом больше 50% от вложенных средств за месяц. Конечно, это касается лишь инвесторов на фондовой бирже, другие способы могут принести больший доход, само собой, при больших рисках.

    Спекуляция. В настоящий момент подавляющее большинство участников на фондовой бирже – это спекулянты. Они стремятся купить определенный актив дешевле, а продать его дороже, заработав тем самым на динамике. В отличие от инвесторов, спекулянтов не интересуют выплаты по ценным бумагам (дивиденды, проценты), их интерес – это динамика курса. При этом спекулянт может зарабатывать существенно больше инвестора, но в то же время у него возникает повышенный риск. Для заработка ему необходимо правильно предсказать, куда будет двигаться курс в будущем, после чего вложиться в соответствующий актив и попытаться на нем заработать.

    Стоит отметить, что спекулянты работают как традиционно, посредствам стандартной фондовой биржи, так и несколько инновационным способом – при помощи Всемирной сети. С первыми все понятно: они покупают определенный пакет акций, к примеру, ждут повышения курса и продают актив по рыночной цене. Заработать так крайне сложно, да и большого дохода ждать не стоит, потому что на фондовом рынке нет инструментов увеличения доходности.

    Интернет-заработок в этом плане более перспективен, хотя и требует наличия определенной подготовки. В частности, хочу отметить биржу бинарных опционов, на которой у вас есть возможность заработать на динамике любого актива. Так, вы можете торговать акциями, ценными металлами, валютой, биржевыми индексами или даже нефтью, зарабатывая на всем этом. Отличительная черта биржи опционов перед стандартным фондовым рынком заключается в том, что здесь вы можете получать намного больше, причем принцип торговли существенно проще. Так, вам необходимо лишь определить, куда будет направлена цена в ближайшем будущем, после чего купить опцион Выше или Ниже. Если прогноз окажется верным – вы получаете до 90% от стоимости вашего опциона, и это всего за одну сделку. В целом же, новичок способен заработать около 70-80% от начального депозита за месяц, а профессионал – до 250%.

    Что можно купить на фондовом рынке?

    Акции. Пожалуй, это наиболее распространенная разновидность ценных бумаг, которые можно приобрести на фондовой бирже. Акция – это доля в определенной компании, которая дает вам право получать дивиденды (процент от прибыли) и управлять организацией на совете директоров. Акциями пользуются все участники фондового рынка: бизнесмены, инвесторы и спекулянты. Первые стремятся продать ценные бумаги своей компании, чтобы привлечь инвесторский капитал.

    Вторые напротив, приобретают акции, чтобы получить пассивный доход. Иногда инвестор стремится купить большой пакет акций для того, чтобы иметь возможность влиять на политику компании, управляя ею на совете директоров. Спекулянтов же дивиденды не интересуют, они стремятся купить ценную бумагу дешевле, чтобы потом продать её дороже и заработать на динамике.

    В целом же акции – довольно неплохой инструмент как для ведения бизнеса, так и для заработка разными методами. Покупка ценных бумаг осуществляется на фондовой бирже через брокера, потому что напрямую работать могут лишь крупные капиталодержатели. Доход по акциям может быть разным, в зависимости от выбранного вами способа. Для инвесторов это скорее не источник заработка, а инструмент защиты капитала от инфляции, потому что размер дивидендов уступает даже банковским вкладам. Спекулянты же могут зарабатывать намного больше, до 15% от вложенных средств ежемесячно.

    Впрочем, эта деятельность сопряжена с определенным риском, поэтому вы можете как заработать, так и потерять деньги. Более перспективный в данном плане вариант – торговля акциями на бирже опционов, о которой речь уже шла ранее. Здесь система торговли несколько проще, поэтому меньше рисков, но в то же время и больший доход. Тем не менее, это далеко не легкие деньги, поэтому для заработка вам понадобится грамотная подготовка. Начинать её рекомендую со статьи «Как заработать на бинарных опционах? Секрет успеха Виктора Самойлова!»

    Облигации. Эти ценные бумаги, как и в предыдущем случае, выпускает компания, но они не дают держателю право на часть прибыли, а являются альтернативой кредитного договора. Держатель облигации выдает кредит компании-эмитенту, который последняя обязана вернуть спустя указанный срок. В целом, заработать по облигациям можно на порядок больше, чем по акциям. Процент, как правило, превосходит банковские депозиты, хотя и незначительно. Рисков у вас возникает куда меньше, потому что даже в том случае, если компания-эмитент обанкротится, вы, как кредитор, получаете компенсацию в первую очередь.

    Облигации интересны только бизнесменам, стремящимся привлечь инвесторский капитал в свою компанию, и инвесторам, которые зарабатывают на процентах. Для спекулянтов же здесь нет никаких возможностей, потому что стоимость облигаций редко изменяется слишком значительно, а это значит, что на динамике не заработать. В целом же, облигации – довольно неплохой способ заработка, если вы стремитесь получать пассивный доход на порядок выше, нежели по банковским вкладам. Более детально с этим инструментом вы можете ознакомиться в статье «Что такое облигации?»

    Опционы. Данный финансовый инструмент вообще не считается ценной бумагой с точки зрения российского законодательства, но зато широко используется в Европе и Америке. Как по мне, опционы заслуживают отдельного внимания. Обратите внимание, что классические опционы и те, которыми вы можете торговать на бирже опционов в интернете, напоминают друг друга крайне слабо. «Сетевой» вариант максимально упрощен для торговли, по нему предусмотрена фиксированная прибыль и фиксированный убыток. Классические же опционы применяются исключительно на фондовой бирже и носят более сложный характер.

    Классический опцион как ценная бумага предоставляет вам исключительное право купить или продать определенный товар (либо актив) спустя указанное время в указанном количестве и по указанной цене. Зачем все это нужно? Лучше всего объяснять принцип работы с опционами на примере:

    Предпринимателю нужно купить 300 единиц определенного товара спустя год. Текущая цена на него составляет 100 долларов за единицу, и бизнесмен рассчитывает именно на эту стоимость. Тем не менее, последняя постоянно меняется и точно сказать нельзя, сколько будет стоить продукция спустя год. Чтобы застраховать риски и быть уверенным в том, что компания не претерпит серьезных убытков, предприниматель покупает опцион за 1000$.

    Он дает ему право выкупить нужное количество продукции через год по современной рыночной стоимости. Если при этом цена вырастет – бизнесмен воспользуется правом по опциону и купит нужное количество товара, сэкономив деньги. Если же современная цена через год окажется меньше, чем была до этого, то предприниматель имеет полное право отказаться от опциона и приобрести продукцию по более выгодной стоимости. При этом он потеряет лишь стоимость самого опциона.

    Выходит, что опционы – это возможность полностью исключить собственные риски. Само собой, за эту возможность придется заплатить, поэтому каждый опции имеет свою цену. Последняя зависит от количества товара, а также текущей динамики рыка.

    Опционами пользуются предприниматели и спекулянты. Первые хеджируют (страхуют) с их помощью свои риски, это позволяет построить точные планы касательно расходов компании на будущее. Что касается спекулянтов, то их выгода очевидна – заработать на динамике цены. Вернемся к случаю с нашим примером:

    Предприниматель покупает опцион у спекулянта, который считает, что цена того самого товара будет снижаться. Если так и произойдет – спекулянт останется в прибыли, потому что никаких сделок ему совершать не придется, но у него останется фиксированная цена опциона, что и будет считаться его доходом.

    Кроме того, спекулянт может сам купить соответствующий опцион, потом заключить для себя выгодную сделку, если прогноз окажется верным, после чего продать товар по рыночной стоимости и заработать на разнице. Более подробно об опционах речь шла в статье «Что такое опцион простыми словами?»

    Фьючерсы. Фьючерсный контракт – это не ценная бумага, но заключаются они также на фондовой бирже. По сути, принцип довольно схож с опционами, вот только на этот раз права и обязанности есть у обеих сторон. Заключив фьючерсный контракт, стороны договариваются о покупке-продаже определенного количества товара по заранее оговоренной цене спустя определенного время. Дополнительно платить за это, как в случае с опционами, не нужно, но при этом вы не сможете отказаться от сделки, если новая рыночная стоимость окажется более выгодной.

    Итого получается, что фьючерс – это альтернатива опциону, которая не требует дополнительных расходов, но в то же время накладывает на вас обязанность совершить запланированную сделку. Разные предприниматели предпочитают пользоваться разными инструментами, но оба являются отличными способами застраховать риски. Фьючерсами, ровным счетом как и опционами, пользуются бизнесмены и спекулянты. Более детально об этом финансовом инструменте и его особенностях вы можете узнать в статье «Что такое фьючерс простыми словами?»

    Лучший способ заработка на финансовых рынках!

    Итак, теперь вы знаете о том, что такое фондовый рынок, кто здесь работает и чем торгует. Сейчас же более детально хочу остановиться на способе заработка, который, на мой взгляд, наилучшим образом подходит для обычного человека, слабо разбирающегося в финансах, но зато имеющего стремление достичь высот и готового уделить время на подготовку. Этот способ – биржа бинарных опционов.

    Почему именно этот вариант я считаю наилучшим? Во-первых, потому что торгую здесь уже около пяти лет, и за все это время ни разу не пожалел о своем выборе. Биржа опционов приносит мне стабильный доход, не отнимая больше часа-двух в сутки. К тому же, здесь я получаю колоссальный опыт, как при самой торговле, так и в результате общения с коллегами. Чтобы преуспеть здесь – вам не нужно быть финансовым гением, достаточно просто иметь целеустремленность и быть готовым пройти обучение перед тем, как начинать. Впрочем, обо всем этом уже говорилось в видеоролике выше, а сейчас коротко перечислю другие преимущества опционной торговли:

    Доход здесь – довольно высокий, как для среднестатистического человека. Вы имеете возможность зарабатывать до 250% от начального депозита в месяц, а в некоторых случаях и больше. Конечно, на начальных этапах вряд ли поднимитесь выше 70-80%, но и это, согласитесь, вполне неплохая сумма, которую не предложит ни один банк даже за год. Больше 300 000$ заработать вряд ли получится, ведь кошельки брокеров также не резиновые, но преуспеть и получить стартовый капитал для бизнеса, или просто обеспечить состоятельную жизнь себе и своим детям – вполне реально.

    Принцип торговли опционами невероятно прост, поэтому разобраться сможет каждый. Тем не менее, вы не должны вводить себя в заблуждение: бинарные опционы – это не легкие деньги, а серьезная работа, которая потребует от вас соответствующего отношения и грамотной подготовки.

    Начинать работу можно с минимального счета – всего 200$. Этого вполне достаточно для того, чтобы заработать первую серьезную прибыль. Есть возможность стартовать и с 10$, хотя и доход здесь будет, сами понимаете, смехотворный.

    Отличие биржи опционов в интернете от других способов инвестирования – возможность получить мгновенный результат, всего за 60 секунд, а то и меньше. Вам доступны опционы со сроком истечения от 15-ти секунд до года, поэтому найти для себя подходящий вариант сможет каждый. Лично я рекомендую открыть позиции от 50-ти секунд до нескольких часов, в таком случае торговля получается одновременно и точной, и комфортной.

    С другими преимуществами биржи бинарных опционов вы сможете в деталях ознакомиться по ходу обучения. Кроме этого, рекомендую посмотреть следующее видео, посвященное одной из торговых стратегий:

    Истории успеха – ключевой показатель для любого проекта!

    Вполне логичный вопрос, который у вас мог возникнуть – много ли людей уже преуспели благодаря бирже опционов? Скажу так: многие теряют здесь деньги, потому что ленятся и должным образом не подготавливаются к работе. Тем не менее, грамотные люди получают все возможности заработать. Среди моих учеников, как более ранних, так и современных (читателей данного портала), есть преуспевшие трейдеры, истории которых вы можете прочитать в разделе «Истории успеха».

    Как правило, все эти люди в прошлом были совершенно обычными россиянами, не обладали никакими природными талантами, гениями не были. Тем не менее, они были грамотными людьми и не пожалели уделить время собственной подготовке. В результате, им удалось преуспеть, и сейчас они только увеличивают свою прибыль.

    Советы для участников фондового рынка:

    Где бы вы не пытались преуспеть и чем бы не торговали – вы не должны приступать к работе, не имея достаточной подготовки. Для того чтобы заработать на бирже опционов – нужно уделить как минимум 10-15 часов своего времени на обучение, а в случае с традиционным фондовым рынком этот период в разы больший. Не стоит жалеть времени, ведь впоследствии вы сможете получить неплохой источник заработка.

    Любая инвестиция – это риск, поэтому помимо прибыльных сделок, у вас обязательно будут случаться убыточные. Вас не должно это останавливать, потому что неудачи случаются даже у профессионала. Как правило, у грамотного инвестора число прибыльных сделок многократно превосходит количество убыточных, и вы всегда должны стремиться повысить эффективность торговли.

    Для того чтобы эффективно анализировать свою торговлю – необходимо вести инвесторский дневник, или дневник трейдера, если дело касается финансовых бирж в интернете. Суть данного инструмента аналогична: в дневнике вы отмечаете каждую из своих сделок, будь то прибыль или убыток. В результате, анализируя записи, вы можете определить, какие допустили ошибки, как лучше было поступить в конкретной ситуации, что поменять в стратегии торговли. Все это существенно ускорит ваш процесс набора опыта и позволит как минимум не наступать на одни и те же грабли второй раз.

    Чтобы зарабатывать не только много, но и стабильно, вам нужна стратегия торговли, которая представляет собой набор правил. Всем этим правилам вы должны неотступно следовать, независимо от того, прибыль или убыток приносит торговля. Без потерь не обойтись, но при четком следовании правилам ТС профитных сделок будет в разы больше. Если вы смотрели видеоролик о стратегии выше, то понимаете, что я сейчас имею в виду.

    Прислушивайтесь к советам опытных трейдеров, ведь они плохого вам точно не посоветуют. Если профессионал поделился с вами своим секретом – не упускайте возможность пополнить свою копилку умений.


    Постоянно стремитесь к совершенству и не останавливайтесь на достигнутом. Порой может казаться, что дальше идти просто некуда, и жизнь и так более чем удалась, но это только на первое время. Практика показывает, что полной жизнью живет лишь тот, кто постоянно развивается и совершенствует себя, кто стремится к новым целям и высотам.

    Не бойтесь делиться собственными наработками и опытом с коллегами, ведь на бирже нет конкуренции. Здесь каждый сможет заработать независимо от того, каковы успехи у другого, поэтому нет ничего страшного, если рассказать пару собственных секретов другому. В ответ же с вами поделятся другими тонкостями, и вы сможете избежать лишних ошибок в будущем.

    Стремитесь отключить свои эмоции во время работы, они будут только мешать. Какими бы инвестициями вы не занимались, а именно на эмоциях допускается больше всего роковых ошибок, отчего трейдер потом жалеет. Для этого, по сути, и нужна четкая стратегия, чтобы вы торговали по её правилам и не поддавались иным необдуманным порывам.

    Не нужно заигрываться на бирже. Как правило, при работе в любой другой сфере, чем больше времени вы уделяете своей деятельности – тем больше дохода она приносит. На бирже все наоборот: если вы работаете слишком долго – эмоции начинают одолевать вас, объективность пропадает, и в результате вы допускаете ошибки.

    Таким образом, крайне не рекомендую совершать много торговых сделок в короткий промежуток. Для биржи опционов максимальный предел можно установить на уровне 7-8 позиций в сутки, а если вы работаете на традиционном фондовом рынке – не следует совершать больше одной сделки в день.

    Как правило, но выходных трейдеры отдыхают, потому что все биржи закрыты. Единственное исключение – это опционные трейдеры, ведь для заработка им хватит и незначительного колебания графика, что наблюдается даже в субботу и воскресенье. В любом случае, на выходных я крайне рекомендую уделить как минимум пару часов времени и разобрать предыдущую торговую неделю в спокойном режиме, не отвлекаясь на динамику рынка. Это позволит вам показать лучшие результаты на следующей неделе.

    В ходе активной деятельности компании, когда происходит ее развитие, неизбежно наступает момент, когда собственных средств уже недостаточно. Чтобы не останавливаться на достигнутом, руководству придется найти варианты привлечения дополнительных денег.

    Обычно для этих целей используют:

    Банковский кредит – наиболее популярный способ получения денег.

    Выпуск акций. Они относятся к долевым ценным бумагам. Когда акции будут проданы, компания, выпустившая их, получит денежные средства. В то же время инвестор, купивший акции, получает небольшую часть компании. Они не вызывают обязательства вернуть деньги. Но инвестор может получить от акций пользу в качестве дивидендов, а также возможности участвовать в жизни компании. Кроме того, существует возможность продать акции, когда их стоимость станет выше той, которая была во время покупки, получив тем самым доход.

    Эмиссия облигаций – долговых ценных бумаг. Иными словами, организация занимает у инвесторов средства, которые впоследствии она обязуется вернуть с процентами.

    Варианты привлечения финансов, связанные с выпуском ценных бумаг, проводятся посредством фондового рынка. Получается, что он является местом, где происходит привлечение и перераспределение денег среди компаний, экономических сфер, участников рынка и прочих субъектов рынка ценных бумаг.

    1.1. Участники рынка ценных бумаг

    Основу фондового рынка составляют его участники. Их можно классифицировать на основании различных признаков. Рассмотрим подробнее, какими они бывают.

    1) Межрыночные участники фондового рынка

    Межрыночными называют тех участников, занимающихся обслуживанием либо работающих одновременно на различных рынках, один из которых – фондовый.

    К таким участникам можно отнести владельцев средств, инвестирующих их в разнообразные активы: не только в бумаги, но и в объекты недвижимости, валюты и прочие.

    Кроме того межрыночными участниками являются агентства, которые предоставляют информацию, дают консультации, составляют рейтинги, и прочих профессионалов, работающих сразу на нескольких различных рынках.

    2) Внутрирыночные участники

    Что касается внутрирыночных, такие участники, напротив, используют в деятельности исключительно или преимущественно ценные бумаги.

    Внутрирыночные участники бывают профессиональными и непрофессиональными.

    Непрофессиональные участники – это эмитенты, а также инвесторы, которые вкладывают все деньги, предназначенные для инвестиций или их часть в ценные бумаги.

    Профессиональные участники рынка ценных бумаг осуществляют на фондовом рынке определенные функции. Эти виды деятельности могут вестись исключительно после получения лицензии.

    Среди профессиональных участников выделяют:

    трейдеров, ведущих торговлю на профессиональном уровне;
    организации, создающие инфраструктуру.

    Последние осуществляют на рынке ценных бумаг определенные виды деятельности:

    брокеры занимаются сделками с ценными бумагами (покупкой и продажей) за счет и в интересах своих клиентов;
    дилеры заключают сделки с инструментами фондового рынка за свой счет и от собственного имени;
    управляющие компании занимаются размещением денежных средств, переданных им клиентами, ради получения прибыли;
    регистраторы ведут перечень лиц, владеющих ценными бумагами (так называемый реестр);
    депозитарии осуществляют хранение и учет;
    клиринговые компании ведут расчеты;
    организаторы создают условия, благоприятные для осуществления операций (например, биржа).

    1.2. Структура рынка ценных бумаг

    Фондовый рынок представляет собой сложную структуру, обладающую большим количеством различных качеств. Именно поэтому следует изучать рынок ценных бумаг с различных сторон.

    Для удобства восприятия различные структуры сведены в таблицу:

    № Признак сравнения Тип рынка Описание

    1. Этап обращения Первичный рынок ценных бумаг Это рынок, где осуществляется эмиссия (то есть выпуск)
    Вторичный Представляет собой сферу обращения ранее эмитированных инструментов

    2. Регулируемость Организованный Существуют четко прописанные правила обращения
    Неорганизованный Обращение осуществляется на основании договоренностей участников

    3. Место заключения сделок Биржевой Торговля ведется на фондовых биржах
    Внебиржевой Операции осуществляются без участия бирж

    4. Тип торговли Публичный Стороны сделки физически встречаются. Бывает публичная торговля либо закрытые переговоры
    Компьютеризированный Представляет собой различные формы проведения операций с использованием сетей, а также современных средств связи
    5. Срок заключения с
    делки Кассовый (спот или кэш) Сделки исполняются немедленно, может быть небольшой разрыв во времени (до 3 дней), если планируется физическая поставка ценной бумаги
    Срочный Сделка исполняется через определенный промежуток времени, который может быть равен нескольким неделям или даже месяцам

    Все представленные типы рынков взаимосвязаны между собой. Так, обращение большинства бумаг осуществляется на биржевом рынке. Он всегда относится к организованным. В противоположность этому, внебиржевой бывает как организованным, так и неорганизованным.

    В современных развитых странах неорганизованного рынка не бывает. Организованный же представлен биржами, а также различными электронными торговыми системами, которые представляют собой внебиржевой рынок.

    ✏ Что такое фондовая биржа?

    Фондовая биржа — это организация, создающая необходимые условия для заключения сделок на рынке ценных бумаг.

    Можно выделить несколько отличительных характеристик компьютеризированного рынка:

    Торговый процесс автоматизирован и непрерывен;
    Ценообразование не является публичным;
    Торговые места расположены там, где находятся покупатель и продавец;
    Стороны сделки физически нигде не встречаются.

    Рынок спот занимает большую часть рынка ценных бумаг. На срочном чаще всего реализуют производные инструменты. Он подразделяется на:

    денежный – срок обращающихся здесь инструментов не превышает года, используются чеки, векселя, а также краткосрочные облигации;
    инвестиционный или рынок капиталов – инструменты обращаются больше года (акции, средне и долгосрочные облигации).

    1.3. Функции рынка ценных бумаг

    Фондовый рынок выполняет в экономике ряд важных функций. Их разделяют на 2 большие группы – общерыночные и специфические.

    Общерыночные функции характерны для любого рынка. К ним относят:

    Ценообразование – благодаря взаимодействию достаточно большого количества участников формируются спрос и предложение на ценные бумаги. Когда устанавливается равновесие между ними, формируется стоимость.
    Учетная заключается в обязательном отражении обращающихся ценных бумаг в реестрах;
    профессиональные участники должны обязательно регистрироваться, иметь лицензию, пройти аттестацию; операции отражаются в протоколах, а также договорах. Более того, благодаря учетной функции у государства есть возможность осуществлять контроль над деятельностью на фондовом рынке.
    Коммерческая представляет собой возможность извлекать из операций с ценными бумагами прибыль.

    Информационная функция означает, что рынок действует по принципу максимальной открытости информации. Участники операций могут получить всю необходимую информацию.

    Регулирующая – операции помогают влиять на экономику стран, а также различные процессы в обществе.

    Специфические функции фондового рынка:

    Хеджирование или, проще говоря, страхование рисков, происходит благодаря возможности распределять риски. Дело в том, что на рынке обращаются различные инструменты, уровень риска и потенциальная прибыльность которых неодинакова. В результате как консервативные, так и агрессивные инвесторы могут подобрать подходящий именно им инструмент.

    Первые предпочитают низкорисковые, но доход от инвестирования в них гораздо ниже. Агрессивные же инвесторы выбирают инструменты, которые позволяют получить максимальную прибыль. Естественно, что тем самым они берут на себя больший риск. Более того, разнообразие инструментов позволяет для каждого инвестора распределять риски подходящим ему образом.

    Перераспределительная функция имеет отношение, прежде всего, к первичному рынку. Здесь финансовые средства направляются на приобретение ценных бумаг. Результатом становится перевод денег из области накопления в производственную сферу. Тем не менее, в распределении участвует и вторичный рынок. Здесь ценные бумаги, продолжая обращение, перепродаются. Естественно, что цена на самые популярные из них растет, от неперспективных инвесторы избавляются. В итоге происходит приток денежных средств в одни отрасли и изъятие из других. Это позволяет распределять деньги в зависимости от потребностей экономики.

    Таким образом, фондовый рынок является незаменимой частью экономики. Он отличается многообразием, включает большое число участников и выполняет целый ряд важнейших функций.

    Крупнейшие фондовые биржи мира (по капитализации) — Лондонская, Нью-Йоркская (американская), Токийская и другие

    2. Фондовые биржи мира — обзор ТОП-7 крупнейших торговых площадок


    В современном мире действует огромное количество фондовых бирж. Их количество достигает нескольких сотен. Однако далеко не все из них являются популярными среди инвесторов.

    Чтобы заработать хорошую репутацию, биржа должна быть не только надежным посредником, но и обслуживать клиентов на самом высоком уровне, а также предоставлять максимальное количество инструментов.

    Специалисты выделяют несколько мировых бирж, которые благодаря максимальной эффективности деятельности в течение многих лет заслужили авторитет среди огромного количества участников рынка.

    1) Нью-Йоркская фондовая биржа (NYSE Euronext)

    Она популярна во всем мире. На сегодняшний день эта биржа является одной из самых влиятельных в мире и находится на первых местах мировых рейтингов. Образовалась эта биржа не так давно – в 2007 году. Но создание было осуществлено посредством слияния двух крупных мировых бирж – NYSE с Euronext. Получившаяся в конечном итоге биржа переняла всю мощь и репутацию двух бирж.

    О влиятельности Нью-Йоркской биржи можно судить по некоторым данным:

    на ней обращаются бумаги огромного количества эмитентов – на сегодняшний день их больше 3 000;
    капитализация равна почти шестнадцать триллионов долларов;
    Нью-Йоркская биржа управляет биржами многих крупных мировых городов, в том числе Лиссабона, Лондона, Парижа.

    2) Американская фондовая биржа NASDAQ (Насдак)

    Стремится быть максимально близко к лидеру. На сегодняшний день капитализация NASDAQ находится на втором месте среди мировых бирж. Официально работа биржи началась в 1971 году, однако фактически история ее началась раньше – после подписания «Акта Мэлони». Именно в это время впервые в мире была образована ассоциация дилеров.

    Особенность данной биржи состоит в уникальности системы ведения торгов. За исполнение сделок здесь происходит некое соревнование. При этом у каждого маркетмейкера имеется определенное количество ценных бумаг. В их функции входит помогать поддержанию ликвидности своих акций, а также устанавливать их стоимость.

    С целью увеличения влияния NASDAQ два раза пыталась приобрести Лондонскую биржу, но безуспешно. Чтобы выйти на рынок Европы, бирже пришлось купить свыше семидесяти процентов акций OMX Group – крупнейшего объединения предприятий в Швеции.

    3) Токийская фондовая биржа (Tokyo Stock Exchange, TSE)

    Эта биржа – одна из старейших и крупнейших. Годом ее образования считается 1878. За то время, которое прошло с этого момента, биржа сумела выйти на третье место по уровню капитализации.

    На данный момент в Токио обращаются ценные бумаги японских компаний, банков, а также иностранных эмитентов. Количество их сейчас превышает 2 300. При этом больше восьмидесяти процентов оборота японских бирж проходит через Токийскую.

    В торгах принимает участие 3 типа участников:

    посредники, которых называют сайтори;
    регулярные компании;
    связующие (специальные) компании.

    4) Лондонская фондовая биржа (London Stock Exchange, LSE)

    В 1570 году королевский советник по имени Томас Грешем основал Лондонскую биржу. Она представляет собой акционерное общество.

    По большей части здесь торгуются местные акции. Их делят на несколько групп, основными из которых являются:

    основная;
    альтернативная;
    рынок ценных бумаг (здесь торговля ведется акциями высокотехнологичных компаний).

    Важной особенностью Лондонской биржи является то, что она открыта для международных фирм. Более того, свыше 50% торгующихся здесь акций принадлежат иностранным компаниям. Помимо акций здесь продаются также опционы и фьючерсы. Капитализация биржи на сегодняшний день больше двух триллионов.

    Регулярно на бирже производится расчет собственного индекса – FTSE100. Его анализ позволяет оценить, насколько успешна английская экономика.

    5) Шанхайская Фондовая биржа (Shanghai Stock Exchange, SSE)

    Сегодня это самая крупная из бирж, находящихся в Китае. По уровню капитализации специалисты обычно определяют ей пятое место.

    Создана шанхайская биржа еще в девятнадцатом веке. Тогда иностранцам было запрещено приобретать акции китайских компаний. Чтобы каким-то образом обойти это ограничение, китайские бизнесмены организовали шанхайскую ассоциацию брокеров.

    В итоге через 10 лет правительство разрешило торговать китайскими акциями. Это позволило бирже нормально функционировать и развиваться.

    На современной шанхайской бирже обращаются акции компаний, биржевых инвестиционных фондов, облигации.

    Главным требованием, которое предъявляется к компаниям для выхода на биржу, является ведение деятельности не меньше 3 лет.

    С использовании всех обращающихся на бирже инструментов производится расчет индекса SSE Composite. За базу берется его значение на уровне 100. В зависимости от ситуации на рынке индекс изменяется в меньшую или большую сторону.

    6) Гонконгская фондовая биржа (Hong Kong Stock Exchange, HKSE)

    Среди азиатских бирж Гонконгская занимает третье место.

    Неофициальная деятельность началась с 1861 года. При этом официальное основание произошло в 1891 году.

    С 1964 года осуществляется расчет индекса, который называется Hang Sang. В расчет принимаются десятки крупнейших компаний Гонконга.

    7) Фондовая биржа Торонто (Toronto Stock Exchange, TSX)

    Эта биржа является самой крупной в Канаде и по праву входит в семерку самых популярных мировых бирж. Ее создали несколько канадских брокеров в 1852 году. Меньше чем через четверть века биржу Торонто признало государство. С этого момента она начала зарабатывать свою мировую известность.

    Сегодня здесь обращаются акции нескольких тысяч промышленных организаций. При этом большая часть рынка принадлежит компаниям, деятельность которых связана с природными богатствами.

    На сегодняшний день капитализация биржи Торонто превышает триллион долларов США.

    Важно помнить, что описанный здесь рейтинг бирж не является фундаментальным. Изменения в экономике происходят непрерывно: вводятся новые инструменты, улучшаются условия торговли, могут проявляться и другие изменения.

    3. Чем торгуют на фондовом рынке — обзор ТОП-4 популярных финансовых инструментов


    Целей, выполняемых фондовом рынком довольно много. Работая здесь, трейдеры и инвесторы в обязательном порядке должны выбрать для себя оптимальный инструмент, тем более, что количество их велико. Рассмотрим подробнее, чем торгуют на фондовом рынке.

    1) Акции

    Акция – это долевая ценная бумага. Она позволяет владельцу получать часть прибыли компании в виде дивидендов, а также является доказательством владения долей компании.

    Если одному инвестору удастся приобрести больше 50% акций, у него появится возможность оказывать влияние на деятельность компании.

    Можно выделить ряд преимуществ и недостатков, которые присущи торговле акциями.

    Из плюсов можно выделить:

    возможность получить прибыль за небольшой промежуток времени;
    возможность отслеживать состояние рынка из любой точки мира, где есть интернет.

    Главный недостаток торговли акциями заключается в том, что отсутствуют гарантии получения прибыли. Далеко не всегда стоимость движется в нужном направлении, а значит, есть риск потери вложенных средств.

    2) Облигации

    Облигации являются долговыми бумагами, то есть подтверждают, что купивший их дал компании займ. В качестве платы за оказанную услугу организация выплачивает дивиденды.

    Доход по облигациям обычно ниже, чем по акциям. Риск при этом также на порядок ниже. Но он есть, так как компания может обанкротиться, тогда инвестор, скорее всего, потеряет вложенные в ее облигации деньги.

    3) Фьючерсы

    Фьючерсы представляют собой срочный контракт, связанный со сделкой заложенного в него актива, в будущем сделка должна быть заключена по той цене, которая зафиксирована в момент заключения соглашения.

    Чаще всего в качестве базовых активов выступают:

    сырье, например, газ или нефть;
    продукция сельского хозяйства – кукуруза, соя, пшеница;
    валюты различных государств.

    Прибыль от фьючерсов зависит от роста стоимости этого контракта.

    4) Опционы

    Опцион – это срочный контракт. Самыми популярными среди них являются те, в которых в качестве базового актива используются валюты и драгметаллы.

    Чтобы получить прибыль, торгуя опционами, достаточно угадать, как изменится со временем его стоимость. Кстати, про торговлю бинарными опционами мы уже рассказали в одной из наших публикаций.

    Важно понимать, что приведенный выше список ценных бумаг не является исчерпывающим. Существуют также и другие инструменты, например, чеки, свопы, векселя. Но среди трейдеров они популярностью не пользуются.

    4. Как заработать на фондовом рынке — ТОП-3 варианта заработка на фондовой бирже


    В современном мире крупнейшей отраслью является деятельность на фондовых рынках. Общая капитализация их в мире приравнивается к совокупному ВВП всех стран и достигает семидесяти триллионов долларов.

    Ежедневно количество людей, задействованных в этой отрасли, возрастает, сегодня оно уже достигло нескольких миллионов. Их привлекают потенциальные возможности, которые дает фондовый рынок. Тем более, что существует несколько способов заработка здесь, среди которых каждый может выбрать подходящий именно ему.

    Вполне естественно, что каждый вариант имеет свои преимущества и недостатки. Рассмотрим основные способы как заработать на бирже, а также плюсы (+) и минусы (-) присущие им.

    Вариант 1. Трейдинг (торговля) на фондовом рынке

    Этот способ заработка является одним из наиболее популярных. Он привлекает своими потенциальными возможностями, а также по сути ничем не ограниченной прибылью.

    Цель трейдера, как в любой другой торговле одна – купить дешевле, продать дороже. Сделки при этом можно совершать на разных временных промежутках:

    торговля на сверхкраткосрочном периоде или скальпинг – позиция закрывается через несколько минут или даже секунд, прибыль может не превышать нескольких центов, результат складывается благодаря большому числу сделок;

    краткосрочный или свинг-трейдинг – закрытие сделок обычно осуществляется в течение дня, при этом появляется возможность заработать несколько процентов прибыли;

    долгосрочные – сделка может держаться открытой несколько месяцев или даже лет, прибыль может составлять сотни процентов.

    Более подробно при виды трейдинга, мы писали в прошлой публикации.

    Чтобы определить направление и скорость движения цены выбранного инструмента, а также понять, когда войти на рынок и выйти из него, трейдеры используют различные инструменты. Это может быть фундаментальный и технический анализ фондового рынка. Чаще всего в процессе торговли применяют индикаторы, которые программа рассчитывает на основании котировок, используя разнообразные математические модели.

    Важнейшей особенностью трейдинга является то, что среди большого количества совершаемых сделок часть в обязательном порядке будет убыточной.

    Важно в процессе торговли добиться того, чтобы результат прибыльных сделок был выше ↑, чем результат убыточных.

    Следует помнить главное правило трейдера – нужно уметь признавать ошибочность прогноза, а значит, убыточные позиции необходимо закрывать в обязательном порядке.

    С целью максимизации прибыли трейдеры используют различные рисковые возможности, которые предоставляет им фондовый рынок:

    кредитный рычаг – вовлечение в процесс торговли заемных средств;
    игра на понижение – в надежде на то, что стоимость инструмента в будущем упадет, трейдер занимает у трейдера определенное его количество и продает, впоследствии покупает по более низкой стоимости и возвращает займ.

    Эффективность трейдинга во много зависит от того, насколько грамотно разработана и точно ли соблюдается торговая система. Она представляет собой определенный перечень правил, который обычно устанавливает:

    Как выбирать рынки, а также инструменты для трейдинга;
    В какой момент следует войти на рынок;
    В каком случае следует закрыть позицию.

    После того, как система торговли будет разработана, важно произвести ее тестирование, используя историю котировок. Это позволит выяснить, насколько эффективна и работоспособна разработанная торговая система, как изменяется прибыль и просадка с использованием различных рынков и инструментов.

    Если трейдер сумеет разработать такую торговую систему, при использовании которой вероятность получения прибыли будет высока, его торговля будет успешной. Но не стоит забывать, что ни одна торговая система НЕ сможет работать вечно. В зависимости от изменяющихся рыночных условий стоит регулярно пересматривать правила ведения трейдинга.

    Если принять во внимание, что именно трейдинг позволяет на фондовом рынке получить самую большую прибыль, можно сказать, что это лучший вариант для заработка. Но во многом все будет зависеть от самого трейдера.

    Дело в том, что для самостоятельного участия в торговле важно соответствовать ряду достаточно жестких требований. Понадобится приобрести большой объем знаний, тратить много времени на анализ и мониторинг рынка, а также заключение сделок.

    Вариант 2. Передача средств в доверительное управление

    Те, у кого не достаточно времени и знаний для самостоятельной торговли, могут передать денежные средства в доверительное управление. Самый простой вариант при этом – коллективные инвестиции, самым популярным среди которых является ПИФ.

    При классическом доверительном управлении инвестор передает принадлежащие ему денежные средства напрямую управляющему. При этом деньги вносятся на отдельный счет, не объединяясь ни с чьими другими, а управление осуществляется индивидуально. В конце отчетного периода (обычно квартал или месяц) управляющий передает инвестору отчет, в котором отражаются результаты управления средствами.

    Для инвестирования в паевые инвестиционные фонды (ПИФы) следует купить часть такого фонда, которая называется пай. Все собранные средства вкладываются в ценные бумаги. Если их стоимость растет, значит, растет и общая сумма денежных средств, находящаяся в распоряжении фонда. В итоге пропорционально увеличивается и цена каждого отдельного пая. Для фиксации прибыли требуется продать принадлежащие инвестору паи на бирже либо непосредственно управляющей компании.

    Сегодня в России действует более 260 ПИФов, паи многих из них продаются на Московской бирже. Управляют этими фондами почти 80 официально зарегистрированных управляющих компаний.

    Получается, что передача средств в управление имеет как преимущества, так и недостатки:

    Среди плюсов (+) можно выделить то, что не требуется иметь большого багажа знаний, для передачи средств в доверительное управление.

    Существенным недостатком (— ) является то, что инвестор временно прекращает контролировать свои денежные средства. Он не знает, какие операции осуществляет управляющий. Кроме того, входной порог при индивидуальном инвестировании слишком высок.

    Передача средств в доверительное управление – идеальный вариант для тех, кто хочет тратить минимум времени на управление вложениями и не желает слишком долго разбираться в особенностях инвестирования. Однако получить минимальные знания в любом случае будет нелишним, это поможет сделать правильный выбор среди многообразия управляющих или ПИФов.

    Вариант 3. Портфельное инвестирование

    Этот вариант предполагает сочетание в процессе работы на фондовом рынке 2 (двух) этапов:

    Выбор акций, которые на средне- и долгосрочном периоде имеют перспективы стабильного роста;
    Добавление в портфель безрисковых активов, например государственных или надежных, принадлежащих компаниям, облигаций.


    Помимо выбора для заполнения портфеля двух типов ценных бумаг важно также определить идеальную их пропорцию. Она должна быть такова, чтобы доходность безрисковых активов перекрывала (целиком или частично) риск изменения стоимости акций не в том направлении.

    Количество операций, которые проводят инвесторы, вкладывающие средства в портфельные инвестиции, невелико (особенно в сравнении с трейдерами). Обычно это число не превышает 15-20 в год. При этом вероятность того, что в результате будет получена прибыль, гораздо выше, чем при трейдинге. Объясняется это использованием фундаментального анализа, а также наличием в портфеле безрисковой составляющей, которая выступает в качестве некой страховки.

    Получается, что в случае портфельных инвестиций инвестор использует те же принципы и методы, которые применяет управляющий ПИФа или индивидуально внесенных средств. При этом владелец средств имеет полную информацию о том, куда вложены его деньги, а также как изменяется стоимость активов. (Читайте также нашу статью о том, куда вложить деньги чтобы они работали и приносили ежемесячный доход).

    Обратите внимание! В отличие от инвестирования в фонды здесь есть возможность сформировать портфель исключительно на основании своих предпочтений.

    Для оценки качественности полученного портфеля можно составить профиль доходности. На нем отражается прибыль, которая будет получена от облигаций, а также акций при благоприятном для инвестора исходе.

    Такой профиль позволяет оценить и потенциальные риски. Для этого на график наносится доходность, которая будет получена если абсолютно по всем акциям, входящим в портфель, результат будет неблагоприятным. Не стоит забывать и о том, что вероятность последнего крайне мала, поэтому на профиле доходности будет показан тот минимум, который теоретически возможен.

    Таким образом, самостоятельное портфельное инвестирование для тех, кто не желает выпускать свои средства из-под контроля, но не готов довольствоваться доходом, предлагаемым банками по вкладам.

    При этом чтобы управлять портфелем, не потребуется тратить ежедневно большое количество времени на контроль и анализ средств. Дело в том, что изначально в портфель отбираются активы с расчетом на долгосрочную перспективу.

    Итогом такой деятельности становится заранее спрогнозированный результат. Обычно инвесторы при портфельных вложениях получают не меньше 30% годовых. Такой доход позволяет не только уберечь капитал от пагубного действия инфляции, но и приумножить его.

    Также рекомендуем прочитать статью про ПАММ счета — что это такое и как правильно выбрать его для инвестирования собственных средств.

    Чтобы легче было сравнить способы заработка, их особенности были сведены в таблицу:

    № Признак сравнения Трейдинг Доверительное управление Самостоятельные портфельные инвестиции

    1. Прибыльность и уровень риска Прибыль практически безгранична при условии, что разработана эффективная торговая система. В противном случае уровень риска возрастает, убытки могут быть невосполнимы. Прибыль для всех фондов очень отличается, во многом зависит от ситуации на рынке или в отрасли, практически всегда движение стоимости пая повторяет движение индекса.

    При выборе ПИФа следует оценить доходность, которую он в среднем показал за последние три года. Риск при инвестировании в ПИФы находится на уровне среднерыночного.

    При индивидуальном управлении риск и результат сравнивать не правомерно, так как они в каждом случае индивидуальны. Во многом они определяются сроками и суммой инвестиций. Результат во многом определяется знаниями и стараниями инвестора. Действовать придется, используя определенные правила и принципы.

    Преимуществом является возможность спрогнозировать результат.

    2. Инструменты Любые инструменты, которые имеют достаточно высокую ликвидность. Чаще всего используют акции, фьючерсы, опционы. При индивидуальном управлении выбираются для каждого случая отдельно. Самые распространенные инструменты – акции и облигации.

    Определяются в декларации паевого фонда. Именно в ней установлено куда и каких пропорциях будут вкладываться средства. Также в некоторых случаях инструменты инвестирования для ПИФов определяются законодательно. Для некоторых инструментов существует минимальная сумма инвестирования, поэтому перечень используемых активов ограничен размером капитала. Чаще всего используются акции и облигации, иногда к ним добавляются депозитарные расписки.

    3. Временные затраты Первоначально потребуется тратить достаточно много времени на анализ рынка и отслеживание ситуации.

    Потребуется много читать, посвятить себя самообучению. Этот способ заработка требует минимальных затрат сил и времени. Достаточно периодически отслеживать полученные результаты. Тем не менее, придется приложить немного усилий, чтобы получить определенные знания. Это поможет сделать правильный выбор среди большого числа фондов и управляющих. Благодаря этому можно значительно снизить риск инвестирования. При индивидуальном управлении знания помогают проводить анализ действий управляющего.

    Портфельное инвестирование – компромисс между первым и вторым вариантов. С одной стороны, потребуется тратить личное время. С другой стороны, не придется сидеть целыми днями у монитора компьютера. Чтобы проанализировать ситуацию, вывести прибыль, изменить состав или структуру портфеля, профессионалу требуется не больше одного дня в неделю.

    Если говорить о необходимости учиться, времени на получение знаний уйдет больше, чем при доверительном управлении, но несравнимо меньше, чем при трейдинге. Объем необходимой информации не так уж и велик. Более того, не придется прежде чем начать работу проходить практические занятия.

    4. Минимальные вложения От пятидесяти тысяч рублей При инвестировании в ПИФы сумма входа минимальна – от 5 000 рублей. При индивидуальном управлении условия определяются для каждого конкретного случая отдельно. Чаще всего управляющие требуют внести от 1 миллиона рублей. Оптимальная для управления сумма – 20. Чем больше сумма первоначальных вложений, тем большее количество инструментов доступно. Базовые принципы можно применять на портфелях, сумма которых начинается от пятидесяти тысяч рублей.

    5. Затраты Состоят из комиссии брокера, биржи, депозитария. Размер комиссионных зависит от количества совершаемых сделок. В случае высокой активности можно выбрать тарифы с фиксированной комиссией. Для ПИФов состоит из надбавок к цене при покупке пая и скидок при их продаже. Различается для разных фондов, в среднем составляют 1-3%.

    При индивидуальном управлении включают фиксированную сумму комиссии (3-10% от вложенной суммы), а также процент от годовой прибыли (10-35%). Самый низкий способ заработка. Издержки состоят из комиссий брокера, биржи и депозитария. Однако по причине малого количества совершаемых сделок она не больше 1% от суммы активов.

    Может понадобится внести средства на образование. Однако сумма эта разовая и быстро окупается.

    Все представленные способы заработка на фондовой бирже по-своему хороши. Особенности каждого позволяют инвестору сделать правильный выбор, предпочесть тот вариант, который подходит именно ему.

    Торговля на фондовом рынке - инструкция для начинающих

    Как и с чего начать самостоятельно торговать на фондовой бирже за 5 шагов — руководство для начинающих трейдеров

    5. Торговля на фондовом рынке — инструкция как начать торговать на фондовой бирже для начинающих

    Новичкам, которые только пришли на фондовый рынок, бывает непросто понять, с чего начать торговлю. Именно поэтому мы привели в данной публикации пошаговую инструкцию из 5 шагов для начинающих.

    Шаг 1. Выбрать брокера

    Брокер – посредник в торговле, через которого происходит связь между трейдером и биржей. Именно с выбора партнера начинается работа на рынке.

    Чтобы понять, какой из брокеров лучше, нужно сравнить возможные варианты, исходя из следующих параметров:

    условия торговли;
    наличие обучающих и аналитических материалов;
    прозрачность проводимых операций;
    простота и скорость снятия средств со счета.

    Важно, чтобы в качестве учебных материалов предлагались не только тексты, скопированные с других ресурсов.

    Уважающие себя брокеры периодически проводят занятия в форме семинаров и вебинаров, на которых можно не только пополнить багаж знаний, но и задать вопросы преподавателю.

    Аналитические материалы также должны быть разнообразными. В идеале брокер должен предоставлять результаты как технического, так и фундаментального анализа.

    Шаг 2. Установить программное обеспечение на компьютер

    Вся торговля будет происходить при помощи специальной программы, которая позволяет в режиме онлайн выходить на биржу и проводить сделки, — терминала. Устанавливать на компьютер его следует после выбора брокера, используя ссылку на скачивание, представленную на сайте брокерской компании.

    После установки терминал следует настроить, установив удобные параметры графиков, добавив на них используемые индикаторы и инструменты.

    Шаг 3. Потренироваться на демо-счете

    Специалисты не рекомендуют новичкам сразу торговать на реальные деньги. Даже тем, у кого есть опыт торговли валютами, следует пройти тренировку на рынке ценных бумаг.

    Демо-счет позволяет психологически подготовиться к началу работы, проверить предполагаемую к использованию торговую стратегию.

    Шаг 4. Открыть реальный счет

    После того, как в ходе торгов на демо-счете появится уверенность в собственных силах, а также в выбранной стратегии, получится добиться устойчивой прибыли, можно открыть реальный счет.

    Важно понимать, что если при торговле на учебном счете положительного результата добиться не удается, не стоит начинать работать с реальными деньгами.

    Профессиональные трейдеры советуют перейти к реальной торговле только тогда, когда получится удвоить сумму на учебном счете. Дело в том, что даже при успешной торговле в течение нескольких дней, нельзя быть уверенным, что и в будущем получится работать в плюс.

    Рынок непредсказуем, нередко его движения абсолютно неожиданны. Получение же сто процентного дохода позволяет быть уверенным в том, что удастся выдержать даже значительную просадку счета.

    Шаг 5. Реальная торговля

    Когда все предыдущие шаги будут пройдены, можно начать покупать и продавать ценные бумаги, руководствуясь выбранной стратегией.

    Возможно в первое время просадки будут довольно существенными, так как страх потерять реальные и игровые деньги существенно отличаются.

    Таким образом, начиная работать на фондовом рынке, новичок должен быть готов к тому, что от него потребуется максимум терпения и дисциплины. Нельзя полагаться исключительно на везение и интуицию, не стоит отходить от намеченного плана.

    Если же в какой-то момент выбранная стратегия перестанет приносить прибыль, лучше всего на время прекратить торговлю. После этого стоит проанализировать результаты и, возможно, поменять некоторые правила торговли.

    6. Рейтинг брокеров фондового рынка России — обзор ТОП-4 лучших компаний

    Сегодня на рынке работает большое количество компаний, которые предлагают услуги посредничества между трейдером и биржей. Поэтому новичку бывает непросто выбрать действительно надежного брокера.

    Чтобы не ошибиться, лучше всего на первых порах воспользоваться рейтингом, составленным профессионалами.

    №1. БКС Брокер

    БКС Брокер - сайт broker.ru

    Многие считают, что эта компания является лучшим брокером на российском фондовом рынке.

    Здесь предлагают трейдинг большим количеством инструментов:

    акциями;
    облигациями;
    опционами;
    фьючерсами;
    валютой.

    Новичкам рекомендуют воспользоваться тарифом Start. В течение первого месяца работы брокер будет взимать комиссию, равную 0,0177% от внесенной суммы. Впоследствии вознаграждение компании будет определяться в соответствии с оборотом по счету.

    БКС своим клиентам предоставляет возможность пользоваться качественной аналитикой. Для обучения здесь предлагают вебинары и семинары. Желающие могут также воспользоваться услугой индивидуальных занятий.

    №2. Финам

    Брокер фондового рынка Финам - сайт - finam.ru

    Брокер Финам специалисты не рекомендуют использовать новичкам. Несмотря на то что здесь качественные обучающие программы, торговые условия лучше всего подходят для опытных трейдеров.

    Дело в том, что минимальный депозит в Финам составляет 30 000 рублей, при этом максимальное кредитное плечо – всего 1:50.

    Несмотря на не очень комфортные условия брокер пользуется популярностью. Объясняется это его надежностью. В отличие от большинства действующих российских компаний, Финам имеет лицензию, выданную Центральным банком. Это является гарантией высочайшего качества предлагаемых услуг.

    №3. Открытие-Брокер

    Брокер на фондовой бирже - Открытие-Брокер - сайт - open-broker.ru

    Здесь предлагают три варианта сотрудничества:

    Самостоятельный трейдинг;
    Открытие позиций на основе аналитики от профессионалов;
    Инвестирование средств на индивидуально разработанных условиях.

    Каждый вариант предусматривает большое количество возможных тарифов. Поэтому выбрать идеальный вариант у этого брокера сможет каждый.

    Профессионалы рекомендуют новичкам использовать торговлю по аналитическим сигналам. Комиссия здесь не очень высокая – всего 0,24% от оборота на счете, при этом есть возможность совершать сделки, просто позвонив брокеру.

    №4. Альпари

    Биржевой брокер - Alpari.ru

    Чаще всего Альпари используют для работы на Форексе. Однако сегодня здесь предлагают для трейдинга несколько вариантов фьючерса. Планируется дальнейшее увеличение количества инструментов.

    Несомненным плюсом брокера является наличие качественных обучающих программ. Каждый день все желающие (в том числе незарегистрированные пользователи) могут просмотреть большое количество вебинаров.

    Таким образом, выбирая оптимального брокера, нелишним будет воспользоваться советами профессионалов. Многие из них успели поработать с несколькими компаниями, поэтому рассказывают обо всех их особенностях со стороны клиента.

    7. 10 полезных советов для успешной и прибыльной торговли на фондовом рынке

    Большинству трейдеров очень непросто начать получать доход на фондовом рынке, причем чаще всего трудности связаны с поведением самого участника торгов.

    Дело в том, что многие люди совершают похожие ошибки, попадаются в одни и те же ловушки. Большинство из них становятся следствием отказа от четкой торговой стратегии.

    Хаотичная торговля может привести к значительным убыткам. При этом большинства проблем можно избежать, если воспользоваться советами, которые дают профессионалы.

    Совет 1. Разработайте торговую систему

    Торговля должна вестись в соответствии с определенной системой. Каждому трейдеру следует разработать для себя свод правил открытия и закрытия позиций.

    Далее нужно убедиться в их работоспособности, используя демо-счет. Если результат проверки окажется положительным, можно торговать с использованием системы на реальные деньги. При этом важно четко соблюдать разработанные правила.

    Совет 2. Не увлекайтесь

    Не стоит стараться обыграть рынок, открывая огромное количество позиций. Для получения прибыли достаточно одной, тщательно продуманной сделки. Поэтому среди огромного количества сигналов на открытие позиции стоит выбрать тот, который лучше всего соответствует используемой системе.

    Если четкого сигнала нет, не стоит и вовсе входить в рынок. Иногда отсутствие открытых позиций – идеальная позиция.

    Совет 3. Управляйте убытками

    Трейдер не должен забывать, что в ходе торговли убытки бывают неизбежны. Важно научиться грамотно ставить Стоп Лоссы (Stop Loss), принимая на себя убытки.

    Не стоит пугаться небольших минусов, так как это не потери, а неизбежные расходы. Только грамотное управление убытком, а значит, риском позволяет сделать трейдинг максимально эффективным.

    Совет 4. Не спешите

    Не стоит спешить получить огромную прибыль.

    Позицию следует открывать максимально к уровню поддержки. Сразу же необходимо установить Stop Loss.

    Если цена пойдет в ненужном направлении, убыток должен быть обязательно зафиксирован.

    Совет 5. Не жадничайте

    После входа на рынок следует дать позиции развиться, уйти в плюс (+). Но в случае подхода к линии сопротивления следует сразу закрыть позицию.

    Не стоит жадничать, иначе цена развернется и прибыль будет заметно меньше.

    Совет 6. Не пытайтесь отыграться

    В моменты, когда был получен минус (-), ошибочно закрыта нужная сделка, операция совершена не по правилам, начинающие трейдеры пытаются что-либо исправить, кидаясь открывать новые позиции. Делать этого не стоит, так как можно наломать дров.

    Лучше выйти с рынка на несколько часов или даже дней, пока вновь не появится способность трезво оценивать ситуацию.

    Совет 7. Не заигрывайтесь

    Трейдеру следует избавиться от азарта, проводить сделки рекомендуется спокойно, адекватно оценивая ситуацию.

    Если трейдера охватывает азарт, он только создает видимость анализа, на деле игнорируя важнейшие сигналы. Сделки в этом случае открываются наспех, что неизбежно приводит к печальным последствиям.

    Совет 8. Не используйте все виды анализа сразу

    Тем, кто торгует, анализируя графики, нет необходимости просматривать новости. Следует помнить, что график учитывает и прошлые и будущие события.

    Важно! Любые действия стоит совершать на основании торговой системы.

    Совет 9. Не пренебрегайте образованием

    Обучение должно быть непрерывным. Многие трейдеры, решив, что они все знают, начинают терять деньги. Зачастую они ставят сделки, основываясь только на знаниях, пренебрегая анализом.

    Помните: всегда есть возможность узнать что-либо новое. Даже если система работает, новые знания способны помочь увеличить прибыль и снизить убыток.

    Совет 10. Не обманывайте себя

    Не стоит целиком доверяться техническим индикаторам, советникам, а также непроверенным стратегиям.

    Прежде чем использовать стратегию в торговле на финансовом рынке, важно убедиться в ее работоспособности на демо-счете.

    Сегодня в интернете предлагается огромное количество вариантов беспроигрышного заработка, которые на деле оказываются банальным обманом. На нашем сайте есть статья, в которой подробно рассказывается, как заработать в интернете без вложений и обмана - в ней только реальные способы заработка в сети!

    Таким образом, добиться успеха на фондовом рынке можно только в результате упорной и кропотливой работы.

    Не нужно верить тому, кто обещает огромные заработки за короткое время. Трейдинг – это всегда ожидание (лучшего момента, выходы в плюс). Заработать быстро и гарантированно здесь не получится.

    8. Обучение торговле на фондовой бирже - помощь профессионалов в обучении трейдингу

    Важной составляющей успешного трейдинга является качественное обучение торговле на фондовой бирже. Про обучение Форекс мы говорили в прошлом выпуске.

    Сегодня многие профессиональные участники рынка ценных бумаг предлагают занятия. В этой связи выбрать подходящее новичку бывает непросто. Поэтому мы решили рассказать о лучших на сегодняшний день вариантах обучения.

    Большинство брокеров предлагают обучение в различных формах. Среди тех, кто помогает с трейдингом на фондовой бирже, можно выделить Финам и Церих. Здесь предлагаются не только теоретические, но и практические занятия. Именно они помогают понять основы функционирования рынка.

    О работе на биржах всех типов хорошо рассказывают на семинаре, предлагаемом Нефтепромбанком. Обучение тут проходит абсолютно бесплатно. Профессионалы расскажут, какие стратегии пользуются особой популярностью, а также пояснят правила их применения.

    Не стоит обходить вниманием предложение от «Финансовой Академии». Здесь разработан целый курс занятий, который включает два теоретических и девять практических. Статистика показывает, что преобладание практических занятий позволяет новичкам очень быстро освоиться на рынке. В результате многие начинают успешно торговать уже после половины курса.

    Таким образом, достичь успеха на рынке и стать профессионалом практически не реально без качественного обучения. Стоит обратить внимание на названные выше курсы, ведь они доступны и в большинстве своем бесплатны.

    9. Ответы на часто задаваемые вопросы (FAQ)

    Новички, которые только выходят на фондовый рынок, неизбежно задают огромное количество вопросов. Поиск ответов на них может занимать много времени, поэтому далее мы постараемся ответить на самые часто задаваемые из них.

    Вопрос 1. Что такое голубые фишки на фондовом рынке?

    Голубые фишки – это компании, у которых акции являются самыми ликвидными и популярными на фондовой бирже. Следует понимать, что список голубых фишек может периодически изменяться. Связано это с нестабильностью фондового рынка.

    Можно выделить ряд качеств, которыми обладают голубые фишки:

    Стабильность и значительная мощь компании. Оценить эти параметры, а также положение организации на рынке можно, рассчитав показатель капитализации. Он находится как произведение количества акций, обращающихся на рынке, на их стоимость. Высокое значение показателя позволяет судить о достаточно эффективном функционировании компании.

    Компания стабильно развивается, а стоимость выпускаемых ею акций непрерывно растет. Важно понимать, что для голубых фишек значительная цена акций определяется не высокой спекуляцией, а реальным положением компании на рынке.

    Высокий уровень ликвидности ценных бумаг. Она достигается за счет большого числа операций с ними (покупок и продаж) за небольшой промежуток времени.

    В России каждый квартал на Московской бирже осуществляется расчет индекса голубых фишек.

    В список голубых фишек российского фондового рынка входят нефтяные и газовые компании – Лукойл, Сургутнефтегаз, Газпром, крупнейшие банки – Сбербанк, ВТБ и другие компании.

    Специалисты рекомендуют трейдерам, у которых нет опыта работы с высокорисковыми активами, вкладывать средства в ценные бумаги именно этих компаний.

    Вопрос 2. Какие фондовые биржи работают в России?

    В России фондовый рынок начал развиваться с начала девяностых годов. Именно тогда появились первые биржи. Часть из них до сих пор работают в том же виде.

    Однако некоторые биржи перенесли глобальные изменения. Ниже описаны крупнейшие площадки, действующие в России на данный момент.

    1) Московская фондовая биржа

    Она является крупнейшей биржей России на сегодняшний день. Образование этой площадки пришлось на декабрь 2011 года. Именно тогда произошло слияние двух крупных конкурентов — Московской межбанковской валютной биржи (ММВБ) и Российской торговой системы (РТС). Именно поэтому нередко Московскую биржу называют объединенной площадкой ММВБ-РТС.

    Сегодня она является универсальной и позволяет торговать всеми инструментами. Именно Московская биржа – лидер в России, на ней обеспечивается большая часть всего оборота. Полная информация о площадке представлена на сайте moex (точка) ru.

    Биржа осуществляет обслуживание 6 рынков:

    фондовый рынок, который включает три сектора — Основной рынок, Standard, Classica;
    срочный рынок;
    валютный;
    денежный.

    На основном рынке торгуются больше 80% акций в России и 99% — облигаций. Именно этот рынок является основой возникновения ликвидности ценных бумаг в России. Более того, именно на этой площадке осуществляется большая часть зарубежных инвестиций в российскую экономику.

    На ФОРТС или срочном рынке торгуются производные ценные бумаги. Самыми популярными являются опционы, а также фьючерсы. Наибольшей ликвидностью среди всех инструментов, обращающихся здесь, обладает фьючерс на индекс РТС.

    На валютном секторе Московской биржи обращаются:

    доллар США;
    евро;
    юань;
    гривна;
    тенге;
    белорусский рубль.

    Также здесь есть доступ к бивалютной корзине и валютным свопам.

    На денежном секторе рынка осуществляется обслуживание операций, проводимых с использованием облигаций государства. Также Центральный банк здесь проводит аукционы на краткосрочные кредиты.

    На Московской бирже настолько слабо развит товарный сектор, что его даже не принято выделять.

    2) Санкт-Петербургская биржа

    Сокращенное наименование этой биржи – ФБСПб. Максимум информации о ней можно найти на сайте spbex (точка) ru.

    На эту биржу приходится большая часть товарного сектора. Среди торгующихся инструментов наиболее популярны товарные фьючерсы.

    Именно на ФБСПб формируются цены в России на такие товары, как кукуруза, соя, пшеница, хлопок, дизельное топливо и другие.

    3) Валютная биржа в Санкт-Петербурге

    Сайт биржи – spcex (точка) ru. Здесь торгуют долларами США, евро, а также межбанковскими кредитами. Кроме того, на этой бирже обращаются облигации субъектов Российской федерации.

    4) Электронная площадка «МФБ»

    Сайт биржи – mse (точка) ru. Здесь обращаются различные фондовые, а также товарные инструменты. Помимо этого на представленной бирже проводятся различные аукционы и конкурсы, а также торги по банкротству.

    Следует отметить, что основная ликвидность приходится на Московскую и Санкт-Петербургскую биржи. Тем не менее, и другие площадки продолжают функционировать.

    Вопрос 3. Как правильно выбрать брокера на фондовом рынке?

    При этом большинство новичков ориентируются на следующие критерии:

    функциональность;
    условия тарифного плана;
    надежность;
    качество технической поддержки;
    количество клиентов;
    обороты компании.

    Все брокерские компании предлагают различные тарифные планы обслуживания клиентов. Обычно они определяются характером сделок.

    Специалисты рекомендуют новичкам выбирать такие тарифы, на которых отсутствует абонентская плата, а комиссия за хранение ценных бумаг минимальна.

    Изучая надежность компании, следует обратить внимание на то, сколько она действует на рынке. Естественно, не стоит доверять брокерам, которые функционируют один-два года. Нелишним будет обратить внимание на то, кому принадлежат акции компании. Самыми надежными будут те брокеры, часть акций которых принадлежит государству.

    Количество клиентов определяется показателем числа активных трейдерских счетов. Он позволяет оценить, насколько участники рынка доверяют тому или иному брокеру.

    Выбирая брокера для сотрудничества, важно рассматривать все факторы в совокупности. Только так можно выбрать действительно надежного партнера и не оказаться затянутым в мошеннические схемы.

    Вопрос 4. Что лучше работает — фундаментальный или технический анализ фондового рынка?

    Среди трейдеров, работающих не только на рынке ценных бумаг, нередки попытки сравнить фундаментальный и технический анализ. Они стараются понять, какой из инструментов лучше и способен помочь получить большую прибыль.

    Именно две названных группы методов позволяют проанализировать инвестиционную привлекательность акций. При этом они имеют существенные отличия, которые заключаются как в используемых инструментах, так и во временном периоде, на котором методика применяется.

    Трейдеры, которые в ходе торговли опираются на фундаментальный анализ, фокусируют свое внимание на том, как соотносятся спрос и предложение товаров и услуг компании. При этом они анализируют следующие показатели:

    отчетность;
    позицию на рынке;
    соотношение цены акции к прибыли;
    темпы роста компании;
    рейтинги аналитиков.

    Трейдеры, использующие фундаментальный анализ, чаще всего покупают ценные бумаги на длительный срок. Поэтому они не обращают внимания на то, как изменяется цена акции в конкретный день.

    В ходе технического анализа, напротив, изучаются изменения стоимости инструмента, отраженные на графике, с течением времени. Замечено, что цена формирует на графике различные фигуры и модели, которые периодически повторяются. Поэтому, когда аналитики замечают на графике очередное формирование устоявшейся фигуры или модели, они делают выводы о дальнейшем изменении цены.

    Фундаментальный анализ позволяет судить о силе, которая заложена в ту или иную ценную бумагу. Технический анализ позволяет судить, насколько изменчива их стоимость. При этом оба вида анализа имеют свои преимущества и недостатки.

    Особенности фундаментального анализа

    Преимущества (+) фундаментального анализа заключаются в том, что он позволяет судить о том, каковы тенденции на рынке, а также какие факторы оказывают влияние на него. Получается, что фундаментальный анализ позволяет понять, в чем причина сложившегося тренда.

    Важным минусом (-) такого метода оценки рынка является отсутствие наглядности. Новичкам бывает непросто сопоставить результаты, полученные в ходе анализа, с графическими отображениями рынка. В результате зачастую возникают ошибки в торговле.

    Трейдер, который использует фундаментальный анализ, вынужден быть в курсе всех событий. При этом важно отслеживать не только новости экономики, но и промышленности, мира, политики. Не обойтись в этом случае без базовых знаний всех этих секторов хозяйствования.

    Особенности технического анализа

    Технический анализ представляет собой работу с графическим отображением цены. Отсюда вытекает его основное преимущество (+) – наглядность. Многие считают, что этот вариант анализа гораздо легче освоить. Все необходимые инструменты уже встроены в терминал, поэтому тратить время на поиски информации не придется.

    Среди минусов (-) технического анализа основным является субъективность – каждый трейдер по-своему трактует информацию, отраженную на графике. Более того, технический анализ не позволяет понять, почему происходит то или иное движение.

    Изучив плюсы и минусы каждого метода анализа, каждый трейдер может определить для себя более предпочтительный. При этом профессионалы рекомендуют применять их в совокупности, ведь обычно они не противоречат друг другу.

    Фундаментальный анализ позволяет определить основную тенденцию, подтверждение которой можно найти в техническом. Таким образом, сочетание двух видов анализа позволяет получить более полную картину рынка, использовать максимум шансов для получения прибыли.

    Вопрос 5. Что выбрать — российский фондовый рынок (РФ) или американский (США) для трейдинга?

    Развитие интернета позволило трейдерам торговать на рынке ценных бумаг фондовом рынке практически любого государства. В этой связи нередко они задаются вопросом, какой рынок выбрать.

    Чаще всего российские трейдеры рассматривают две альтернативы – российский и американский рынки ценных бумаг. Чтобы определиться, следует рассмотреть преимущества каждого из них.

    Плюсы российского фондового рынка:

    Небольшая сумма для входа. Торговать на российском рынке можно начать с 10 000 рублей, правда в этом случае будет достаточно высокая комиссия в процентном выражении. Прибыль можно начать получать, вложив пятьдесят тысяч рублей. При этом в брокерских компаниях, которые позволяют россиянам торговать на американской бирже, порог входа намного выше – 5-10 тысяч долларов.

    Быстрый старт. Для заключения договора, введения денег на счет и начала работы на российском рынке достаточно одного-двух дней. Для выхода на американский рынок потребуется потратить не менее недели. Примерно такие же сроки действуют и для вывода средств.

    Комиссии ниже. Если трейдер решает работать на российской бирже, с него будет взиматься комиссия российских брокера и биржи. Если есть желание торговать на американской бирже, потребуется оплачивать комиссии американской биржи и двух брокеров – отечественного и иностранного.

    Нет языкового барьера. Несмотря на то, что при работе с американской биржей трейдер взаимодействует только с российскими брокерами, ему придется искать информацию для анализа на англоязычных сайтах.

    Государственная поддержка. С 2015 года инвестирование на Московской бирже позволяет вернуть подоходный налог в размере 13% от суммы инвестиций. Под льготу попадают вложения в размере четырехсот тысяч рублей.

    Работа российских трейдеров на американском рынке также имеет ряд преимуществ:

    Возможности диверсификации безграничны. Капитализация американского рынка самая высокая в мире. Здесь торгуются десятки тысяч инструментов (для сравнения, в России их несколько сотен). Есть возможность вложить средства практически в любую отрасль.

    Американская экономика до сих пор сильнейшая в мире. На бирже этой страны торгуются ценные бумаги лидеров мировой экономики. Среди голубых фишек здесь представлены, например, Google и Apple.

    На американском рынке есть акции компаний, которые растут десятки лет. Пример такой организации – Walt Disney.

    Возможность совмещения трейдинга с основным рабочим местом. Основные американские биржи работают с 18:30 до 1:00 по московскому времени.

    Инфраструктура американского рынка лучше развита, чем российского. Уровень аналитики здесь гораздо выше, более развиты сервисы, позволяющие принять правильное решение.

    Таким образом, на российские биржи больше подходят начинающим трейдерам, а также тем, капитал которых ограничен одним миллионом рублей.

    После того, как основы работы бирж станут понятнее, а сумма вложений значительно возрастет, можно смело выходить на американский рынок. Более того, можно совмещать работу на двух рынках, чтобы диверсифицировать риски.

    В настоящее время в России функционирует несколько фондовых бирж. Однако реальный основной объем торгов фондовыми ценностями сосредоточен фактически на двух биржах:

    ОАО «Московская биржа».

    Эта биржа образовалась в 2012 году путем слияния бирж ММВБ и РТС. На текущий момент это крупнейшая в России и СНГ фондовая биржа. Котировки данной биржи являются системообразующими и используются, например, для установления официального валютного курса Центральным Банком. Московская Биржа имеет несколько торговых секций, в рамках которых обращаются традиционные ценные бумаги, такие как акции и облигации, а также производные финансовые инструменты, такие как фьючерсы, опционы, есть валютная секция и даже драг. металлы. В состав финансовой группы биржи входят также центральный депозитарий (НКО АО «Национальный расчетный депозитарий») и клиринговый центр (Банк «Национальный Клиринговый Центр»).

    ОАО «Санкт-Петербургская биржа».

    В ноябре 2014 года на Санкт-Петербургской бирже начались торги иностранными ценными бумагами. Сейчас к торгам допущены более 180 акций ведущих мировых компаний, таких как Apple, Facebook, Visa, и другие. В планах - сделать доступными для российских инвесторов все американские акции из индекса S&P-500. Это 500 наиболее ликвидных и интересных акций на американском рынке. По сути это отличный способ диверсификации своего инвестиционного портфеля по странам и валютам без фактического открытия иностранного брокерского счета. Более подробно о Санкт-Петербургской бирже мы писали в статье «Акции Санкт-Петербургской биржи».

    Как попасть на фондовую биржу

    Функции посредника на фондовой бирже могут выполнять профессиональные участники рынка ценных бумаг, осуществляющие брокерскую и дилерскую деятельность. Ключевое отличие между брокером и дилером заключается в следующем: брокер предоставляет доступ к биржевым операциям своим клиентам, а дилер – выполняет все операции от своего имени и за свой счет. Дилер это, проще говоря, оптовый продавец ценных бумаг, приобретающий их на биржевом или внебиржевом рынке и реализующий мелким оптом и в розницу всем заинтересованным лицам. Брокер - это посредник, позволяющий клиентам совершать самостоятельно сделки на бирже по купле-продаже ценных бумаг и взимающий с клиентов комиссию за эту услугу в виде процента от стоимости сделки. Более подробно о брокерах мы писали в статье «Как выбрать брокера».

    Также аккредитованным участником фондового рынка могут быть управляющие компании, которые управляют капиталом клиентов по своему усмотрению и в случае, если получают прибыль, делятся ей с клиентами.

    Для рядового инвестора или трейдера как физического, так и юридического лица намного доступнее будут услуги брокера или управляющей компании. Заключая договор на брокерское обслуживание, инвестор за комиссию (процент от сделки) получает возможность в течение определенного времени осуществлять торговые операции на бирже со своего брокерского счета. В случае с управляющей компанией - клиент передает денежные средства в управление профессиональным участникам рынка, ожидая доход через определенный период, при этом сам не участвует в выборе и оценке ценных бумаг. В статье «Как заработать на фондовом рынке» мы описывали преимущества и недостатки каждого из этих способов.

    Это важно: стоит отметить, что деятельность брокеров организована таким образом, что клиентские счета и собственные денежные средства брокеров строго разделены, фактически брокеры не имеют права доступа к счетам клиентов. В отличии, например, от банков, где клиент просто отдает сумму средств, а банк распоряжается ими по своему усмотрению, выдает в кредит и т.д. Далее, когда будем говорить о депозитариях мы увидим еще один механизм защиты брокерских счетов клиентов.

    В современных условиях развития электронных технологий биржевая торговля становится все более доступной для рядовых, непрофессиональных участников фондового рынка. И появляются уже не только брокеры, но и суб-посредники, такие, например, как Тинькофф Банк, которые с одной стороны, берут более высокие комиссии за сделки, а с другой - позволяют совершать операции через телефон буквально в один клик.

    Роль и функции всех ключевых участников фондового рынка мы уже описали. Рассмотрим теперь вспомогательных участников, которые занимаются контролем и обслуживание инфраструктуры фондового рынка. К институциональной инфраструктуре фондового рынка, обеспечивающей его функционирование, но не участвующей непосредственно в биржевой торговле, относят депозитарии, клиринговые организации, кредитно-финансовые организации и регулятора рынка (в России это Центральный Банк, являющийся макрорегулятором на финансовых рынках с 2014 года).

    Контроль биржевых операций

    Главной задачей депозитарной деятельности является учет и регистрация перехода прав владельцев ценных бумаг, а также хранение информационных записей о владельцах ценных бумаг. Депозитарий подтверждает и защищает права владельцев ценных бумаг от неправомерных действий эмитента или брокера. Депозитарии действуют на основании лицензии и их деятельность также контролируется ЦБ РФ. Депозитарии оказывают помощь в реализации прав владельцев ценных бумаг, например, при получении дивидендов, реализации прав на управление компанией через участие в общем собрании акционеров и т.п. Для этого депозитарий может оказывать сопутствующие услуги: ведение денежных счетов клиентов, представление интересов акционера на общем ежегодном собрании, мониторинг деятельности эмитента, анализ рынка, налоговое и инвестиционное консультирование и др.

    Это важно: с точки зрения инвестора депозитарии выполняют очень важную защитную функцию. Поскольку все записи о ценных бумагах хранятся именно в депозитарии, это делает клиента независимым от брокера. Закрывая свой брокерский счет в конкретной компании, клиент продолжает оставаться владельцем ценных бумаг. Также это является определенной страховкой на случай закрытия брокера по разным причинам. Мы просто можем пойти к другому брокеру открыть счет и продолжать работать со своими ценными бумагами.

    При этом хранение информационных записей о владельцах ценных бумаг в депозитарии не означает перехода к депозитарию права собственности на ценные бумаги клиента.

    Клиринговая организация занимается определением взаимных обязательств участников биржевых торгов. Клиринговая организация также действует на основании лицензии. По сути клиринговая палата биржи отслеживает все сделки, фиксирует начальных и конечных продавцов по сделкам. Далее клиринговая палата должна определить, сколько брокеры и дилеры должны заплатить друг другу по итогам биржевой сессии.

    На сегодня самым главным регулятором на фондовом рынке является Центральный Банк. Но так было не всегда. Первым регулятором российского фондового рынка была, созданная в 1993 г. Федеральная комиссия по рынку ценных бумаг. Далее ее полномочия в 2004 г. были переданы Федеральной службе по финансовым рынкам (ФСФР). А уже с 2014 г. функции регулятора рынка ценных бумаг были сосредоточены в Центральном банке РФ. Внутри ЦБ РФ фондовым рынком занимается департамент рынка ценных бумаг и товарного рынка, которому отданы все полномочия Федеральной службы по финансовым рынкам в области лицензирования профессиональных участников фондового рынка, регулирования, контроля и надзора за их деятельностью.

    Поэтому для частных инвесторов главной гарантией того, что они имеют дело с аккредитованным брокером или управляющей компанией, является наличие соответствующих лицензий, выданных еще ФСФР или же ЦБРФ. Стоит отметить, что большинство российских брокеров, например, на рынке форекс, не имеют никаких лицензий на свою деятельность. Что говорит о сложном правовом статусе и порой даже нелегитимной деятельности таких компаний. В свою очередь, деятельность брокеров фондового рынка более прозрачна. На сайте биржи можно посмотреть списки таких лицензированных брокеров, а также их различные рейтинги и убедиться в надежности компании, с которой планируете работать.

    Применений у фондового рынка есть множество. Его используют разные люди с совершенно разными целями и интересами. Всего можно выделить 3 основных группы применения:

    Бизнес

    Предприниматели часто используют фондовую биржу для более эффективного ведения бизнеса. Так, именно здесь крупные компании продают свои акции и облигации, при желании бизнесмен может купить опцион или заключить фьючерсный контракт, тем самым минимизировав свои риски от внезапных колебаний на различные товары. Более детально обо всех этих ценных бумагах речь пойдет далее.

    Инвестиции

    Наиболее традиционные участники фондового рынка – это инвесторы. Они приобретают ценные бумаги, что продают предприниматели, с целью заработка на этом. Инвестор ставит перед собой целью выгодно вложить деньги и получить в будущем прибыль. Как правило, он делает долгосрочное вложение и не рассчитывают на слишком большую прибыль. Редкий инвестор может похвастаться доходом больше 50% от вложенных средств за месяц. Конечно, это касается лишь инвесторов на фондовой бирже, другие способы могут принести больший доход, само собой, при больших рисках.

    Спекуляция

    В настоящий момент подавляющее большинство участников на фондовой бирже – это спекулянты. Они стремятся купить определенный актив дешевле, а продать его дороже, заработав тем самым на динамике. В отличие от инвесторов, спекулянтов не интересуют выплаты по ценным бумагам (дивиденды, проценты), их интерес – это динамика курса. При этом спекулянт может зарабатывать существенно больше инвестора, но в то же время у него возникает повышенный риск. Для заработка ему необходимо правильно предсказать, куда будет двигаться курс в будущем, после чего вложиться в соответствующий актив и попытаться на нем заработать.

    Кто является участником фондового рынка?

    Участниками фондового рынка являются:

    Эмитенты – те, кто выпускает (производит) на рынок ценные бумаги;
    Инвесторы — покупатели ценных бумаг;
    Профессиональные участники рынка – частные лица и компании, для которых торговля на фондовом рынке является профессиональной деятельностью (дилеры, брокеры, трейдеры и пр.).

    Какие виды фондовых рынков бывают?

    Фондовые рынки имеют множество различных классификаций: по характеру размещения ЦБ, по форме организации (биржевые, внебиржевые), по видам ценных бумаг, по территориальному признаку, по видам сделок и т.д.

    По характеру размещения ценных бумаг бывают:

    первичные фондовые рынки, которые занимаются размещением только новых ЦБ;
    вторичные – занимаются размещением ценных бумаг, уже бывших в обращении, третий и четвертый рынки.

    С понятием вторичного фондового рынка тесно связано понятие фондовой биржи, ведь именно на ней спекулируют инвесторы и трейдеры. Фондовая биржа – это организация, предметом деятельности которой является обеспечение нормального и юридически правильного обращения ценных бумаг, а также определение их рыночной стоимости.

    Фондовые рынки также можно разделить на несколько разновидностей и по некоторым другим критериям:

    по эмитентам — рынок государственных ценных бумаг, рынок ценных бумаг частных компаний и т.д.
    по территориальному признаку — международный рынок, национальный рынок, региональный рынок;
    по видам предлагаемых и покупаемых ценных бумаг — рынок акций, облигаций, фьючерсов и других производных ценных бумаг и т.д.;
    по биржевому критерию – биржевой и внебиржевой рынок;
    по сроку — рынок краткосрочных, среднесрочных, долгосрочных и бессрочных ценных бумаг;
    по отраслям и некоторым другим параметрам.

    Что такое индексы фондовых рынков?

    Индекс фондового рынка – это инструмент, который дает представление об общем состоянии цен на фондовом рынке, другими словами, он показывает, куда в целом движется рынок.

    Индекс фондового рынка рассчитывается на базе некоторого количества акций – у разных индексов может быть разное количество составляющих его ценных бумаг, какой-то базируется на 10 ценных бумагах, а какой-то на 500 и более. А разные индексы одного и того же рынка дают возможность оценить его с различных сторон.

    На мировых биржах обращается огромное количество акций, но для того чтобы понять, как в целом торговался фондовый рынок какого-либо иностранного государства, используют как раз соответствующий биржевой индекс, который показывает среднее значение движения большого количества акций, обращающихся на данной бирже (вместо того, чтобы просматривать результат торгов по каждой отдельной бумаге).

    Есть ли в России фондовый рынок?

    На российской сцене ключевыми игроками являются Московская межбанковская валютная биржа (ММВБ) и Российская торговая система (РТС).

    На ММВБ в основном торгуют акциями, а на РТС преимущественно фьючерсами и опционами.

    Как регулируется российский фондовый рынок?

    Базовым документом, закрепляющим основы законодательства о ценных бумагах, является Гражданский кодекс РФ, определяющий понятие ценных бумаг, их виды, требования к ним, субъекты прав, закрепленных ценной бумагой, общий порядок передачи и осуществления прав по ценным бумагам, особенности фиксации прав, вытекающих из бездокументарных ценных бумаг и их обращения.

    Основным специальным актом, определяющим устройство и регулирующим фондовый рынок, является Федеральный закон «О рынке ценных бумаг». Этим Федеральным законом регулируются отношения, возникающие при эмиссии и обращении эмиссионных ценных бумаг независимо от типа эмитента, а также особенности создания и деятельности профессиональных участников рынка ценных бумаг.


    Важнейшим звеном на фондовом рынке выступает организатор торгов, благодаря которому, собственно и происходит купля-продажа ценных бумаг. Обычно организатором торгов выступает фондовая биржа. Как правило, фондовым биржам не нужны помещения: сейчас торговля акциями ведется в электронной форме.



    Рейтинг:
    (голосов: 1)



    Комментариев пока еще нет. Вы можете стать первым!

    Добавить комментарий!

    Ваше Имя:
    Ваш E-Mail:
    Полужирный Наклонный текст Подчеркнутый текст Зачеркнутый текст | Выравнивание по левому краю По центру Выравнивание по правому краю | Вставка смайликов Выбор цвета | Скрытый текст Вставка цитаты Преобразовать выбранный текст из транслитерации в кириллицу Вставка спойлера
    Введите код:



    Популярное



    Последние статьи

    Какую ОС используете?
    новую Windows 10
    быструю Windows 8
    стабильную Windows 7
    требовательную Windows Vista
    старинную Windows XP